Panorama de Mercados Positivo reporte del PIB del Reino Unido y

Transcripción

Daily Global
jueves, 27 de octubre de 2016
INFORME DIARIO
Panorama de Mercados
Positivo reporte del PIB del Reino Unido y expectativa
por GOOGL
•
El PIB preliminar del Reino Unido para el 3ºT16 sorprendió positivamente con una suba
mayor a la expectativa del mercado.
•
El crecimiento británico impulsó el rendimiento de los principales bonos que se ubican,
en promedio, en niveles pre-Brexit.
•
Los futuros de las bolsas de EE.UU. operan en alza, a la expectativa por la presentación
de importantes balances corporativos.
•
Al cierre de hoy reportará ALPHABET (GOOGL).
•
La balanza comercial de septiembre en EE.UU. marcó un déficit inferior al esperado por
el mercado.
•
Mercado inmobiliario: las ventas de nuevas viviendas subieron en septiembre aunque
se proyectaba una suba más pronunciada. Se publicarán las ventas pendientes de
viviendas, que habrían subido en septiembre revirtiendo parte de la baja del mes previo.
•
Se informarán las solicitudes de subsidio por desempleo para la semana que finalizó el
22 de octubre. Se estima una caída frente a la semana previa.
•
TESLA (TSLA) sorprendió al mercado con los beneficios reportados, ya que se
esperaban pérdidas e ingresos trimestrales menores.
•
Las bolsas europeas operan con comportamientos mixtos en medio de reportes
positivos del sector financiero y de la economía británica.
•
BARCLAYS (BCS) reportó beneficios mejores que los esperados, pese a la
incertidumbre generada por el Brexit.
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1
Daily Global
BOLSAS MUNDIALES
Principales Mercados
Var %
Dow Jones Industrial (futuro)
Nasdaq (futuro)
S&P 500 Index (futuro)
Euro Stoxx 50 (en trading)
Nikkei (cierre)
Shanghai Composite (cierre)
0.11
0.27
0.22
-0.08
-0.32
-0.13
Fuente: Bloomberg
Los futuros de las bolsas de EE.UU. operan en alza, a la
expectativa por la presentación de importantes balances
corporativos.
Las bolsas europeas operan con comportamientos mixtos
en medio de reportes positivos del sector financiero y de la
economía británica.
Las principales bolsas de Asia cerraron en baja, afectadas
por el precio del petróleo.
EE.UU.
Las principales bolsas de EE.UU. cerraron ayer con comportamientos mixtos, luego de los
resultados corporativos dispares y una nueva caída en los precios del petróleo. El Dow Jones
avanzó 0,17% cerrando en 18.199,33 unidades.
La balanza comercial de septiembre marcó un déficit de USD 56,1 Bn, por debajo de los
-USD 59,2 Bn de agosto y de los -USD 60,5 Bn que esperaba el mercado.
Las ventas de nuevas viviendas subieron a 593.000 en septiembre desde las 575.000 del mes
anterior. El consenso proyectaba una suba más pronunciada hasta las 601.000.
Hoy se conocerán las ordenes de bienes durables de septiembre y se espera ver una suba de
0,2% MoM, por encima del 0% MoM del mes previo.
Se informarán las solicitudes de subsidio por desempleo para la semana que finalizó el 22 de
octubre de 2016. Se estima una caída a 255.000 frente a las 260.000 de la semana previa.
Las ventas pendientes de viviendas habrían subido en septiembre 1% MoM, revirtiendo parte de la
baja de 2,4% MoM del mes previo.
Al cierre de hoy reportará ALPHABET (GOOGL).
TESLA (TSLA): Informó ganancias por acción de USD 0,71 por acción e ingresos por USD 2,3 Bn.
Este resultado sorprendió al mercado, que esperaba una pérdida por acción de USD 0,54 sobre
ingresos de USD 1,98 Bn. Redujo a la mitad la proyección de ventas para el segundo semestre del
año, a tan sólo 25.000 unidades.
GROUPON (GRPN): Informó para el trimestre una pérdida de USD 0,01 por acción a partir de
ingresos por USD 720 M, frente a un esperado de USD 710 M. Adquirirá LivingSocial por un monto
no revelado.
CHEESECAKE FACTORY (CAKE): El consenso esperaba utilidades por acción de USD 0,61 e
ingresos por USD 556 M, los cuales fueron superados por el reporte de ganancias de USD 0,70
sobre USD 560 M por ingresos. Informó un incremento en las ventas de 1,7% y la apertura de tres
nuevos restaurantes en el 4ºT16.
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2
Daily Global
BUFFALO WILD WINGS (BWLD): Informó resultados trimestrales mixtos. En EPS superó las
expectativas con USD 1,23 frente al consenso de USD 1,22, aunque sus ingresos (USD 494 M) se
ubicaron debajo de las proyecciones (USD 502 M).
BALANCES DESTACADOS DEL ÍNDICE S&P 500: 27 de octubre
Fecha
27-oct
27-oct
27-oct
27-oct
27-oct
27-oct
27-oct
27-oct
27-oct
27-oct
27-oct
27-oct
Empresa
CMS Energy Corp
Ford Motor Co
SCANA Corp
Amazon.com Inc
Eastman Chemical Co
Kimco Realty Corp
Alphabet Inc
CA Inc
FirstEnergy Corp
Wynn Resorts Ltd
Expedia Inc
HCA Holdings Inc
Ticker
CMS
F
SCG
AMZN
EMN
KIM
GOOGL
CA
FE
WYNN
EXPE
HCA
Período
Estimado
(año fiscal)
(por acción)
3ºT16
3ºT16
3ºT16
3ºT16
3ºT16
3ºT16
3ºT16
2ºT17
3ºT16
3ºT16
3ºT16
3ºT16
0.611
0.206
1.077
0.785
1.671
0.176
8.624
0.623
0.775
0.722
2.481
1.421
Guidance
0.7
Fuente: Bloomberg
UPS (UPS): Reportó ganancias de USD 1,44 por acción en el tercer trimestre, en línea con el
consenso. Los ingresos alcanzaron USD 14,9 Bn, ubicándose por encima del consenso
USD 14,73 Bn.
DOW CHEMICAL (DOW): Informó ganancias de USD 0,91 por acción frente a un esperado de
USD 0,794.
PRAXAIR (PX): Reportó ganancias trimestrales de USD 1,41 por acción, superando las
expectativas del consenso, que se ubicaban en USD 1,405.
STANLEY BLACK & DECKER (SWK): Informó ganancias para el trimestre de USD 1,68 por acción,
frente a los USD 1,61 proyectados.
ALEXION PHARMACEUTICALS (ALXN): Reportó mejor que lo esperado con EPS de USD 1,23,
frente a los USD 1,187 estimados.
MARATHON PETROLEUM (MPC): Sus beneficios trimestrales de USD 0,6 por acción no
alcanzaron las expectativas del mercado que esperaba un EPS de USD 0,81.
AIR PRODUCTS & CHEMICALS (APD): Para el 4ºT16 informó ganancias por acción de USD 2,01,
superando el consenso de USD 1,977.
COLGATE-PALMOLIVE (CL): Los beneficios reportados fueron de USD 0,73 por acción, frente al
proyectado de USD 0,729.
TWITTER (TWTR): Sorprendió al mercado con una ganancia por acción de USD 0,13, frente a los
USD 0,09 esperados. Informó además una reducción de 9% en su fuerza laboral.
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Daily Global
QUALCOMM (QCOM): Informó haber acordado la compra de NXP SEMICONDUCTORS (NXPI),
por cerca de USD 47 Bn. Producto de la fusión se esperan ingresos combinados por USD 30 Bn.
QCOM ofrecería USD 110 por acción, una prima del 11,5% al cierre de ayer.
INVESCO (IVZ): Reportó un EPS de USD 0,6, registro levemente inferior al esperado de
USD 0,605.
EUROPA
El dato preliminar del PIB del Reino Unido para el 3ºT16 sorprendió positivamente con una suba de
0,5% QoQ, ante una expectativa del mercado de 0,3% QoQ. De esta manera, acumula en 12
meses un crecimiento de 2,3%, acelerándose frente al 2,1%YoY del trimestre anterior.
PIB DEL REINO UNIDO: variaciones interanuales. Últimos cinco años.
Fuente: Research for Traders
DEUTSCHE BANK (DB): Sorprendió al mercado con beneficios trimestrales de USD 303 M e
ingresos por USD 8,17 Bn. Los inversores están atentos al litigio con el Departamento de Justicia
de EE.UU.
BARCLAYS (BCS): Pese a la incertidumbre generada por el Brexit, el banco reportó beneficios
mejores que los esperados por USD 1 Bn, mejorando 35% respecto al mismo período del año
anterior. El segmento crediticio se incrementó 74%, marcando el mayor nivel desde el primer
trimestre de 2014.
LLOYDS BANKING GROUP (LLDTF): El gobierno británico redujo su participación en la entidad por
debajo del 9%, en su primera venta desde que relanzó un plan de negociación.
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4
Daily Global
ASIA
El gobernador del Banco de Japón, Haruhiko Kuroda, dijo que el banco central podría no necesitar
comprar JPY 80 Tn (USD 765 Bn) de bonos todos los años para alcanzar su objetivo de un
rendimiento de 10 años en torno a 0%.
SAMSUNG (SSNLF): Registró un beneficio operativo trimestral de USD 4,5 Bn, lo que representa
un descenso cercano al 30% YoY, en línea con el consenso. Los ingresos por el segmento de
telefonía móvil se redujeron 96%.
NATIONAL AUSTRALIA BANK (NABZY): Informó para el año fiscal 2016 un incremento de 4% en
sus ganancias, las cuales se ubicaron en USD 4,95 Bn.
LATINOAMÉRICA
BRASIL: La tasa de desempleo permaneció en 11,8% en los tres meses hasta septiembre, según
datos aportados por el IBGE. El mercado esperaba que el indicador alcanzara 11,9% durante el
período en estudio.
MÉXICO: La Cámara de Senadores aprobó la Ley de Ingresos Federales para 2017, que incluye
unas estimaciones del tipo de cambio y de producción de petróleo más elevadas que los propuestos
originalmente por el Gobierno. La ley fue aprobada con 79 votos a favor y 10 en contra. Esta ley
recalcula los ingresos presupuestarios a MXN 4,88 Bn, es decir MXN 51.380 M adicionales respecto
a lo que propuso inicialmente el presidente Enrique Peña Nieto.
PANAMÁ: El país pondrá fin a su estatus de paraíso fiscal "offshore" con la firma de un convenio
multilateral para compartir detalles de contribuyentes extranjeros con otros gobiernos. El rol del país
quedó en la mira pública a principios de este año, cuando se filtraron miles de documentos que
pusieron en evidencia la manera en que una firma de abogados panameña había ayudado a ricos
de todo el mundo a evadir impuestos.
VALE (VALE): Reportó ganancias netas de USD 575 M en el tercer trimestre, por debajo de las
expectativas del mercado que esperaban ganancias de USD 758,9 M. La utilidad neta cayó 48%
desde el segundo trimestre.
CEMEX (CX): Reportó una ganancia neta de USD 286 M en el 3ºT16 revirtiendo la pérdida del
mismo período del año pasado y ubicándose por encima del consenso de USD 119 M. Los ingresos
cayeron 1,6% a USD 3.579 M, mientras que sus ganancias antes de intereses, impuestos,
depreciación y amortización (EBITDA) aumentaron 15% a USD 780 M.
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5
Daily Global
COMMODITIES, DIVISAS Y BONOS
El índice del dólar DXY se ubica neutral en 98,55 puntos durante la mañana, con el yen cerca de un
mínimo de tres meses frente al dólar, impulsado por el aumento de los rendimientos de los bonos
del Tesoro a un máximo de 5 meses.
El mercado está descontando una probabilidad de 72,5% que la Fed subirá las tasas en su reunión
de diciembre, tras una serie de duros comentarios de la Fed.
Mientras que se espera que el Banco de Japón mantenga su política monetaria estable durante
algún tiempo y cumpliendo su promesa de guiar el rendimiento de los bonos a 10 años en torno al
0%, el spread contra los bonos del Tesoro será el principal motor de la paridad USDJPY.
La corona de Noruega aumentó después que el Banco Central mantuvo su tasa de interés de
referencia sin cambios en 0,5% por cuarta reunión consecutiva, en medio de signos de
recuperación del precio del petróleo y del mercado inmobiliario del país.
El petróleo WTI cotiza al alza en USD 49,40 por barril, debido a una sorpresiva caída en los
inventarios de crudo que contrarrestaron las dudas de los inversores sobre la capacidad de la
OPEP de aplicar un recorte en la producción.
Los inventarios de crudo registraron una inesperada caída de 553.000 barriles la semana pasada, al
igual que las existencias de gasolina y destilados.
Una reunión técnica en la sede de la OPEP el viernes, y con funcionarios de países fuera de la
OPEP el sábado, se debatirá la forma de aplicar el recorte en la próxima reunión de los ministros de
petróleo el 30 de noviembre.
El oro opera al alza en USD 1.270,8 la onza troy. La demanda física antes de la temporada de
festivales en la India, segundo mayor consumidor mundial de lingotes, sostiene el precio del metal
en medio de un dólar firme y expectativas se subas de tasas de interés de la Fed.
Los mercados están a la espera de la próxima reunión del FOMC y las elecciones presidenciales de
EE.UU. Un sondeo de Reuters sobre el Banco de Inglaterra muestra que no se espera una nueva
flexibilización de política monetaria hasta principios de 2017.
El rendimiento del bono del Tesoro de EE.UU. a 10 años sube en el inicio de la jornada a máximos
de 5 meses, tras los datos alentadores de crecimiento en Gran Bretaña y a la espera de la
publicación de varios indicadores económicos.
Los rendimientos de los bonos de Gran Bretaña subieron al más alto nivel tras el Brexit a raíz del
informe de PBI. Los bonos de la zona euro siguen la tendencia, alcanzando máximos de 5 meses.
A medida que el panorama económico mejora, el mercado está ganando confianza que los bancos
centrales mundiales van a alejarse de las políticas excepcionales destinadas a impulsar el
crecimiento.
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MERCADOS INTERNACIONALES
Precios e Indicadores
BOLSAS DE NORTEAMERICA
Dow Jones Industrial Average
NASDAQ 100
Nasdaq Composite
S&P 500 Index
S&P-TSX Toronto Composite
Último*
18,199.33
4,860.59
5,250.27
2,139.43
14,807.56
Día
0.17
-0.63
-0.63
-0.17
-0.42
12 meses En el año
3.51
4.44
4.77
5.82
4.38
4.85
3.56
4.67
8.09
13.82
Último*
454.32
4,505.26
10,674.48
6,939.48
9,106.10
17,299.76
7,876.12
Día
-0.30
-0.68
-0.39
-0.27
-0.73
0.09
-0.21
12 meses En el año
-0.90
2.83
-7.05
-2.84
-0.17
-0.64
9.02
11.17
-11.74
-4.59
-22.67
-19.23
-10.99
-10.68
Último*
5,378.40
17,336.42
Día
-1.17
-0.32
12 meses En el año
-0.11
0.63
-7.67
-8.92
Último*
1,270.80
17.69
49.39
153.11
140.94
377.87
Día
0.32
0.33
0.43
1.28
1.13
0.73
En el mes En el año
-3.52
19.37
-7.96
26.77
1.17
12.69
3.67
-17.88
6.31
-6.53
7.22
15.76
*Cierre del día anterior
BOLSAS DE EUROPA
AEX - Amsterdam, Holanda
CAC-40 Paris, Francia
DAX XETRA - Frankfurt, Alemania
FTSE - 100, Reino Unido
IBEX 35 - Madrid, España
MIB 30 - Milán, Italia
SMI - Suiza
*Cotización al 27/10/16 07:33
BOLSAS DE ASIA y Australia
ALL ORD - Australia
Nikkei-225 - Japón
*Cierre del día
COMMODITIES
Oro (USD/onza)
Plata (USD/onza)
Petróleo (USD/bbl)
Trigo (USD/tn)
Maíz (USD/tn)
Soja (USD/tn)
MERCADO CAMBIARIO
Euro (EUR/USD)
Yen Japonés (USD/JPY)
Franco Suizo (USD/CHF )
Libra Esterlina (GBP/USD)
Dólar Australiano (AUD/USD)
Dólar Canadiense (USD/CAD)
Corona Sueca (USD/SEK)
Corona Noruega (USD/NOK)
Dólar Neozelandés (NZD/USD)
Último*
1.0917
104.7400
0.9926
1.2246
0.7621
1.3355
8.9608
8.2244
0.7145
Día
0.08
-0.26
0.09
-0.01
-0.39
0.19
-0.58
0.63
-0.13
6 Meses
-3.57
6.42
-2.17
-15.79
0.40
-5.66
-9.67
-0.76
4.34
En el año
0.52
14.78
0.96
-16.90
4.60
3.62
-5.80
7.52
4.57
TASAS DE REFERENCIA
EE.UU.
Australia
Eurozona
Canadá
Reino Unido
Japón
Nueva Zelanda
Suiza
Suecia
Noruega
Fuente: Bloomberg
Último
0.50%
1.50%
0.00%
0.50%
0.25%
-0.10%
2.00%
-0.75%
-0.50%
0.50%
TASAS DE INTERÉS
Treasury EE.UU. 2 años (UST2Y)
Bono a 10 años Alemania
Bono a 10 años Francia
Bono a 10 años Italia
Bono a 10 años España
Bono a 10 años Reino Unido
CDS 5 años
Alemania
Austria
España
Francia
Gran Bretaña
Holanda
Italia
Portugal
Último
0.8823
1.3318
1.8314
2.5833
0.1431
0.4170
1.4900
1.1705
1.2256
Anterior Var.bps
0.8704
1.19
1.3048
2.70
1.7940
3.73
2.5416
4.16
0.0839
5.92
0.3650
5.20
1.4567
3.33
1.1268
4.37
1.1508
7.49
Último*
19
26
68
30
36
26
136
275
Anterior Var.bps
19 -0.31
28 -1.06
70 -1.43
31 -0.52
n.d.
26
0.16
141 -4.31
275 -0.18
Maturity
15/08/2026
21/04/2027
20/10/2026
22/06/2026
01/06/2026
15/08/2026
31/10/2026
25/11/2026
22/07/2026
24/02/2026
15/07/2026
15/05/2026
01/06/2026
20/09/2026
19/02/2026
15/04/2027
21/07/2026
12/11/2026
28/05/2026
T.I.R. % Var. bps.
0.143 5.918
2.317 5.202
0.317 5.354
0.357 5.057
1.156 1.830
1.831 3.735
1.170 4.365
0.417 5.199
1.226 7.489
8.214 2.459
0.245 5.550
0.576 3.629
1.490 3.330
-0.060 0.949
1.369 4.465
2.662 4.798
3.234 4.309
0.249 5.400
-0.435 2.822
RENTA FIJA
Alemania (en EUR)
Australia (en AUD)
Austria (en EUR)
Bélgica (en EUR)
Canadá (en CAD)
EE.UU. (en USD)
España (en EUR)
Francia (en EUR)
Gran Bretaña (en GBP)
Grecia (en EUR)
Holanda (en EUR)
Irlanda (en EUR)
Italia (en EUR)
Japón (en JPY)
Noruega (en NOK)
Nueva Zelanda (en NZD)
Portugal (en EUR)
Suecia (en SEK)
Suiza (en CHF)
Cupón %
0.000
4.750
0.750
1.000
1.500
1.500
1.300
0.250
1.500
3.000
0.500
1.000
1.600
0.100
1.500
4.500
2.875
1.000
1.250
MERCADOS EMERGENTES
Precios e Indicadores
CDS 5 años
Brasil
Bulgaria
Chile
China
Colombia
Filipinas
Indonesia
Malasia
México
Panamá
Perú
Polonia
Rusia
Sudáfrica
Turquía
Ucrania
Venezuela
Último*
271
143
87
106
172
112
152
121
146
132
101
71
227
255
252
n.d.
3,419
Anterior Var.bps
269
1.86
n.d.
87
0.08
106
0.28
170
1.34
113 -0.99
152
0.00
121 -0.27
145
0.25
129
2.30
101
0.57
n.d.
227
0.16
254
0.83
252 -0.09
n.d.
3,362 56.92
TASAS DE REFERENCIA
Brasil
Chile
China
Colombia
Egipto
Indonesia
Malasia
México
Perú
Rusia
Sudáfrica
Turquía
Venezuela
MERCADO CAMBIARIO
Peso Argentino (USDARS)
Real Brasileño (USDBRL)
Peso Mexicano (USDMXN)
Renminbi Chino (USDCNY)
Rupia India (USDINR)
Rublo Ruso (USDRUB)
Peso Chileno (USDCLP)
Peso Colombiano (USDCOP)
Nuevo Sol Peruano (USDPEN)
Dólar Hong Kong (USDHKD)
Último
14.00%
3.50%
4.35%
7.75%
12.75%
6.50%
3.00%
4.75%
4.25%
10.00%
7.00%
7.50%
22.60%
Último
15.2070
3.1405
18.7790
6.7815
66.8663
62.8601
653.8500
2,971.7500
3.3685
7.7548
Fuente: Bloomberg
Día
0.16
-0.89
-0.50
-0.15
-0.05
-0.06
-0.10
-1.20
-0.51
0.03
6 Meses
-5.92
12.39
-7.79
-4.18
-0.62
3.60
2.20
-0.56
-2.54
0.02
En el año
-14.96
26.12
-8.37
-4.24
-1.07
15.37
8.37
6.82
1.35
-0.05
BOLSAS DE ASIA
BSE 30 - Bombay, India
Hang Seng - Hong Kong
Jakarta - Indonesia
KLCI - Malasia
KOSPI-S - Corea del Sur
SET - Bangkok, Tailandia
Shangai A - China
Shangai Composite - China
Último*
27,915.90
23,132.35
5,416.84
1,669.03
2,024.12
1,498.36
3,258.56
3,112.35
Día
0.29
-0.83
0.32
-0.29
0.51
0.42
-0.13
-0.13
12 meses En el año
2.43
6.89
-0.04
5.56
15.89
17.94
-1.65
-1.39
-1.00
3.20
5.22
16.33
-9.41
-12.03
-9.38
-12.06
Último*
14,057.36
63,825.69
4,295.29
47,805.44
18,187.58
1,357.49
Día
0.80
-0.06
-0.41
-0.60
-1.20
0.04
12 meses En el año
16.09
-3.64
35.68
47.23
10.82
16.71
6.95
11.23
55.53
55.78
9.61
17.66
Último*
992.32
79,351.83
1,792.58
6,796.15
Día
0.28
-0.06
0.72
0.20
12 meses En el año
18.24
31.08
0.88
10.63
-15.18
-3.59
-3.82
-2.94
Maturity
07/04/2026
27/07/2026
21/01/2026
04/08/2026
28/01/2026
06/09/2026
08/01/2026
30/11/2026
21/01/2026
25/07/2026
27/05/2026
21/12/2026
11/02/2026
T.I.R. % Var. bps.
4.568 -2.075
1.970 9.050
2.573 -3.872
2.695 -3.017
3.509 7.624
6.788 1.462
3.473 4.071
3.590 2.000
3.204 2.739
3.094 4.229
3.996 1.268
8.862 -0.251
9.770 7.500
*Cierre del día
BOLSAS DE LATINOAMÉRICA
IBC - Venezuela
IBOVESPA- Brasil
IGPA - Chile
IPC - Mexico
MERVAL- Argentina
COLPAC - Colombia
BOLSAS DE EUROPA
RTS1 - Rusia
Turquía (XU100)
Polonia (WIG20)
Rumania (BET)
RENTA FIJA
Brasil (en USD)
Bulgaria (en BGN)
Chile (en USD)
China (en CNY)
Colombia (en USD)
India (en INR)
Indonesia (en IDR)
Malasia (en MYR)
México (en USD)
Polonia (en PLN)
Rusia (en USD
Sudáfrica (en ZAR)
Turquía (en TRY)
Cupón %
6.000
2.250
3.125
2.740
4.500
6.970
4.750
3.900
4.125
2.500
4.750
10.500
10.600
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