¿Le tocó ser el malo de la película?

GESTIÓN jueves 11 DE JUNIO DEL 2009
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agenda personal
entrevista
¿Cómo podemos hacer uso del factoring electrónico?
César Ferreyros,
gerente de
Productos
Corporativos y
Cash Management
de Scotiabank
Perú, explica en qué
consiste el servicio
de descuento de
factura o factoring.
En la actual coyuntura económica, es cada vez más
frecuente para las empresas que venden al crédito,
recibir pedidos por parte
de sus clientes de extender
sus plazos de cobro, lo cual
afecta su liquidez.
Esta situación hace necesaria la búsqueda de alternativas de financiamiento para poder seguir
operando sus negocios. Según Ferreyros, una opción
que se esta manejando cada vez con más frecuencia
es el factoring.
¿Quiénes intervienen
en una operación de
factoring?
Intervienen tres partes: el
deudor, quien es el obligado a pago de los documentos; el proveedor, que tiene
documentos por cobrar y
necesita liquidez inmediata y la empresa, que hace el
factoring (conocido como
factor).
¿Cómo opera el factoring?
Cuando una empresa vende al crédito, lo que hace es
financiar el negocio de sus
clientes sin cobrar intereses. Al tener dinero inmovilizado en cuentas por co-
brar pierde la oportunidad de
utilizarlo hasta el momento
del pago.
Este problema se puede resolver con el factoring.
El factoring es una forma
de financiamiento que utiliza
las facturas no vencidas de una
empresa para obtener efectivo
inmediato y cubrir sus gastos
de operación y desarrollo.
El factoring no es un préstamo. Se trata de la venta de
acreencias (letras o facturas)
al factor.
No hay pago de deuda en el
futuro, ni compromete las líneas de crédito de la empresa que realiza el factoring. El
factor, por su parte, al adquirir las cuentas por cobrar, asume la cobranza y el riesgo de
no pago.
Además en la banca existe la opción del factoring
electrónico.
ana lía orézzoli
El factoring es una forma de financiamiento que utiliza las facturas no vencidas de una empresa para obtener efectivo inmediato, recalca Ferreyros.
¿Cómo funciona el factoring
electrónico?
Es muy simple. Las empresas
afiliadas al servicio, envían
electrónicamente al banco
sus instrucciones para el pago
de facturas, y en base a esta información, el banco adelanta
la cobranza a los proveedores
que lo soliciten.
El proceso es totalmente automatizado y nos permite efectuar el desembolso al instante
mediante abono en cuenta, o
la emisión de un cheque de gerencia, que puede ser recogido
en cualquier oficina del banco
a nivel nacional para el proveedor no cliente de Scotiabank,
por ejemplo. No es necesario
ser cliente del banco para gestionar el factoring de sus cuentas por cobrar.
Independientemente del tamaño y tipo de negocio al que
se dedique una empresa, el factoring tiene sentido en el competitivo ambiente de negocios
de hoy en día. Las empresas
lo utilizan para cubrir los gastos de operación, obtener descuentos comerciales, reducir
sus costos de cobranza, mejorar sus balances, controlar sus
flujos de caja, entre otros.
¿Qué tipo de empresas suelen contratar el factoring?
¿Lo usan las Pyme?
El acceso a los préstamos ban-
¿Los deudores deben tener
conocimiento de las operaciones de factoring?
Las operaciones de factoring
deben realizarse con conocimiento del deudor, el cual mediante cartas cruzadas con
sus proveedores y el factor, se
compromete al pago de la deuda en una fecha determinada.
identikit
Nombre: César Ferreyros
Sifuentes.
Cargo: Gerente de
Productos Corporativos
y Cash Management de
Scotiabank Perú.
Estado Civil: Casado.
Estudios superiores:
Administración de
Empresas en la
Universidad de Lima y
MBA Incae.
carios para las Pyme es limitado y las operaciones de factoring, por tratarse de una venta
de cuentas por cobrar, han resultado una alternativa muy
conveniente para obtener liquidez a tasas de interés muy
competitivas, no requieren utilizar sus líneas de crédito ni ser
evaluadas crediticiamente.
¿Cuáles son los documentos
aceptados para operaciones
de factoring?
Pueden ser documentos tales
como, facturas, facturas conformadas y letras. La transferencia se realiza mediante endoso de la propiedad al factor. Este endoso o venta implica la transmisión de todos
los derechos de propiedad y
cobranza.
No se puede realizar operaciones de factoring con documentos vencidos.
“Se puede hacer
factoring con
facturas, facturas
conformadas
y letras. La
transferencia se
realiza mediante
endoso de la
propiedad al factor”.
• Es una fuente adicional de
financiamiento.
• Proporciona protección en
los procesos inflacionarios
al contar con la cobranza de
manera anticipada.
• Mejora los índices financieros de la empresa.
• Simplifica la contabilidad.
Con el contrato de factoring la
empresa pasa a tener un solo
cliente que paga al contado.
Algunas desventajas son:
• No todos los documentos
aplican para factoring. El factor puede no aceptar algunos
de los documentos cedidos
por la empresa en función al
riesgo y/o plazo, monto y posibilidad de recuperación de
los distintos deudores.
• Por lo general, se excluyen
operaciones relativas a productos perecederos y de largo plazo.
¿Cuáles son las ventajas y
desventajas al suscribir un
contrato de factoring?
Entre las ventajas se tienen:
• La empresa vende los documentos sin recurso; es decir, el
factor que adquiere los documentos, asume la cobranza y
el riesgo de insolvencia de los
deudores.
¿Cómo se determina el costo de una operación de factoring? ¿Qué aspectos debe
tener en cuenta la empresa
proveedora que lo solicita?
Para las operaciones de factoring se debe tener en cuenta la
tasadeinterésylascomisiones
asociadas.Seaplicalamodalidad de tasa adelantada, el cálculo se realiza sobre el monto
a financiar y por el plazo que
resta hasta su vencimiento.
3 Con los proveedores
la cosa no cambia, ya que se
tendrán que interrumpir las
cordiales relaciones para renegociar precios, periodos
crediticios o simplemente reducir los volúmenes de
compra.
4 Lamentablemente, la
toma de estas medidas, son
funciones propias de las personas encargadas de direccionar el destino de las organizaciones y la toma de este
tipo de decisiones calculadoras y profesionales, serán las
mejores muestras de talento
y capacidad gerencial de los
ejecutivos.
5 Es necesario mantener firmes las convicciones
y compromisos con la organización. Se debe tener en
cuenta que la empresa es un
ser independiente y que, al
igual que las personas, necesita tener autonomía en su
evolución y no servir para satisfacer desmedidamente las
necesidades de grupos específicos. Manteniendo esta filosofía, el malo de la película
se podrá convertir en el héroe
de la saga.
marketing personal
¿Le tocó ser el malo de la película?
Normalmente,
el que tiene que
tomar las decisiones
económicamente
responsables tendrá
que sacrificar el elogio
de la gente, afirma
Gilmer Cacho Meza,
gerente administrativo
de Aliex SRL.
En esta época de crisis será
necesario reforzar el profesionalismo gerencial tomando medidas que difícilmente serán entendidas por muchos de los stakeholders de
las empresas, y que por el
contrario podrán producir
malos comentarios y críticas
que se tendrán que afrontar
fríamente.
1 Para empezar, será necesario reafirmar los con-
ceptos de equilibro entre el
interés de las personas y el
interés de la empresa, y para mantener la balanza derecha es probable que se tengan que tomar impopulares
medidas.Por ejemplo, no
mantener la planilla completa eliminando puestos fácilmente sustituibles, retrasar
aumentos de sueldos o evitar contrataciones innecesarias aunque estas sean solici-
tadas por personas influyentes en la organización.
2 Posiblemente, se tengan
que reducir excesivos gastos
en viáticos o reajustar presupuestos, pudiendo causar así
incomodidad en el personal.
Igualmente, cuando en los
directorios los accionistas
escuchen propuestas de austeridad en el reparto de utilidades, no tendrán muchas
ganas de sonreír.