Mill - World Bulk Wine Exhibition

Transcripción

Los mercados del vino a
granel y el papel de España
en los mismos
Rafael del Rey
Observatorio ESPAÑOL del
Mercado del VINO
2o Encuentro mundial de compradores de vino a granel
Ámsterdam, 22 noviembre 2010
Esquema
1. El OEMV
2. El mercado mundial del vino en 2009
3. El mercado del vino a granel
4. España en el mercado de graneles
5. Evolución en 2010
6. Conclusiones
7. Puntos de reflexión
03/12/2010 17:02
OEMV - Bulk Wine Ámsterdam - 22 noviembre 2010
2
La misión del OeMv:
OEMV - Agrónomos - 15 oct 10
3
2) El mercado mundial del vino
Las estimaciones de la OIV de
este año muestran:
El sector mundial del vino
Fuente: OIV 2010
266,0
Mill Hltrs
236,6
• una producción mundial de
vino de 269 millones de Hltrs
-1,4
mill
hltr.
(excluyendo mostos y zumos);
-6,8
mill
hltr.
• un consumo de 236,5 mill.; y
86,1
-3,2
mill
hltr.
• unas exportaciones
mundiales de 86 mill.
Producción mundial
Consumo mundial
La evolución de estas magnitudes en 2009 es preocupante:
• ligera bajada de la producción en 1,4 millones de hlts (-0,5%)
• mayor caída del consumo (6,9 mill hltrs) (-2,8%)
• y bajan las exportaciones en menor cantidad pero mayor
proporción(-3,2
mill hltrs; -3,6%).
03/12/2010 17:02
OEMV - Bulk Wine
Ámsterdam - 22 noviembre 2010
Exportaciones mundiales
Luego se estanca la
proporción del
consumo mundial
que se comercializa
internacionalmente.
4
300
Efectivamente, 2009
250
240
226
ha sido un mal año
para el sector en su
222
228
225
225
227
229
239
200
conjunto, y se ha
estancado la parte
225
235
240
28,0%
150
28,8% 28,7%
26,8%
25,2%
28,5%
29,4%
30,7%
32,1%
33,3%
243
34,9%
247
243
237
36,2% 36,7% 36,4%
22,9%
del consumo mundial
100
18,2%
que se comercializa
internacionalmente,
50
44
aunque la tendencia
anterior parece que
seguirá en 2010.
52
56
63
66
65
60
65
67
97
98
99
00
01
02
72
77
80
04
05
85
89
89
86
07
08
09
0
86-90 91-95
96
Consumo mundial de vino
03
06
% export/consumo
03/12/2010 17:03
5
Como veíamos hace un año, el comercio mundial de vino se compone de tres
grandes apartados: espumosos, resto de vinos envasados en envases de hasta 2
litros y resto de vinos en envases de mas de 2 litros. Entre estos últimos se
encuentran las ventas declaradas de vinos a granel (que, por lo tanto, no pueden
distinguirse de las realizadas en envases de mas de 2 l., aunque entendemos que
éstas suponen una parte mínima del mercado), que representan el 36,4% del
Millones de euros y litros
volumen total y el 10% del valor, a un precio medio de 58 céntimos de euro por litro.
03/12/2010 17:03
17.901
2.968
por tipo de vino 2009
Fuente: GTA
1.802
8.554
508
4.934
3.111
Mill €
Mill Ltrs
13.131
2,09
Total
5,84
Espumosos
2,66
Envasados
0,58
Granel
€/l
No incluye mosto
6
Aún en un mal año y en su conjunto, estos tres grandes tipos de vino han
evolucionado de forma diferente (datos GTA sin mosto mejores que los de la OIV), con mejor
evolución relativa de los graneles.
por tipo de vino 2009 - VALOR
por tipo de vino 2009 - VOLUMEN
Fuente: GTA
Fuente: GTA
Espumoso
-1.017
-25,51%
Mill €
Espumoso
%
-4,51%
Mill Ltrs
Envasado
-1.025
-7,24%
Envasado
Granel
-40
-2,17%
Granel
Millones de euros y %
-24
-117
%
-2,32%
34
1,11%
Millones de litros y %
No incluye mosto
03/12/2010 17:03
7
3) El mercado del vino a granel
En los últimos años, las exportaciones de vinos a granel han crecido a un ritmo
medio del 4,6% en volumen. Algo menos (4,1%) en valor y han reducido
ligeramente su precio medio (-0,4%).
Millones de litros y euros
3.500
3.000
de vino a granel
2.487
2.500
3.235
2.000
1.904
CAGR 00-10
2.443
1.857
1.236
1.158
1.170
1.312
1.446
1.412
1.517
1.682
CAGR 00-10
4,6%
1.802
1.852
4,1%
CAGR 00-10
500
-0,4%
0,61
0,61
0,57
0,58
0,58
0,58
0,54
0,52
0,59
0,58
0,58
2000
2001
2002
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
TAM jun
2010
0
€/l
03/12/2010 17:03
3.190
2.058
1.500
1.000
3.108
2.829
2.271
2.040
3.161
Mill €
Mill Ltrs
8
Los protagonistas de este mercado pasan a estar liderados por Italia en valor,
con un 18% de las ventas en 2009...
Australia;
179,5;
10%
Chile;
153,2;
9%
Francia;
256,5; 14%
Mill Euros
Estados
Unidos; 8%
Sudáfrica; 7%
… y España en volumen con un
25% del total.
Otros; 622,6;
Alemania; 4%
Nueva
34%
Zelanda; 2%
Argentina; 2%
España;
275,9; 15%
Resto países;
11%
Italia; 314,0;
18%
Australia;
298,7; 10%
Francia;
250,4; 8%
Chile;
293,9;
9%
Mill litros
Sudáfrica; 6%
En ambos casos, España e Italia van
seguidas de Francia que, sin embargo,
Otros; 841,2;
27%
Alemania; 2%
Italia; 644,4;
21%
cuenta con precios medios mucho más
elevados (1,02 €/l para Francia, 0,49 €/l
España;
782,6; 25%
Estados
Unidos; 6%
Argentina;
2% 2%
Portugal;
Resto países;
9%
para Italia y 0,35 €/l para España).
03/12/2010 17:03
9
Entre los importadores, la cosa está más repartida. En valor (mill €), cinco
países superan los 100 millones de euros en sus compras de vino a granel:
Alemania, Reino Unido, Francia, EEUU y Suecia.
EE.UU.; Suecia;
126,0; 7% 118,4; 6%
Mill Euros
Bélgica; 4%
Suiza; 4%
Dinamarca;
Francia;
159,1; 8%
Noruega; 4%
Otros; 937,3;
48%
Reino
Unido;
235,4;
12%
Alemania;
359,3; 19%
4% Italia; 4%
En volumen, los cinco primeros
compradores superan el 60% y en ellos
tienen especial importancia grandes
productores como Alemania y Francia.
Resto países;
28%
Es decir, sobre todo en volumen, hay
EE.UU.;
Reino
Unido; 233,3; 8%
240,6; 8%
Francia;
440,2; 15%
Rusia; 126,2;
4%
Portugal; 4%
Otros; Canadá; 3%
1.164,5; 40%
un gran mercado de vino a granel
entre países productores.
03/12/2010 17:03
Mill litros
Alemania;
740,6; 25%
Italia; 4%
Suiza; 3%
Suecia; 3%
Resto países;
23%
10
Si miramos la partida
2204 29 (granel y > 2l)
Compradores no productores
comprobamos que
País
puede haber tipos de
Compradores productores
Precio medio
€/l 2009
País
Precio medio
€/l 2009
clientes muy distintos:
Noruega
1,77
Italia
0,64
• Algunos, no
Suecia
1,38
China
0,57
productores, parecen
Finlandia
1.29
EE.UU.
0,54
comprar mucho bag’n
Bélgica
1,07
Alemania
0,49
box y vino para
Dinamarca
1,04
Francia
0,36
Reino Unido
0,98
Portugal
0,32
envasado local;
• Otros, productores,
bien para consumo
propio o re-venta.
03/12/2010 17:03
11
4) España en el mercado de graneles
España lidera también
1000
900
en 2009 el mercado
CAGR 00-09
CAGR 00-09
CAGR 00-08
8,3%
-3,1%
-4,2%
mundial de vinos a
granel, EN VOLUMEN,
con 7,8 millones de
hectolitros exportados a
un precio medio de
apenas 35 céntimos de
euro por litro.
Millones de litros
800
834
700
783
859
2000
600
644
2004
500
400
300
2009
419
421
373
200
300
250
100
0
España
Italia
Francia
Con un crecimiento medio en los últimos 9 años muy superior al de
sus inmediatos competidores, a pesar de la mala marcha en 2009.
03/12/2010 17:04
12
Pero hemos
350
2002
perdido el liderato
este año, EN
y una caída del
5,5% ha superado
los 275 de España,
317
299
299
Millones de litros
millones de euros
2009
314
300
VALOR, a favor de
Italia que, con 314
2004
276
250
257
253
233
200
174
150
que cayó casi el
22% en 2009, y los
257 mill. de
100
España
Italia
Francia
Francia.
03/12/2010 17:04
13
Granel
mesa;
240,14
7571;
89%
mayoritariamente de
vinos de mesa, aunque
no sólo.
Y que han crecido
03/12/2010 17:04
413
757
696
737
806
725
664
774
579
372
198
185 159
144 146 127
122
251
217 217
252
306
240 241
tam ago
2010
2009
2008
2007
2006
2005
2002
2001
70 78
0,40 0,38 0,36 0,36 0,46 0,44 0,35 0,34 0,34 0,33 0,31 0,33 0,34 0,38 0,33 0,31
2000
estamos saliendo.
175 204
1999
del que parece
Mill l.
346 331
341
1998
Y un bache en 2009
Mill €
512
1997
2002 y 2004.
€/l.
1996
gran salto entre
… como en volumen.
Exportaciones españolas de granel de mesa
1995
últimos años, con
Granel
mesa;
725,16;
93%
Tanto en valor...
Millones de euros y litros
enormemente en los
Mill Ltrs - 2009
Granel
DO;
51,19;
7%
2004
españolas a granel muy
Mill € - 2009
2003
Exportaciones
Granel
DO;
30,14;
11%
14
Exportaciones vino de MESA > 2l 2009
Y exportaciones también
País destino
Francia
consumo como a países
Portugal
productores, según qué tipo de
Alemania
vino sea el exportado y para qué.
Rusia
Suecia
Entre los destinos de
Italia
exportaciones de mesa, Francia, Angola
Costa de Marfil
Portugal, Alemania y este año
Otros países
menos a Italia como productores
TOTALES
destinadas, tanto a países de
Mill €
Mill l.
79,6
256,8
48,6
145,8
30,0
99,4
20,7
82,4
8,7
6,3
8,1
23,8
7,7
24,0
4,8
14,7
31,9
72
240,1
725,2
€/l.
0,31
0,33
0,30
0,25
1,38
0,34
0,32
0,33
0,44
0,33
europeos; mientras se recuperan
las ventas a Rusia, Angola y en
2010 mucho a China como
importadores externos.
03/12/2010 17:05
15
Sin duda, un mercado, el del granel, muy importante para España.
Donde, en 2009, ha
supuesto el 15,7% del
total del valor y el 51,4%
del volumen total;
1.718,2
128,5
1.509,6
240,1
30,1
93,0
328,4
725,2
51,2
790,4
234,1
millones de litros (con y
270,3
sin DOP).
Mill €
03/12/2010 17:05
0,33
0,59
135,9
millones de euros y 776
1,38
TOTAL
Otros vinos
200,5
lo que equivale a 270
1,14
Mill l.
2,42
Mesa > 2l.
DO > 2l
Espumoso
Mesa envasado
DO envasado
0,86
2,92
€/l.
16
5) Evolución en 2010
En España, las exportaciones de granel crecen este año (frente a la caída del
pasado), pero la estrella es el vino de mesa envasado.
… como algo menos en volumen.
Tanto en valor…
Exportación española de vino ene-ago 10
Diferencias con año anterior
DO envasado -17,1
Mesa envasado
Espumoso
1,2
DO granel
3,3
Mesa granel
0,8
Otros vinos
8,1
Total
-40,0
-20,0
0,0
20,0
-3,5%
86,1
Mill €
%
82,4
40,0
60,0
80,0
Mill Ltrs
%
-5,7%
DO envasado -9,8
89,6
68,7% Mesa envasado
-3,6%
Espumoso -2,7
0,7%
16,0%
DO granel
5,3
0,5%
Mesa granel
48,9
11,0%
Otros vinos
17,9
7,9%
Total
149,2
100,0 120,0 140,0
Millones de EUROS de diferencia
-50,0
0,0
50,0
100,0
62,9%
14,9%
10,6%
29,3%
15,7%
150,0
200,0
Millones de LITROS de diferencia
Siguiendo la tendencia general de abaratamiento, crece más el volumen que el
valor.
03/12/2010 17:05
(Atención al cambio de nomenclatura)
17
5) Evolución en 2010
Para España, parece que el principal problema quedó reducido al año 2009 –
primera mitad – y la recuperación se produjo desde la disminución de precios en
verano. Por países:
• Se recuperan Rusia (+27% en volumen) e Italia, donde los graneles vuelven a
doblarse respecto del año anterior;
• se cuadruplican las ventas a China, pasando de 2,6 a 23 millones de litros entre
ene-ago 2009 y 2010;
• y crecen más moderadamente (6%, 10%) las ventas a clientes tradicionales
como Francia y Alemania.
• Crecen también fuertemente los destinos de Norteamérica, fundamentalmente
para envasados;
• y, caen o suben muy moderadamente otros destinos importantes como Reino
Unido (-4%) o Bélgica (-1%).
03/12/2010 17:06
18
5) ¿Y en el mundo?
En el total mundial, las exportaciones de vino en envases de > 2l. suben con
fuerza en volumen y todavía tienen un ligero crecimiento en valor en el interanual.
Exportaciones mundiales de vino a granel
TAM jun 09 – TAM jun 10
España
16,4
Italia
71,7
Francia
Sudáfrica
Argentina
EE.UU.
2,1%
-14,7
12,3%
-5,6%
Mill l.
-29,3
-0,4%
Chile
111,7
Australia
parece flojear algo en éste tras
-65,0%
-0,8
el terremoto –, Italia incluso por
50,1%
60,3
ventas de Chile – que ya estuvo
muy fuerte el año pasado y
-13,0%
%
-100,7
Lideran el crecimiento las
23,7%
delante de Australia y, en menor
Portugal
-10,0
-15,4%
medida, España a la que parece
Alemania
-13,3
-22,2%
costó tiempo reaccionar ante la
Otros países
Total
67,2
29,7%
158,5
crisis.
5,2%
Millones de litros de diferencia
03/12/2010 17:01
19
5) ¿Y en el mundo?
Desde el lado del importador, ya no son este año los países anglosajones los que
aumentan sus compras de granel, sino:
Importaciones mundiales de vino a granel
TAM jun 09 – TAM jun 10
Total
220,7
Resto países
1,8%
6,0
Argentina
7,6%
-0,9
República Checa
-2,2
Mill l.
%
-1,1%
-2,8%
Bélgica
1,9
2,5%
Canadá
4,5
5,8%
Suiza
1,2
1,5%
Suecia
Estados Unidos
12,8%
10,2
China
Portugal
42,4%
31,2
- Argentina con aparente
necesidad de adquirir vino fuera
(escasez por legislación sobre
mosto?); y
-5,2%
-6,8
-20,9%
-49,6
-3,1%
-6,2
Rusia
163,9
394,5%
Reino Unido
10,8
4,5%
Francia
12,6
3,0%
Alemania
problemas financieros
43,7
Dinamarca
Italia
- Rusia, algo recuperada de sus
0,1%
0,4
- China que sigue aumentando
sus compras para venta y mezcla
local.
Millones de litros de diferencia
03/12/2010 17:01
20
5) En EE.UU.
Importaciones de la partida 2204 de
ESTADOS UNIDOS
VALOR en $
220410
220421
220429
Espumoso
Envasado
Granel
Total vino
220430
Mostos
Total vino y mosto
VOL en Ltros.
220410
220421
220429
Espumoso
Envasado
Granel
Total vino
220430
Mostos
Total vino y mosto
PRECIO MEDIO $ / Ltr
220410
220421
220429
Espumoso
Envasado
Granel
Total vino
220430
Mostos
Total vino y mosto
03/12/2010 17:01
INTERANUAL
sep-09
sep-10 % Var 08/09
509.312.325
3.350.094.361
172.924.937
4.032.331.623
2.106
4.032.333.729
603.489.107
3.433.395.792
159.311.863
4.196.196.762
11.174
4.196.207.936
sep-09
sep-10
45.945.906
648.428.462
214.617.834
908.992.202
60
908.992.262
54.838.822
688.154.453
198.526.667
941.519.942
2.376
941.522.318
sep-09
sep-10
11,09
5,17
0,81
4,44
--4,44
11,00
4,99
0,80
4,46
4,70
4,46
18,5%
2,5%
-7,9%
4,1%
--4,1%
% Var 08/09
19,4%
6,1%
-7,5%
3,6%
--3,6%
% Var 08/09
-0,7%
-3,4%
-0,4%
0,5%
--0,5%
Las fuertes compras de vino a granel del
año pasado por parte de EE.UU. y Reino
Unido han parado. Lo que muestra que
se debieron a un hecho puntual.
Con datos a septiembre de este año, en
EE.UU.:
- es el vino espumoso el que crece con
fuerza (19%)
- seguido de los envasados (6% en
volumen)
- mientras caen este año las compras de
vinos a granel (-7,5%)
21
5) En EE.UU.
Importaciones de la partida 2204 29 de
ESTADOS UNIDOS
la caída de este año en
INTERANUAL sep 2010
VALOR en $
Australia
Chile
Argentina
Nueva Zelanda
Italia
Francia
Canadá
Sudáfrica
Macedonia
Alemania
Resto países
Total
50.171.707
36.232.910
18.022.685
16.657.949
14.532.654
10.157.276
4.315.800
3.622.414
1.332.704
1.259.210
3.006.554
159.311.863
% Var
09/10
-8,4%
51,9%
-3,3%
122,9%
-32,7%
-68,6%
54,5%
-16,7%
-1,8%
-51,4%
-2,9%
-7,9%
Por países de procedencia,
VOLUMEN
Ltrs
% Var
09/10
66.380.351
63.566.939
29.238.438
6.095.332
7.859.645
3.627.339
11.179.185
5.790.255
1.745.885
983.861
2.059.437
198.526.667
-16,5%
35,7%
-21,1%
125,0%
-36,0%
-77,1%
28,2%
-10,3%
8,8%
-45,1%
11,7%
-7,5%
importación de graneles en
EE.UU. afecta
fundamentalmente a:
- Australia (-16% en
volumen)
- Argentina (-21%)
- Italia (-36%) y
- Francia (-77%)
Pero no afecta a Chile, cuyas ventas a este mercado siguen creciendo en granel
(+36%), como lo hacen las de vinos de Nueva Zelanda (+125%).
03/12/2010 17:01
22
5) En Reino Unido…
…el cambio de tendencia no es tan drástico y se mantiene el crecimiento del granel.
Importaciones de vino en Reino Unido Solo en volumen y no ya en valor, durante
Fuente: Aduanas UK; Elaboración OEMV
los primeros 8 meses del 2010, por bajada
Millones de ene-ago ene-ago Dif. en Dif. en
STP
2009
2010 mill STP
%
Espumosos
234,4
258,5
24,1 10,3%
Embotellados 1.348,6 1.282,6
-66,1 -4,9%
Granel
147,8
136,9
-10,9 -7,4%
TOTALES
1.730,9 1.678,0
-52,9 -3,1%
Millones de ene-ago ene-ago
2009
litros
2010
Espumosos
35,8
41,3
Embotellados
552,0
535,5
Granel
162,5
201,6
TOTALES
750,3
778,4
Dif. en Dif. en
%
mill lts
5,4 15,2%
-16,5 -3,0%
39,1 24,1%
28,0
3,7%
ene-ago ene-ago
2009
2010
STP/l.
Espumosos
6,55
6,27
Embotellados
2,44
2,40
Granel
0,91
0,68
TOTALES
2,31
2,16
Dif. en Dif. en
STP/l.
%
-0,28 -4,3%
-0,05 -2,0%
-0,23 -25,3%
-0,15 -6,5%
03/12/2010 17:01
del 25% en el precio medio de compra en
LIBRAS.
Mill Ltrs > 2l.
UK bulk imports
201,6
162,5
129,3
ene-ago 08
ene-ago 09
ene-ago 10
Pero con fuerte crecimiento en los últimos
años.
23
5) Reino Unido
Más gráficamente, también en 2010 es el granel y envases de > 2l. el tipo
de vino que tira del comercio británico en volumen.
Aunque no en valor, donde
prima el espumoso.
Importaciones de vino en UK VOLUMEN
Ene-ago 09 – ene-ago 10
39,1
Granel y > 2l.
Envasados
Espumosos
Total
-16,5
Mill l.
24,1%
% -3,0%
5,4
28,0
Millones de LITROS de diferencia
03/12/2010 17:01
Importaciones de vino en UK VALOR
Ene-ago 09 – ene-ago 10
-10,9
Granel y > 2l.
Envasados
15,2%
Espumosos
3,7%
Total
-66,1
Mill STP
-7,4%
% -4,9%
10,3%
24,1
-52,9
-3,1%
Millones de LIBRAS de diferencia
24
5) Reino Unido
Por países de origen, esta diferente evolución en litros y libras, se deriva de:
Importaciones de la partida 2204 29 de
REINO UNIDO
Australia
EEUU
Italia
Sudáfrica
Francia
Chile
Nueva Zelanda
Alemania
España
Argentina
Resto
Total
39.013.561
15.091.826
15.109.846
20.364.775
11.465.610
10.263.735
9.605.995
7.507.617
6.091.793
245.509
2.174.323
136.934.590
-10,7%
-40,7%
0,7%
37,6%
-10,0%
-16,0%
29,3%
2,6%
3,7%
-74,1%
-7,6%
-7,4%
VOLUMEN
Ltrs
medios (en Libras) por parte
de Australia, EEUU, Chile –
ene-ago 2010
VALOR en % Var
STP 09/10
• La fuerte bajada de precios
% Var
09/10
74.515.019 36,1%
34.289.683 17,3%
27.325.478 22,5%
17.480.036 25,7%
13.587.783
8,7%
9.660.208 14,6%
8.332.114 25,9%
7.148.796 12,7%
5.284.769
-2,3%
422.542 -71,6%
3.595.345 136,1%
201.641.773 24,1%
STP/l.
% Var
09/10
países del área dólar – y
0,52
0,44
0,55
1,17
0,84
1,06
1,15
1,05
1,15
0,58
0,60
0,68
-34,4%
-49,4%
-7,4%
12,4%
-21,5%
-33,2%
2,7%
-9,0%
6,1%
-8,8%
-60,8%
-25,3%
también Francia ;
• Mientras Italia y Sudáfrica
consiguen crecer fuerte en
volumen sin perjuicio del valor
• Y España aumenta
ligeramente en volumen y
valor
03/12/2010 17:01
25
6) Conclusiones,
En definitiva, a nivel mundial:
1. Se mantiene el crecimiento del mercado de vinos a granel (y envases de > 2l.)
tras el ligero bache del 2009
2. Pero cambian sustancialmente los actores-compradores:
1. De las fuertes importaciones de EE.UU. y UK el año pasado…
2. … a las compras de Rusia, China o Argentina en éste.
3. Y. algo menos, los actores-vendedores:
1. Del protagonismo de Australia y Chile en 2009…
2. … más la fuerza de Italia…
3. … al cierto retroceso de Australia (sobre todo en EE.UU.) y mayor fuerza
de España
Sigue siendo un mercado en crecimiento y con
oportunidades, pero éstas cambian
03/12/2010 17:01
26
7) Puntos de reflexión
Puntos clave de reflexión:
1. Suministrador de envasados o granel / nicho o
mercado?
¿Podemos
elegir?
Dos estrategias
diferentes
2. Creciente polarización entre (1) grandes operadores de
vinos económicos y (2) boutiques?
3. También en internacional (como en el retail doméstico
o el on-trade) gran importancia de TENER la
DISTRIBUCIÓN.
4. Cómo dar valor y/o diferenciación al granel propio
03/12/2010 17:01
Inversiones =
internacionalización
Servicio?
Calidad?
Precio?
27
7) Conclusiones
De nuevo, estar encima de los mercados y conocerlos.
Mientras no se clarifique la oferta, la tendencia es al
canibalismo en precios.
Entender la calidad requerida por EL CLIENTE.
Necesidad de buscar la rentabilidad del negocio… a
plazo.
03/12/2010 17:01
28
Los mercados del vino a granel y el papel
de España en los mismos
Muchas más
información en:
www.oemv.es
Gracias
Rafael del Rey
Observatorio ESPAÑOL del Mercado del VINO
2o Encuentro mundial de compradores de vino a granel
Ámsterdam, 22 noviembre 2010

Mill - World Bulk Wine Exhibition

Transcripción

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Cuatro de las grandes potencias importadoras de vino a granel en