Autoridades y Funcionarios de la Superintendencia

Autoridades y Funcionarios de la Superintendencia

Autoridades y Funcionarios de la Superintendencia .................................... 3
I. ACTIVIDADES DE REGULACIÓN ................................................................ 4
Marco Legal .................................................................................................... 4
Normas Prudenciales...................................................................................... 4
II. ACTIVIDADES DE SUPERVISIÓN ............................................................. 11
Intendencia de Bancos.................................................................................. 11
Intendencia de Valores ................................................................................. 27
Intendencia de Seguros ................................................................................ 31
Intendencia de Almacenes Generales de Depósitos..................................... 36
Inspecciones de riesgo tecnológico .............................................................. 39
Sanciones y Multas ....................................................................................... 41
III. CAMBIOS ESTRUCTURALES Y EVOLUCION FINANCIERA ................. 41
Nuevas Autorizaciones y Registros............................................................... 41
Análisis Financiero por Sector ...................................................................... 42
IV. EVENTOS EXTRAORDINARIOS .............................................................. 56
Reunión de Superintendentes....................................................................... 56
Elección de Superintendente ........................................................................ 57
V. GESTION ADMINISTRATIVA Y OPERATIVA DE LA SIBOIF................... 58
Ejecución Presupuestaria y Estados Financieros ......................................... 58
Auditoría Externa .......................................................................................... 60
Auditoría Interna............................................................................................ 64
Capacitación ................................................................................................. 66
Cambios Tecnológicos.................................................................................. 69
Publicaciones................................................................................................ 70
Anexo 1............................................................................................................ 73
El Nuevo Acuerdo de Capital (BASILEA II)................................................... 73
Anexo 2............................................................................................................ 77
Resultados del FSAP y principales tareas .................................................... 77
Anexo 3............................................................................................................ 80
Proyecto de Reformas al Marco Legal .......................................................... 80
Managua, 18 de marzo de 2005
Excelentísimo Señor
Réne Núñez
Presidente de la Asamblea Nacional
E.S.D.
Estimado Licenciado Núñez:
En cumplimiento del Artículo 138, inciso 29, de la Constitución Política de la
República de Nicaragua y del Arto. 19, inciso 16, de la Ley 316 Ley de la
Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones Financieras, me
complace remitirle el Informe Anual de Gestión del 2004, en el cual se incluye
los cambios más relevantes en materia de regulación prudencial, las
actividades de supervisión, el análisis financiero por industria y la gestión
administrativa de la Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones
Financieras (SIBOIF).
Durante el 2004, la SIBOIF continuó con su proceso de fortalecimiento
institucional mediante el cual la tarea fundamental fue adoptar en la medida de
lo posible las mejores prácticas de regulación y supervisión financiera.
Paralelamente, se impulsó una política más agresiva de capacitación a nuestro
personal para enfrentar los nuevos retos que enfrenta la supervisión bancaria,
tales como el Nuevo Acuerdo de Capital, aprobado en junio del 2004, para su
eventual implementación en el próximo quinquenio.
Considero que los logros obtenidos en materia de regulación y supervisión se
reflejaron con mayor claridad en el desempeño mismo de las distintas
industrias, las que culminaron el año consolidándose, con niveles altos de
capital e indicadores financieros que lograron mantener la confianza del público
depositante. Asimismo, la SIBOIF mantuvo su compromiso con el público de
ampliar y fortalecer las publicaciones de índole financiera, tanto cuantitativas
como cualitativas, todo para lograr una mayor transparencia y disciplina de
mercado.
Este proceso de fortalecimiento institucional y del sector financiero es un
esfuerzo combinado de varios factores, entre los que destaca uno de los más
importantes como es el aporte técnico del personal de la SIBOIF y de nuestro
Consejo Directivo quienes de forma decidida han apoyado con sus
experiencias y conocimientos.
Sin otro particular, le saludo complacido y al mismo tiempo le reitero las
muestras de mi más alta consideración y aprecio.
Atentamente,
Dr. Victor M. Urcuyo
Superintendente
2
Autoridades y Funcionarios de la Superintendencia
De acuerdo al Art. 4 de la Ley No. 316, Ley de la Superintendencia de Bancos
y de Otras Instituciones Financieras, la Superintendencia tiene como órganos
superiores un Consejo Directivo, un Superintendente y un ViceSuperintendente y cuatro Intendentes.
Este año hubo cambios en la composición del Consejo Directivo de aquellos
miembros cuyo período no coincide con el período presidencial, es decir los
miembros de la sociedad civil, excluyendo al representante del partido político
que ocupó el segundo lugar en la última elección de autoridades supremas, Dr.
Antenor Rosales Bolaños. En este sentido hubo dos miembros que fueron
reelectos, el Ing. Gabriel Pasos Lacayo y el Lic. Roberto Solórzano Chacón,
cambiándose únicamente al Lic. Frank Arana quien fue sustituido por el
Ingeniero Alfredo Cuadra, representante del COSEP. Asimismo, hubo cambio
de Ministro de Hacienda y Crédito Público con lo cual el Presidente del Consejo
Directivo también cambió. El Lic. Eduardo Montealegre, ex Ministro de
Hacienda y Crédito Público, fue nombrado Ministro de la Presidencia y fue
sustituido por el Doctor Eduardo Montiel. Finalmente, el 14 de Diciembre, la
Asamblea Nacional eligió como Superintendente de Bancos y de Otras
Instituciones Financieras al Dr. Víctor Manuel Urcuyo por un período de seis
años, posición que había estado vacante desde la renuncia del Dr. Noel
Sacasa Cruz, es decir desde el 15 de Julio del 2003. Desde ese entonces
hasta el 14 de diciembre de 2004 fungió como Superintendente por la Ley el
Lic. Alfonso Llanes C., Vice Superintendente.
En cuanto a las Intendencias, durante el año 2004 se nombró al Lic. José León
Sánchez como Intendente de Seguros, posición que estaba vacante desde la
renunciá del Lic. Manuel Gurdián Ubago quien dejó esa posición para asumir la
Presidencia del Instituto Nicaragüense de Seguros y Reaseguros (INISER). La
Intendencia de Bancos y la Intendencia de Almacenes Generales de Depósitos
no sufrieron cambios durante este año.
No obstante lo anterior, sí hubo necesidad de realizar cambios en la estructura
organizacional de la Superintendencia para adaptarse más a los cambios en
los enfoques de supervisión in situ y extra situ, así como para preparar a la
Superintendencia para los desafíos del Nuevo Acuerdo de Capital y la
Supervisión Consolidada, cuya norma fue aprobada en septiembre del 2004.
En este sentido, el Superintendente creó la Dirección de Riesgos, Normas y
Supervisión Consolidada la cual estará encargada de elaborar, con la
participación activa de las demás Intendencias, las normas prudenciales
propuestas internamente en la Superintendencia para todas las instituciones
supervisadas, realizar los análisis financieros con enfoque a riesgos de cada
entidad y en base consolidada, así como organizar, diagnosticar y proponer
soluciones conceptuales a problemas que enfrenta la SIBOIF en su labor de
supervisión y regulación. Asimismo, tendrá a su cargo todo lo relacionado a la
implementación de la estrategia para la adopción del Nuevo Acuerdo de Capital
3
aprobado por el Comité de Basilea de Supervisión Bancaria. Finalmente, esta
Dirección actuará como contraparte ante los organismos multilaterales
internacionales, se encargará de darle seguimiento a la evolución
macroeconómica del país y la coordinación del Informe de Gestión, así como
del proceso de mejoramiento de publicaciones por los distintos medios. Esta
nueva Dirección estará a cargo del Lic. Ernesto Huezo Castillo quien tiene
amplia experiencia en los distintos temas antes mencionados.
Al finalizar el 2004, la SIBOIF contaba con un personal de 144 personas.
ORGANIGRAMA DE LA SIBOIF
CONSEJO
DIRECTIVO
MIEMBROS DEL CONSEJO DIRECTIVO
1)
2)
3)
4)
5)
6)
Dr. Eduardo Montiel
Dr. Mario Alonso I.
Ing. Alfredo Cuadra
Lic. Roberto Solórzano
Ing. Gabriel Pasos
Dr. Antenor Rosales
Secretaría
Dr. Víctor Urcuyo
SUPERINTENDENTE
Asistente Ejecutiva
Lic. Alfonso Llanes
VICE-SUPERINTENDENTE
Dr. Uriel Cerna
Asistente
Ej
ti
Dirección Legal
Lic. Enrique Arana
Auditor Interno
Dirección de Normas
Lic. Carmen Vanegas
Lic. Leónidas Jimenez
Lic. Ernesto Huezo
Dirección de Riesgos,
Normas y Analisis
Lic. Soledad Balladares
Lic. Hugo Alvarez K.
Intendencia
de BANCOS
Dirección Administrativa
Financiera
Lic. Alfredo
Gallegos
Lic. César Bravo
Intendencia de
SEGUROS
Lic. Carlos Canales
Intendencia de
ALMACENES
Lic. Xavier Largaespada
Vice Intendente
Vice Intendente
Dirección de Relaciones
Públicas
Lic. José León Sánchez
Intendencia de
VALORES
Lic. Carlos Bonilla
Lic. Martha Kruger
Dirección de Analisis
Financiero y SC
Lic. Jaime Sáenz
Dirección de Supervisión In
Situ
Lic. Javier Chávez
Dirección de TI
Dirección de Supervisión
Extra Situ
AREAS DE APOYO
AREAS DE SUPERVISION Y FISCALIZACION
I. ACTIVIDADES DE REGULACIÓN
Marco Legal
Durante el 2004 y como resultados de las evaluaciones de los organismos
multilaterales, así como lo por la necesidad de actualizar el marco legal
financiero, la Superintendencia en conjunto con el Banco Central realizaron
sesiones de trabajo para elaborar los proyectos de reformas a las leyes de la
Superintendencia de Bancos, la Ley General de Bancos y la Ley del Sistema
de Garantía de Depósitos (FOGADE). Las principales reformas propuestas
pueden apreciarse con mayor detalle en el Anexo 3 de este informe.
Normas Prudenciales
Emisión de Nuevas Normas, Reformas y Otras Disposiciones
4
El Consejo Directivo de la Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones
Financieras, en uso de las atribuciones que le otorgan los artículos 4 y 10 de la
Ley N° 316 “Ley de la Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones
Financieras”, dictó las siguientes Normas de aplicación general o
modificaciones a las Normas existentes, así como el alcance de disposiciones
legales en el ámbito administrativo en materia bancaria y financiera:
Nuevas Normas:
a) Reglamento de Empresas Aseguradoras de los Transportistas, conforme a
lo establecido en la Ley Nº 431, artículo 81, Ley para el Régimen de
Circulación Vehicular e Infracciones de Tránsito, (CD-SIBOIF-284-1-FEB252004, publicada en La Gaceta, Diario Oficial, Número 55 del 18 de marzo
2004).
Tiene por objeto regular la constitución y operación de las empresas
afianzadoras que se conformen de acuerdo a lo establecido en la Ley de
Tránsito. Adicionalmente, dichas empresas, en virtud de que ofrecen
seguros, estarán sujetas a las disposiciones de la Ley General de
Instituciones de Seguros y del Título V, Capítulo Único de la Ley General de
Bancos en lo que les fuere aplicable.
b) Norma sobre Supervisión Consolidada de los Grupos Financieros, (CDSIBOIF-316-1-SEP23-2004, publicada en La Gaceta, Diario Oficial, Número
208 del 26 de octubre de 2004).
Norma nueva que tiene como objeto establecer las disposiciones que
permitan identificar a un Grupo Financiero; establecer las obligaciones del
Coordinador Responsable del Grupo Financiero; los requisitos mínimos,
restricciones y responsabilidades que debe reunir y cumplir la Sociedad
Controladora o la Sociedad Tenedora de Acciones, según el caso, y los
demás miembros del grupo; la consolidación de estados financieros; el
cumplimiento del capital consolidado del Grupo Financiero; la
administración de los riesgos que enfrentan los miembros del grupo; así
como las funciones y responsabilidades de sus colaboradores. Se analiza
con mayor detalle esta norma en el Capítulo II de este informe en la sección
correspondiente a la Intendencia de Bancos.
c) Norma sobre Información Mínima requerida a las Oficinas de
Representación de Bancos Extranjeros, (CD-SIBOIF-318-1-OCTU6-2004,
publicada en La Gaceta, Diario Oficial, Número 201 del 15 de octubre de
2004).
Norma nueva que tiene por objeto establecer el cumplimiento del régimen
especial sobre prevención de lavado de dinero y de otros activos, requisitos
de publicidad y propaganda y los requisitos mínimos de información que
deben obtener y conservar las Oficinas de Representación de bancos
extranjeros que operen en el país.
5
Reformas a Normas Vigentes:
a) Norma sobre Límites de Inversión de Institución de Seguros y Reaseguros,
(CD-SIBOIF-280-3-ENE16-2004, Publicada en La Gaceta, Diario Oficial,
Número 32, del 16 de febrero de 2004).
Contiene una reforma integral que tiene por objeto regular las diferentes
inversiones que pueden realizar, en el país y en el exterior, las instituciones
aseguradoras y reaseguradoras. En dicha Norma se subsanan muchos
vacíos que existían en los límites de inversión establecidos en el Artículo
35, de la Ley General de Instituciones de Seguros.
b) Reforma al artículo 45 de la Norma sobre Evaluación y Clasificación de
Activos, contenida en la resolución CD-SIB-185-2-NOV9-2001 del 09 de
noviembre del 2001” (CD-SIBOIF-283-1-FEB12-2004, publicada en La
Gaceta, Diario Oficial, Número 47 del 08 de marzo de 2004).
Tiene por objeto establecer la disposición de proceder de inmediato al
saneamiento de los créditos insolutos e irrecuperables; y dispone que para
efectos de control, la Institución Financiera deberá mantener registros en
Cuentas de Orden por un período de cinco años.
c) Reforma al artículo 4 de la Norma Prudencial sobre Evaluación y
Clasificación de Activos, contenida en Resolución CD-SIB-185-2-NOV92001 (CD-SIBOIF-285-1-MAR1-2004, publicada en La Gaceta, Diario
Oficial, Número 52, del 15 de marzo de 2004).
Establece que la institución financiera deberá permanentemente mantener
clasificada la cartera de créditos y en ningún caso se admitirá cartera no
clasificada. La clasificación efectuada por la Institución, deberá ser informada
al Superintendente al cierre de cada semestre del año calendario y las
provisiones adicionales resultantes deben ser constituidas y reflejadas en los
estados financieros de la institución en el mismo mes que se determinen.
d) Reforma al artículo 4 de la Norma para la Prevención del Lavado de Dinero
y de Otros Activos, (CD-SIBOIF-291-1-ABR14-2004, publicada en La
Gaceta, Diario Oficial, Número 81, del 21 de abril de 2004).
En la reforma se exceptúan del requisito de identificación, las transacciones
relacionadas con los pagos de servicios públicos (agua, teléfono,
electricidad), pagos al Fisco, Aduanas, Gobierno Central y Municipalidades,
por montos menores a US$10,000.00 dólares de Estados Unidos de
América o su equivalente en moneda nacional.
e) Prórroga del plazo concedido en el artículo 32 de la Norma para la
Prevención del Lavado de Dinero y de Otros Activos, (CD-SIBOIF-293-1ABR22-2004).
6
Se concede prórroga de noventa (90) días calendario a el plazo original
concedido en el artículo 32 de dicha norma, para cumplir con la
identificación de clientes que abrieron cuentas con anterioridad a la entrada
en vigencia de la Norma.
f) Reforma al artículo 7 y 12 de la Norma Prudencial sobre Adecuación de
Capital, (CD-SIBOIF-295-1-MAY5-2004, publicada en La Gaceta, Diario
Oficial, Número 102 del 26 de mayo de 2004).
El objeto de la reforma es establecer las ponderaciones por activo de riesgo
que se deben aplicar a las inversiones que hagan las instituciones
financieras supervisadas en instrumentos emitidos por Estados y Bancos
Centrales extranjeros así como los emitidos por Organismos Multilaterales
de Crédito de los que el país sea miembro.
g) Reforma al artículo 2, numeral 2.4 de la Norma sobre Depósitos e
Inversiones en el País y en el Exterior, (CD-SIBOIF-295-2-MAY5-2004,
publicada en La Gaceta, Diario Oficial, Número 102 del 26 de mayo de
2004).
Tiene por objeto establecer que las inversiones en valores de Bancos
Centrales con plazo residual para su vencimiento no mayor de un año, en
vez de requerir la aprobación del Consejo Directivo, podrán ser adquiridos
previa autorización del Superintendente de Bancos; y deberán ser
informadas al Banco Central de Nicaragua.
h) Reforma al artículo 5 de la Norma sobre Evaluación y Clasificación de
Activos, (CD-SIBOIF-296-1-MAY12-2004, publicada en La Gaceta, Diario
Oficial, Número 104 de l 28 de mayo de 2004).
Se establece la nueva opción de tomar muestras dirigidas de acuerdo con
criterios de la Superintendencia (deudores relacionados, deudores con
montos significativos, deudores por sector económico, etc).
i) Reforma al artículo 8 de la Norma sobre Límites de Concentración de
Créditos a Partes Relacionadas y Unidades de Interés, (CD-SIBOIF-296-2MAY12-2004, publicada en La Gaceta, Diario Oficial, Número 104 del 28 de
mayo de 2004).
Se establece que cuando se presenten excesos sobre los límites
establecidos para la concentración de créditos, la institución financiera
deberá provisionar de inmediato en un cien por cien (100%) el exceso de
cartera neta de provisiones ya constituidas, eliminando el requisito de una
Resolución en firme de previo.
j) Reforma a la Norma sobre Endeudamiento Externo a Corto Plazo, punto
segundo y tercero, contenida en resolución CD-SIB-107-4-ABR26-2000 y su
reforma, (CD-SIBOIF-299-1-JUN11-2004, publicada en La Gaceta, Diario
Oficial, Número 123 del 24 de junio de 2004).
7
Se eliminó el requerimiento de previa aprobación de la Superintendencia,
para obtener financiamiento externo a corto plazo para programas de
microcrédito.
k) Reforma a los artículos 21 y 24 de la Norma sobre Control y Auditoria
Interna, contenida en resolución CD-SIB-155-3-ABR26-2001, (CD-SIBOIF307-2-JUL22-2004, publicada en La Gaceta, Diario Oficial, Número 158 del
13 de agosto de 2004).
Se establece que la Junta Directiva deberá constituir mediante Resolución
el Comité de Auditoría, conformado al menos por tres miembros de dicha
Junta Directiva; y que no podrán ser miembros del Comité de Auditoría el
Presidente o Director Ejecutivo, Gerente General o cualquier otro
funcionario que ejerza cargos o funciones de gerencia.
l) Reforma a los artículos 2, 3 y 4 de la Norma sobre Depósitos e Inversiones
en el País y en el Exterior, (CD-SIBOIF-308-2-JUL29-2004, publicada en La
Gaceta, Diario Oficial, Número 161 del 18 de agosto de 2004).
Se fusionan artículos relacionados con los conceptos de depósitos a la
vista, cash collateral, saldos compensatorios y corresponsalía, que estaban
en párrafos separados; se establecen límites en base al conjunto de
depósitos, y se aclara que las calificadoras deben ser internacionales.
m) Reforma a los artículos 2 y 3 de la Norma sobre Depósitos e Inversiones en
el País y en el Exterior, (CD-SIBOIF-313-3-AGOS25-2004, publicada en la
Gaceta, Diario Oficial, Número 186 del 24 de septiembre de 2004).
En tipos de inversión y los correspondientes límites, se agregan Gobiernos
Centrales.
n) Reforma a los artículos 2 y 3 de la Norma sobre Depósitos e Inversiones en
el País y en el Exterior, (CD-SIBOIF-315-1-SEP10-2004, publicada en La
Gaceta, Diario Oficial, Número 193 del 05 de octubre de 2004).
Se restringen los tipos de inversión; y se establece que si es excedido el
límite del conjunto de depósitos a la vista, cash collateral, saldos
compensatorios y corresponsalía, a causa de depósitos realizados por
personas o entidades ajenas a la institución, la misma tendrá un plazo de
hasta tres días hábiles para regularizar dicho exceso.
o) Reforma a los artículos 10 y 31 de la Norma Prudencial sobre Evaluación y
Clasificación de Activos, contenida en resolución CD-SIB-185-2-NOV92001, (CD-SIBOIF-318-2OCTU6-2004, publicada en La Gaceta, Diario
Oficial, Número 201 del 15 de octubre de 2004).
Se establece que en el caso de garantías hipotecarias sobre bienes
inmuebles, las valorizaciones deberán realizarse por lo menos cada tres (3)
años; y que no se requerirá una nueva valoración cuando el crédito
8
garantizado esté clasificado en las categorías ‘A’ o ‘B’ y el saldo de principal
más intereses de dicho crédito se haya reducido en un porcentaje igual o
mayor al cincuenta por ciento (50%), o el valor de realización en el mercado
del bien constituido en garantía cubra tres (3) o más veces el monto
adeudado.
p) Reforma al artículo 45 de la Norma sobre Evaluación y Clasificación de
Activos, (CD-SIBOIF-328-1-NOV24-2004).
Se establecen nuevas restricciones a la venta y compra de activos
crediticios a personas naturales o jurídicas no supervisadas por la
Superintendencia o a partes relacionadas a la institución. Se requiere que
las transacciones se realicen a valor razonable conforme lo definido en las
Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF 18), a satisfacción
del Superintendente.
.
Otras disposiciones en el ámbito administrativo
a) Actualización del Capital Social Mínimo de los Almacenes Generales de
Depósitos, (CD-SIBOIF-280-1-ENE16-2004, publicada en La Gaceta, Diario
Oficial, Número 32, del 16 de febrero de 2004).
Se actualiza en Veinte Millones de Córdobas (C$20,000,000.00) el Capital
Social Mínimo requerido para los Almacenes Generales de Depósito.
b) Actualización del Capital Social Mínimo de las Compañías de Seguros, (CDSIBOIF-280-2-ENE16-2004, publicada en La Gaceta, Diario Oficial, Número
32, del 16 de febrero de 2004)
Establece que cuando operen de manera individual, en el ramo de seguros
de daños, el capital social mínimo será de once millones quinientos mil
Córdobas (C$11,500,000.00); cuando operen de manera individual, en el
ramo de seguros de personas, será once millones quinientos mil Córdobas
(C$11,500,000.00). Cuando operen en ambos ramos será de diecinueve
millones quinientos mil Córdobas (C$19,500,000.00).
c) Actualización de los montos de las garantías mínimas para Puestos de
Bolsa y Agente de Bolsa, (CD-SIBOIF-286-1-MAR5-2004, publicada en La
Gaceta, Diario Oficial, Número 56, del 19 de marzo de 2004).
Se actualiza en la suma de cuatrocientos mil córdobas (C$400,000.00), el
monto de garantía mínima que las sociedades de Puestos de Bolsa deberán
rendir a favor de las Sociedades de Bolsa, y en doscientos mil córdobas
(C$200,000.00), el monto de la garantía mínima que los Agentes de Bolsa
deberán rendir a favor de las Sociedades de Bolsa.
d) Capital Social Mínimo requerido para las Bolsas de Valores, (CD-SIBOIF295-3-MAY5-2004, publicada en La Gaceta, Diario Oficial, Número 103, del
27 de mayo de 2004.
9
Se establece en cinco millones de córdobas (C$5,000,000.00) el capital
social mínimo requerido para las bolsas de valores.
Otras Actividades
Lavado de Dinero
Normas y resoluciones:
• Se hicieron reformas a la actual Norma para la Prevención de Lavado de
Dinero y de Otros Activos. (Resolución: CD-SIBOIF-197-2-MAR01-2002).
• Se aprobó el Manual de Supervisión del Riesgo de Lavado de Dinero.
(Resolución: SIB-OIF-XII-016-2004).
• Se creó la Coordinación para la Prevención del Lavado de Dinero.
(Resolución: SIB-OIF-XII-066-2004)
• Se dictaron Medidas de Prevención del Financiamiento del Terrorismo.
(Resolución: SIB-OIF-XII-075-2004).
• Se dictaron Instrucciones sobre Patrones de Conducta y Señales de
Alerta. (Resolución: SIB-OIF-XII-076-2004).
Respecto a las Entidades Supervisadas:
• Se aseguró que todas la entidades supervisadas estén implementando sus
respectivos programas de prevención y cuenten con sus respectivos oficiales
de cumplimiento, con los cuales se mantuvo una fluida comunicación.
• Se iniciaron tareas encaminadas a mejorar la calidad, seguridad, fluidez y
tratamiento de los Reportes de Operaciones Inusuales y por Monto
Específicos: por parte de las entidades supervisadas.
• Necesidades a nivel de relación con la CAF: Mejoramiento en conocer los
resultados del análisis de la información que realiza la actual Comisión de
Análisis Financiero (CAF).
Respecto a la Comisión de Análisis Financiero:
• Se fortaleció la comunicación entre la Superintendencia y la Comisión de
Análisis Financiero (CAF) en la cual participa un representante de la
Superintendencia (Dr. Uriel Cerna, Director Asesoría Legal).
Respecto a la Asamblea Nacional:
• Se elaboraron y presentaron a la Comisión Parlamentaria Anti-Drogas de la
Asamblea Nacional, sugerencias alrededor de proyectos de una ley especial
para una nueva Unidad de Análisis Financiero (UAF), además de otros aportes
sobre proyectos de ley en materia de Lavado de Dinero y de Financiamiento
del Terrorismo.
Respecto a la Evaluación del GAFIC a Nicaragua:
• La Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones Financieras, como una
de las instituciones del Estado llamadas a luchar contra el Lavado de Dinero en
el plano de la prevención, tuvo una participación muy beligerante y una
responsabilidad de primer orden en la organización, apoyo y atención de la
primera evaluación que realizó a Nicaragua el Grupo de Acción Financiera del
Caribe (GAFIC) en el mes de septiembre del 2004. Además, se participó en
tres reuniones del GAFIC desarrolladas en Panamá del 4 al 8 de octubre del
presente año: a) en la de miembros, b) en la de UAF y c) en la de Ministros.
10
Apoyo al MIFIC en los temas de T.L.C.
La Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones Financieras ha venido
apoyando al Ministerio de Fomento, Industria y Comercio (MIFIC) con asesoría jurídica
en el tema específico de los Servicios Financieros en los trabajos que conllevan las
negociaciones de los Tratados de Libre Comercio (T.L.C.) con Estados Unidos y
actualmente con Taiwán.
Trabajo especial sobre un conglomerado de Cooperativas autodenominadas
“Financieras”
La Superintendencia, conforme las facultades que le otorga la Ley No. 314, viene
realizando acciones encaminadas a que los términos “Bancos” y “Financiera” sean
debidamente utilizados.
Un caso particular que hay que destacar es el de un grupo de Cooperativas de Ahorro
y Crédito pertenecientes a un conglomerado denominado “Central de Cooperativas de
Ahorro y Crédito Financiera de Nicaragua, R.L.”, las cuales desde hace más de 2
años, con presencia en todo el país, se vienen anunciando por distintos medios de
comunicación con el nombre, marca, rótulo y logo de “Financiera”, término que
destacan de manera principal y especial, y vienen ofreciendo servicios y productos
financieros de manera similar a los de Bancos y Financieras.
En este caso, la
Superintendencia desarrolló un trabajo especial de inspecciones in situ en
coordinación con funcionarios de la Dirección de Registro de Cooperativas del
Ministerio del Trabajo, en el que se visitaron varias cooperativas en Managua,
Granada, Diriomo y Masatepe
El trabajo giró en torno a aspectos financieros y
legales para verificar si las captaciones de depósitos de ahorro, control y registro de
sus operaciones efectivamente corresponden a su naturaleza conforme a la Ley de
Cooperativas, determinar si prestan servicios financieros al público en general o
solamente a los socios de las cooperativas y detectar cualquier posible roce con las
operaciones propias de los bancos y financieras. Después del Informe Final
presentado por funcionarios de la SIBOIF, se emitió comunicado y se envió
comunicación al Ministro del Trabajo. Actualmente, se está a la espera de que este
Ministerio proceda conforme a sus facultades.
II. ACTIVIDADES DE SUPERVISIÓN
Intendencia de Bancos
Supervisión Ex – Situ
1. Control y Seguimiento
Se desarrollaron durante todo el año 2004, todas las funciones que competen a
un proceso de supervisión extra-situ, o sea desde las oficinas de la
Superintendencia. Dichas funciones han devenido en un seguimiento más
continuo y estricto sobre el cumplimiento de las leyes bancarias y las normas
prudenciales emitidas por el Consejo Directivo de la Superintendencia de
Bancos. Asimismo, se ha venido dando un seguimiento continuo a la situación
de liquidez, solvencia y rentabilidad de cada una de las instituciones bancarias
y financieras mediante el monitoreo y la evaluación de indicadores de alertas
tempranas, así como, el cumplimiento de las instrucciones emanadas por el
11
Superintendente mediante las resoluciones que se desprenden de los informes
de visita de inspección.
Se elaboraron diversos informes, tales como matrices de cumplimiento de las
Leyes Bancarias y Regulaciones, análisis financieros enfocados a riesgo de
cada una de las entidades supervisadas, flujos de efectivo para cada entidad,
entre otros.
Otro aspecto de mucha trascendencia en el seguimiento extra-situ, ha
consistido en poner más énfasis en el proceso de seguimiento de la calidad de
las auditorías internas y externas practicadas a las entidades bancarias y
financieras, y el cumplimiento de la regulación establecida para dicho fin. Esto
ha conducido a que se elevara una propuesta a la Dirección Superior,
consistente en la creación de una Unidad Técnica sobre Asuntos Contables y
de Auditoría que contribuya a la formulación de normativas que permitan una
razonable presentación de la información financiera de las instituciones
supervisadas y que contribuyan a mejorar la calidad de la gestión de las
unidades de auditoría interna y externa.
Por otra parte, se concretaron términos de referencia tendientes a fortalecer la
supervisión extra-situ e in-situ, para lo cual se contrataría a una firma
consultora que desarrollará el plan de fortalecimiento de la institución. Dicho
plan tiene como fin efectuar un diagnóstico del actual proceso de supervisión y
con base en el mismo, desarrollar nuevas prácticas de supervisión
conducentes a crear una nueva cultura de supervisión con enfoque en riesgo;
asimismo, establecer las guías metodológicas que permitan al supervisor
mantener las pautas que le delimiten su labor.
Se han realizado esfuerzos tendientes a la mejora continua en la calidad de la
información, los procesos de gestión y cuantificación de los riesgos de las
instituciones supervisadas, lo que conllevó entre otros aspectos, al análisis,
depuración y perfeccionamiento de las herramientas internas de supervisión
extra situ; y, en un enfoque preventivo, se adoptaron y unificaron los principales
criterios de evaluación para la medición adecuada de los límites de
concentración de créditos a partes relacionadas y a unidades de interés, con el
objeto de implementar medidas correctivas tempranas en caso de desviaciones
en la trayectoria particular de las entidades supervisadas.
2. Análisis Financiero
Las actividades de análisis financiero se enfocaron a principios de año en
diseñar un formato estándar de análisis de riesgos financieros de las
instituciones supervisadas con el fin de que mensualmente los analistas
asignados a cada entidad elaboren dicho análisis y los distribuyan a las
autoridades máximas de la Superintendencia de Bancos. Dicho formato
comienza por una descripción de fuentes y usos de la institución, seguido por
un análisis del flujo de efectivo. Luego se analiza detalladamente el riesgo
crediticio, el de liquidez, el riesgo y comportamiento de las tasas de interés, la
rentabilidad y eficiencia, la solvencia y los riesgos de mercado, y finalmente se
comenta brevemente la calificación CAMEL y CAEL de la entidad evaluada.
12
Este nuevo esquema analítico va conforme al nuevo enfoque de supervisión
bancaria basada en riesgos desde la perspectiva de supervisión extra situ.
Por otro lado y congruente con la política de transparencia de la
Superintendencia de Bancos, se diseñaron nuevos indicadores financieros para
ser publicados en los boletines trimestrales y mensuales, así como también se
mejoraron los indicadores que ya estaban siendo publicados. Lo anterior se
acompañó con un análisis de la industria y con un glosario para una mayor
compresión por parte de los usuarios del significado de cada uno de los
indicadores, así como también se tradujeron los conceptos de las cuentas
condensadas del balance y estado de pérdidas y ganancias, así como el
glosario, al inglés para lograr una mayor cantidad de usuarios de dichas
publicaciones más allá de las fronteras de Nicaragua. Este proceso de
selección de indicadores y de mejoramiento de las publicaciones fue continuo
durante el año. En efecto, en el boletín trimestral de diciembre del 2004, se
incorporaron nuevos indicadores financieros enfocados a riesgos.
Dentro de éstos nuevos indicadores se encuentran la publicación comparativa
entre entidades de las principales cuentas para calcular la adecuación de
capital, una nueva matriz que permite al usuario determinar con mayor
precisión la composición de los activos ponderados por riesgo, indicadores de
riesgo crediticio, de riesgo de liquidez, de riesgos de mercado, de gestión y
eficiencia y por último un resumen más detallado de la ubicación de las
sucursales y ventanillas por cada entidad en todo el territorio nacional.
También, se validaron los modelos propios de cada banco y financiera para la
determinación de la caída máxima de depósitos en el contexto de la Norma de
Calce de Plazos, que si bien fue aprobada en octubre del 2003, ésta entró en
vigor en mayo del 2004. También el área de análisis contribuyó en la
elaboración y formulación de la Norma de Riesgo de Tasa de Interés,
realizando escenarios de cuantificación a nivel de la industria y compartiendo
dicha metodología con la Asociación de Bancos Privados de Nicaragua
(ASOBANP). El riesgo de tasa de interés es una nueva exigencia que requiere
el Nuevo Acuerdo de Capital y sobre este tema en particular el área de análisis
financiero fue designada por el Superintendente para desarrollar la estrategia y
cuantificar los impactos de la implementación de dicho Acuerdo. Resultante de
ello, se cuantificó la adecuación de capital bajo los lineamientos de BASILEA I
y se envió a cada entidad bancaria y financiera. Bajo estos mismos
lineamientos, el área de análisis contribuyó con la Dirección Legal a realizar los
cambios pertinentes a los proyectos de leyes financieras, específicamente en la
definición de capital y de activos de riesgos. Asimismo, se recomendó a la
Dirección Legal los cambios necesarios en las leyes financieras a fin de poder
implementar sin obstáculos legales las recomendaciones del Nuevo Acuerdo
de Capital.
En el tema de Supervisión Consolidada, se diseñaron indicadores financieros
de los grupos locales y de los grupos regionales. Dichos indicadores se
elaboran trimestralmente y contienen un breve análisis de la evolución del
grupo y de dónde se encuentran los principales riesgos a fin de alertar a la
autoridades superiores.
13
Juntas Liquidadoras
Por mandato de la Ley 314, Ley General de Bancos, Instituciones Financieras
No Bancarias y Grupos Financieros, la Superintendencia de Bancos ha venido
supervisando los procesos de liquidación que se han desarrollado en cada una
de las entidades bancarias en liquidación. Al 31 de diciembre de 2004, de los
Bancos que fueron declarados en Liquidación Forzosa los que se encuentran
pendientes del cierre definitivo son el Banco Mercantil, S.A. (BAMER) y el
Banco Nicaragüense de Industria y Comercio, S.A. (BANIC). El Banco del Café
de Nicaragua, S.A. (Bancafé) concluyó la liquidación el 31 de mayo de 2004 y
la resolución de extinción de dicha entidad fue debidamente inscrita en el
registro correspondiente; en cambio, el Banco Intercontinental, S.A. (Interbank),
concluyó su liquidación el 31 de mayo de 2004 y los estados financieros y el
Informe Final de Gestión debidamente auditados fueron entregados a la
Superintendencia el 9 de noviembre de 2004, misma que deberá ser objeto de
inscripción en el Registro Mercantil tal como lo manda la ley bancaria.
La Junta Liquidadora del BANIC, presentó su Informe Final de Gestión
debidamente auditado y los estados financieros auditados; sin embargo, dicha
Junta introdujo un recurso de amparo en la Sala Civil Número Uno del Tribunal
de Apelaciones, Circunscripción Managua, en contra de la resolución del
Superintendente, en la cual se especificó el método de cuantificación de los
Bienes de la Masa para efecto del cálculo de los honorarios legales que
corresponde a los liquidadores conforme a lo establecido en el artículo 103 de
la ley bancaria. Con base en dicha resolución, se efectuó una auditoría sobre
los Bienes de la Masa del BANIC en Liquidación, de la cual resultó que la Junta
Liquidadora de dicha entidad se había pagado de más, sin la autorización del
Superintendente, honorarios por la suma de C$ 3,047,416. El referido recurso,
aún no ha sido resuelto por parte de las autoridades judiciales
correspondientes. El tribunal de apelaciones de Managua, en virtud del recurso
de amparo ordenó la suspensión de los efectos del acto administrativo; por lo
tanto, la extinción del BANIC en Liquidación, no se materializará, sino, hasta
que la Corte Suprema se pronuncie al respecto.
La Junta Liquidadora del BAMER, ha sido objeto de constantes ataques legales
por parte de uno de los ex-socios; esta situación ha perjudicado el desarrollo
normal del proceso de cierre de dicha entidad. Debido a circunstancias
especiales, la Junta Liquidadora no cuenta con los recursos disponibles para
hacerle frente al pago de salarios que por diez meses debe a los empleados,
así como para cubrir los gastos relacionados con el pago de las auditorias
externas, pago de honorarios legales sobre las demandas judiciales incoadas y
pago de otros servicios administrativos.
Además, la Junta Liquidadora del BAMER introdujo ante el Superintendente y
su Consejo Directivo, recursos en contra de la resolución dictada por el
Superintendente para la determinación de los Bienes de la Masa, los que no
tuvieron cabida por no haberse ajustado a los procedimientos administrativos
establecidos.
14
La Superintendencia de Bancos, continúa supervisando el proceso de cierre de
las entidades antes mencionadas.
Además, se encuentra abocada a
suministrar toda la información que aún está requiriendo la Contraloría General
de la República (CGR) de las operaciones crediticias efectuadas en los bancos
liquidados que contribuyeron a ser sometidas al proceso de liquidación forzosa;
considerando para la consecución de dicho fin, el levantamiento del sigilo
bancario ordenado por el poder judicial.
Central de Riesgos
La Central de Riesgos es un sistema de información diseñado para el manejo
de bases de datos que de acuerdo con diferentes criterios de búsqueda,
consolida y clasifica la información que proporcionan las instituciones
supervisadas, incluyendo la información suministrada por la Comisión
Liquidadora de Carteras (CLC), institución adscrita al Banco Central de
Nicaragua. El sistema se rige por la “Norma Prudencial para un Sistema de
Registro de Información denominado: Central de Riesgo” , emitida por el
Consejo Directivo.
La información estadística generada por dicho sistema también tiene como
objetivo verificar que las instituciones bancarias cumplan con la legislación
bancaria y normativas vigentes, efectuar distintos tipos de análisis financieros y
económicos. Asimismo, el sistema ha provisto información estadística que ha
sido requerida por instituciones gubernamentales y organismos internacionales,
observando siempre la obligación de sigilo bancario.
Cabe destacar, que las instituciones financieras deben suministrar a la
Superintendencia con periodicidad mensual la información crediticia necesaria
para alimentar el sistema, con base en el arto. 109 de la Ley 314 - Ley General
de Bancos, Instituciones Financieras No Bancarias y Grupos Financieros.
La cantidad de referencias crediticias atendidas por la Superintendencia en el
año 2004 creció 60.0% en comparación al año 2003, lo cual concuerda con el
fuerte crecimiento que experimentó la cartera de créditos.
15
Solicitudes de Referencias Crediticias atendidas al 31 de diciembre de
2004
(en cifras enteras)
90,000
76,234
80,000
70,000
60,000
45,444
50,000
40,000
30,000
22,650
20,000
6,752
7,668
Ene. - Dic. 2000
Ene.- Dic 2001
10,000
0
Ene - Dic 2002
Ene - Dic. 2003
Ene - Dic. 2004
Proyecto de Mejora de la Central de Riesgo
La Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones Financieras (SIBOIF)
se encuentra en un proceso de fortalecimiento y modernización de los sistemas
de supervisión y en particular de la información. En cumplimiento de estos
objetivos se ha venido desarrollando el “Proyecto de Mejora del Sistema
Central de Riesgo”, que se administra en la Superintendencia.
En el avance de este proyecto se elaboró y proporcionó al Banco
Interamericano de Desarrollo (BID), en su calidad de Administrador del Fondo
Multilateral de Inversiones (FOMIN), los “Términos de Referencia” para la
contratación de servicios de una consultoría especializada en crédito y
Centrales de Riesgo para que evalúe y prepare mejoras al proyecto, que
implicará la viabilidad del insumo así como de los productos a obtenerse del
sistema, tanto desde la óptica del supervisor como desde la del supervisado, y
orientado a la Supervisión enfocada en riesgo de conformidad con el Nuevo
Acuerdos de Capital.
Supervisión In – Situ
Supervisión Basada en Riesgos
El enfoque tradicional de supervisión con enfoque de auditoría ha sido
modificado y ahora se concibe como un proceso continuo de valoración de la
prudencia y sanas prácticas bancarias con que las entidades supervisadas
toman, evalúan y administran todos sus riesgos: crediticios, de mercado,
16
liquidez, rentabilidad, operacionales, tecnológicos, legales y reputacionales,
entre otros, que se evalúan mediante la aplicación de un enfoque moderno con
base en las mejores prácticas internacionales de supervisión a través de
procesos integrales de supervisión enfocada en riesgos, con el objetivo de
promover la estabilidad e integridad del sistema financiero nacional, a fin de
proteger los intereses de los depositantes.
Este proceso de supervisión enfocada en riesgos es integral. En él, se
consideran los principales aspectos de una institución, tanto cuantitativos como
cualitativos, utilizando un modelo de análisis de riesgo bancario de conformidad
con la internacionalmente conocida metodología de evaluación y calificación
CAMELS. También es un proceso preventivo, ya que está orientado a evaluar
la calidad de los procesos gerenciales de cada institución, enfatizando la
actuación de su gobierno corporativo, sus políticas y controles internos.
En la calificación compuesta CAMELS derivada de la supervisión In Situ, no
sólo se toma en cuenta la condición financiera de la institución, sino que
también se valora la habilidad que tiene la junta directiva para responder ante
cambios (económicos, competencia, productos, legales, etc.). También, se
evalúa la habilidad de la entidad para identificar, medir, controlar y mitigar los
riesgos a los que está expuesta y es por eso que la evaluación de la gerencia
es uno de los componentes principales que se evalúan para otorgar dicha
calificación.
1. Rol del Supervisor
La Superintendencia de Bancos, con la aplicación del enfoque moderno de
supervisión enfocada en riesgos no pretende reemplazar, ni debe pretenderlo,
el criterio ni la responsabilidad que corresponde a la administración de los
bancos en cuanto a la selección de los niveles de riesgo que desean tomar, ni
tampoco trasladar al supervisor la responsabilidad de mantener la suficiencia
de capital de las instituciones. El propósito de esta metodología de supervisión
enfocada en riesgos, que venimos aplicando exitosamente, es promover
mayores niveles de acercamiento entre los bancos y los supervisores para
actuar con rapidez en caso de identificar deficiencias.
2. Objetivo General de la Supervisión enfocada en riesgos
El objetivo general de la supervisión enfocada en riesgos, por medio de las
inspecciones in situ, es poder determinar y concluir si la entidad supervisada
cumple con las leyes y normas de la materia y si su administración ha adoptado
las políticas, procedimientos y prácticas adecuadas para protegerse
eficazmente, para identificar, medir y mitigar los distintos riesgos a que está
expuesta, así como determinar el nivel de riesgo que presentan las entidades
supervisadas y poder adoptar medidas preventivas adecuadas y oportunas
para evitar su deterioro y el posible contagio o daño al sistema financiero en su
conjunto.
3. Labores desarrolladas en el 2004, sobre Supervisión enfocada en Riesgos.
17
Dentro del marco del fortalecimiento institucional y modernización del sistema
de supervisión proyectos que encamina la SIBOIF, internamente y sobre las
instituciones bajo su vigilancia y fiscalización, la SIBOIF durante el año 2003
elaboró los procedimientos de inspección con base en la metodología
CAMELS, bajo el enfoque de supervisión enfocada en riesgos, que recoge los
lineamientos de Basilea y las mejores prácticas internacionales,
particularmente de la Reserva Federal de los Estados Unidos (FED) y de la
Oficinas del Superintendente de Instituciones Financieras de Canadá (OSFI),
contextualizados a nuestro país, sistema financiero y marco jurídico, los cuales
fueron revisados y aprobados por el Superintendente en enero del 2004,
mediante Resolución SIB-OIF-003-2004, para su implementación en las
inspecciones in situ del 2004.
Durante el 2004, en cumplimiento a la Ley 316, Ley de la Superintendencia de
Bancos y de Otras Instituciones Financieras, artículo 3, incisos 2 y 10, y
conforme al Plan de Trabajo, se inspeccionaron todas las entidades bancarias
y financieras, a través de la implementación y aplicación del Manual de
Procedimientos CAMELS.
4. Resultados
Los resultados de las inspecciones In Situ, mediante la aplicación de los
nuevos procedimientos de inspección bajo el nuevo enfoque de Supervisión
basada en riesgos, se tomaron en cuenta para la asignación de calificaciones
compuestas de riesgos (CAMELS) de todas las entidades inspeccionadas. En
caso que dicha calificación compuesta sea mayor de 2.5, en una escala de 1 a
5, se les prohíbe distribuir dividendos. Asimismo, se ordenó, en los casos que
así lo ameritaron, la implementación de medidas para superar las debilidades
detectadas.
Mediante la promoción de una cultura de gestión integral de riesgos, esta
institución no sólo contribuye al fortalecimiento individual, sino que también
contribuye al fortalecimiento y sanidad del sistema financiero en su conjunto.
Revisiones de Funcionarios de Organismos Internacionales
Durante el 2004, funcionarios del Banco Mundial y del Fondo Monetario
revisaron la aplicación de los nuevos procedimientos de inspección y los
resultados de su aplicación. Los resultados de dichas revisiones sirvieron para
mejorar y consolidar el nuevo enfoque de supervisión basada en riesgos.
Tareas Iniciadas en el 2004
a. Evaluación y Mejoramiento del Manual: Las recomendaciones de los
consultores de los Organismos Internacionales para el mejoramiento del
Manual de Procedimientos de Inspección CAMELS para la supervisión
enfocada en riesgos, así como los ajustes y mejoras derivadas de su
implementación durante las inspecciones del 2004 en las entidades, están
siendo incorporadas en la revisión del mismo, mediante el proyecto de
18
Modernización y Fortalecimiento de la Supervisión Bancaria preparado y
aprobado en el 2004 para realizarse en el 2005.
b. Seminarios locales con expertos internacionales sobre Supervisión de los
Riesgos establecidos en Basilea: Como parte del fortalecimiento institucional,
dentro del Proyecto BID/FOMIN, se programaron para el 2005, cursos sobre
Riesgo Operacional, Riesgo de Mercado, Riesgo Crediticio y Microfinanzas.
c. Pasantías en el extranjero: Siempre dentro del Proyecto BID/FOMIN, se
aprobaron Pasantías para funcionarios e inspectores sobre supervisión de
estos Riesgos en países que cuentan con programas avanzados en la
supervisión de riesgos y en supervisión consolidada de grupos financieros.
Supervisión de los Riesgos de Lavado de Dinero y Financiamiento al
Terrorismo
El propósito de la supervisión de la gestión del riesgo de lavado de dinero,
dentro de un nuevo enfoque integral de supervisión bancaria basada en
riesgos, recogida en Basilea, GAFI y GAFIC, es promover la transparencia del
mercado financiero y orientar los esfuerzos que como sistema, las instituciones
públicas y privadas debemos juntar en la lucha contra este ilícito.
La supervisión busca facilitar el acercamiento y la comunicación entre el
supervisor y los supervisados, permitiendo identificar las deficiencias en los
programas de prevención y la adopción oportuna de medidas prudenciales y
razonables de prevención, conforme el marco legal y normativo, y de sana
prudencia bancaria dentro del nuevo enfoque de gestión integral de riesgos.
La Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones Financieras no
pretende reemplazar la responsabilidad de adopción de medidas internas de
prevención y gestión del riesgo de lavado de dinero, las que corresponden
primariamente a las entidades supervisadas como entidades obligadas a
implementar políticas y procedimientos adecuados y eficaces para la gestión de
este riesgo, de acuerdo a la complejidad de sus operaciones. Sin perjuicio de
que la administración de los bancos debe identificar, medir y controlar los
niveles de riesgo que desean asumir en los mercados que operan.
Dentro de las medidas, que como mínimo se espera encontrar en los
Programas Integrales de Prevención durante las supervisiones en las entidades
bajo el ámbito de la SIBOIF, las cuales están recogidas en el marco legal y
normativo así como en las mejores prácticas internacionales, cabe mencionar
las siguientes:
Formulación e implementación de políticas y procedimientos internos
que incluyan como mínimo: sólidas políticas de conozca su cliente,
monitoreo de operaciones tendientes a detectar actividades inusuales y
para evitar el Pitufeo (Smurfing), detección, verificación y reporte de
operaciones sospechosas, reporte de operaciones en efectivo mayores
de diez mil dólares y procedimientos de mantenimiento de registros.
19
Designación de un funcionario que sea responsable
implementación, capacitación y seguimiento del programa,
Formulación de un programa permanente de capacitación del personal
pertinente,
Implementación de un Código de Conducta que incluya las políticas
establecidas por el directorio referidas a la prevención del riesgo de
lavado de dinero y
Auditoría independiente para comprobar la eficacia y cumplimiento del
programa.
de
la
Rol del Supervisor
La Superintendencia tiene la obligación de vigilar, verificar y exigir, que las
instituciones supervisadas tengan e implementen las medidas necesarias para
evitar que sean usadas para lavado de activos o financiación del terrorismo. El
rol del supervisor no es ir a investigar delitos ni el origen de los recursos,
atribuciones que competen a otras entidades especializadas del Estado.
Objetivo General de la Supervisión del Riesgo de Lavado de Dinero
El objetivo general de la supervisión de estos riesgos, es determinar si la
entidad supervisada cumple con las leyes y normas de la materia y si su
directorio ha adoptado las políticas, procedimientos y prácticas adecuadas para
protegerse eficazmente para no ser utilizados conciente o inconscientemente,
voluntaria o involuntariamente, por elementos inescrupulosos y criminales para
la realización de estos ilícitos.
Compromisos Internacionales
Basilea, Principio Básico No. 15: Los supervisores bancarios tienen el
deber de determinar que los bancos tengan establecidas políticas,
prácticas y procedimientos adecuados para prevenir que sean utilizados
por elementos criminales.
GAFI, Recomendación número 25: Establece que las autoridades
supervisoras de bancos deben asegurarse que las instituciones
supervisadas tengan programas adecuados para evitar el blanqueo de
capitales.
GAFIC, Recomendación número 11, numeral 2: Para la implementación
efectiva de las recomendaciones del GAFI, cada país debe tener un
sistema que implique la supervisión de los bancos y otras instituciones
financieras, incluyendo el examen periódico de las instituciones para
garantizar que éstas utilicen programas adecuados contra el lavado de
dinero.
20
Labores desarrolladas en el 2004, sobre Supervisión de los Riesgos de Lavado
de Dinero y Financiamiento al Terrorismo
Durante el año 2004, se avanzó en el fortalecimiento y profundización de la
función de prevención y supervisión de los Riesgos de Lavado de Dinero y
Financiamiento al Terrorismo, mediante las siguientes tareas:
a. Manual de Supervisión del Riesgo de Lavado de Dinero
La Superintendencia elaboró el “Manual de Supervisión del Riesgo de Lavado
de Dinero” a finales del 2003, siendo revisado y aprobado por el
Superintendente, mediante Resolución SIB-OIF-XII-016-2004 el 25 de febrero
del 2004, para su aplicación en las inspecciones in situ de este Riesgo.
Este Manual sirve como guía general para la supervisión y evaluación de la
gestión integral del riesgo de Lavado de Dinero realizada por las entidades
supervisadas y del cumplimiento por parte de ellas a las leyes, regulaciones,
normas, circulares e instrucciones emitidas en esta materia. Lo anterior, a fin
de procurar la sanidad del Sistema Financiero y que éste no sea utilizado por
elementos criminales para la comisión de este ilícito.
El contenido del Manual se basa en la experiencia de supervisión alcanzada
por el Banco de la Reserva Federal de los Estados Unidos de Norteamérica
(FED) contenida en su “Bank Secrecy Act Examination Manual” y en los
procedimientos de supervisón de la Office of the Comptroller of the Currency
(OCC). También se ha fortalecido con los conocimientos adquiridos a través de
capacitaciones con organismos internacionales como el Banco Mundial, Fondo
Monetario Internacional, First Iniciative, organismos de supervisión de los
Estados Unidos de América, a través de la Asociación de Supervisores
Bancarios de las Américas (ASBA) y experiencias de países como Colombia y
Panamá.
Los procedimientos específicos de supervisión incluidos en este Manual
permiten al supervisor determinar si la institución mantiene políticas y
procedimientos, personal capacitado, sistemas y frecuencias de monitoreo
adecuados para identificar y reportar transacciones sospechosas relacionadas
a posibles actos de lavado de dinero, así como las prácticas y procedimientos
de retención de registros, entre otros. Lo que se persigue es asegurar que la
institución esté cumpliendo con las regulaciones aplicables y efectuando una
gestión adecuada e integral de este riesgo.
b. Formación de Equipos Especializados de Inspección
Para la implementación del Manual de Supervisión del Riesgo de Lavado de
Dinero en las inspecciones In Situ, se conformó un equipo de inspección
especializado encabezado por el colaborador principal del Manual, a los cuales
se le ha brindado capacitación en el extranjero en base a las mejores prácticas
internacionales de supervisión, a través de instructores de la Reserva Federal y
de la OCC de los Estados Unidos de América.
21
c. Inspecciones In Situ
Con la implementación del Manual de Inspección para la Supervisión del
Riesgo de Lavado de Dinero en las inspecciones In Situ se busca reenfocar las
inspecciones hacia una supervisón preventiva y basada en riesgos, en vista de
la alta susceptibilidad del sistema financiero a ser utilizado y afectado por los
delitos de lavado de dinero.
Durante el 2004, conforme al Plan de Trabajo, se inspeccionaron todas las
entidades bancarias y financieras, a través de la implementación y aplicación
de los Procedimientos del Manual de Supervisión del Riesgo de Lavado de
Dinero. Los resultados de la evaluación de la Gestión de las instituciones a los
Riesgos de Lavado de Dinero y Financiamiento al Terrorismo se tomaron en
cuenta para la asignación de calificaciones compuestas para establecer su
calificación de riesgo CAMELS y e instruyo en los casos que así lo ameritaron,
la implementación de medidas para superar las debilidades detectadas y
fortalecer el programa de prevención en aras de mitigar el riesgo de que el
Sistema financiero sea usado para estos ilícitos.
Durante el segundo semestre del año 2004, se introdujo en las inspecciones In
Situ, la supervisión de la gestión del riesgo Financiamiento al Terrorismo, cuyos
procedimientos se están incluyendo al Manual de Supervisión del Riego de
Lavado de Dinero.
d. Revisiones de Funcionarios de Organismos Internacionales
En el transcurso del 2004, funcionarios del Banco Mundial, Fondo Monetario
Internacional y First Iniciative, que visitaron esta Superintendencia en misiones
de trabajo, revisaron, evaluaron y dieron sus recomendaciones para el
mejoramiento del Manual de Supervisión del Riesgo de Lavado de Dinero,
papeles de trabajo e informes resultantes de las inspecciones In Situ, las
cuales vienen siendo implementadas en aras de mejorar y consolidar el
enfoque y proceso de supervisión de estos riesgos.
Tareas Iniciadas en el 2004
a. Mejoramiento y evaluación de Manual: Las recomendaciones de los
consultores de los Organismos Internacionales (BM, FMI, First Iniciative), para
el mejoramiento del Manual de Supervisión del Riesgo de Lavado de Dinero,
así como las mejoras derivadas de su implementación durante el 2004, se
están incorporando en la revisión del mismo.
b. Procedimientos de Inspección del Riesgo de Terrorismo: Como parte del
proceso de mejoramiento de los procesos de inspección, se está incorporando
dentro del Manual de Supervisión del Riesgo de Lavado de Dinero los
procedimientos para la Supervisión del Riesgo de Financiamiento al
Terrorismo.
c. Seminarios locales con expertos internacionales sobre prevención y
supervisión de los Riesgos de Lavado de Dinero y Financiamiento al
22
Terrorismo: Como parte del fortalecimiento institucional y desarrollo de
competencias de los funcionarios, analistas e inspectores de esta
Superintendencia, dentro del Proyecto BID/FOMIN, se impartirá localmente un
seminario sobre Prevención y Supervisión de estos riesgos en el primer
trimestre del 2005.
Por otra parte, con el auspicio de la Embajada Americana se impartirá en ese
mismo periodo, en común esfuerzo con la Superintendencia, un seminario-taller
para el personal bancario, dirigido a funcionarios de cumplimiento y personal de
atención y contacto con el público, para apoyarles en el entrenamiento y
capacitación de su personal en aras de buscar mayor eficacia en la labor de
prevención de estos ilícitos.
d. Pasantías en el extranjero: Siempre dentro del Proyecto BID/FOMIN, se
aprobaron Pasantías para funcionarios e inspectores sobre supervisión de
estos Riesgos en países que cuentan con programas y mayores avances en la
lucha contra estos ilícitos.
e. Certificaciones: Con fondos BID/FOMIN se envió, en el 2005, a funcionarios
e inspectores dedicados a la prevención e inspecciones de los Riesgos de
Lavado de Dinero y Financiamiento al Terrorismo para certificarse ante
entidades especializadas radicadas en los EE.UU., con el propósito de lograr
un mayor grado de profesionalización y especialización del personal de la
SIBOIF para la supervisión de estos Riesgos.
Supervisión Consolidada
La Supervisión Consolidada es la ampliación de la vigilancia supervisora a
otras empresas que tienen, o podrían tener, una influencia tan grande sobre la
entidad supervisada, que deben ser incluidas en la supervisión de dicha
entidad. En un nivel más alto, la supervisión consolidada implica evaluar el
impacto potencial para la institución supervisada que proviene de su asociación
y conexiones con otras empresas (“entidades vinculadas”). Es decir, el
supervisor debe ser capaz de comprender la medida en que la salud financiera
de la institución supervisada podría verse afectada por los hechos que se
produzcan en las entidades vinculadas. En condiciones ideales, el perfil de
riesgo de la institución supervisada reflejará con acierto los riesgos que podrían
surgir a través de las entidades vinculadas.
¿Qué significa esto en la práctica?
Las empresas supervisadas asumen riesgos para obtener mejores ganancias.
En algunos casos, debido a la naturaleza de esos riesgos, la prosperidad de la
empresa supervisada queda atada a la suerte o los resultados de otras
empresas que no se supervisan. Esta relación puede adoptar varias formas,
pero las más comunes surgen de:
•
La posibilidad de poner en peligro los intereses de los beneficiarios
(depositantes, acreedores, clientes, tenedores de pólizas, etc.) de la entidad
supervisada si el propietario o propietarios (grupo de personas que actúan
23
•
•
•
•
•
•
conjuntamente y controlan la entidad supervisada) favorecen sus otros
intereses comerciales sin medir los riesgos para la entidad supervisada.
Contaminación en materia de reputación, cuando una crisis de confianza en
algún miembro integrante del grupo financiero afecta la confianza en el
banco supervisado.
Financiamiento vinculado, o garantías cruzadas, que hacen que la liquidez
del banco supervisado dependa de la liquidez de las otras entidades
vinculadas.
Riesgos comunes relacionados con los activos o las garantías que hacen
que el patrimonio neto del banco supervisado dependa de la salud de las
otras entidades vinculadas.
Capital común que hace que el valor del capital del banco supervisado
dependa de la salud financiera del accionista que lo suministró, o la filial a la
que el banco supervisado suministró capital.
Empresas insolventes, componentes del grupo financiero, pueden
encubrirse y no transparentarse al mercado, gracias a las otras empresas
que aún tienen acceso a las fuentes de financiamiento.
Fuentes comunes de ingresos que hacen que la rentabilidad del banco
supervisado se vuelva más dependiente de esas fuentes de ingresos de lo
que parece.
Cuando cualquiera de estas situaciones ocurre, no se puede evaluar
debidamente el banco supervisado sin incluir, de una manera u otra, una
evaluación de las otras empresas integrantes del grupo financiero.
Avances en materia de Supervisión Consolidada
Como un aspecto importante dentro de la estrategia de la supervisión está la
supervisión consolidada de aquellas instituciones que forma parte de un grupo
financiero. A inicios de octubre de 2004, el Consejo Directivo de la
Superintendencia, con fundamento en la ley bancaria vigente, aprobó la Norma
sobre Supervisión Consolidada, Resolución CD-SIBOIF-316-1SEP23-2004, la
cual estableció las siguientes disposiciones:
•
•
•
•
•
•
•
•
Disposiciones que permitan identificar a un Grupo Financiero.
Establecer las obligaciones del Coordinador Responsable del Grupo.
Los requisitos mínimos, restricciones y responsabilidades de la Sociedad
Controladota.
La Consolidación de Estados Financieros.
El cumplimiento del Capital Consolidado del Grupo Financiero.
La Administración de los riesgos que enfrentan los miembros del Grupo.
Colaboradores en la Supervisión Consolidada.
Autorización previa para traspasos accionarios, con la finalidad de
determinar la pertenencia a un Grupo Financiero, además de asegurarse
sobre el origen lícito de los recursos financieros que se incorporan al capital
inicial de la entidad, así como durante el desarrollo de sus operaciones.
Para una mejor comprensión, a continuación se explican de forma resumida los
objetivos que persiguen las disposiciones de dicha Norma Prudencial.
24
a) Disposiciones que permitan identificar a un Grupo Financiero
Se contempla que las instituciones supervisadas que de hecho estén
operando como un grupo financiero, conformen una Sociedad Controladora,
la cual podrá ser un banco, una institución financiera no bancaria o una
sociedad controladora de finalidad exclusiva. De modo tal, que la estructura
que defina el grupo financiero sea transparente y que permita identificar,
medir, controlar y monitorear los riesgos a los cuales se enfrentan los
integrantes de dicho grupo financiero.
Para lograr lo anterior, el Consejo Directivo de la Superintendencia otorgó
un plazo de un año, contado desde el día de notificación de la Norma, para
que las instituciones que operan como grupo financiero de hecho se
organicen conforme lo requerido en dicha Norma.
Por Ley, el Superintendente tiene la facultad de determinar, entre otras, la
existencia de un grupo financiero y la identificación de sus integrantes. Con
lo cual, el Superintendente puede requerir que las instituciones financieras
que operen de hecho como un grupo financiero se regularicen conforme a la
Norma, o de lo contrario, el Superintendente puede prohibirles que realicen
actividades propias de los grupos financieros, entre los cuales están: actuar
de manera conjunta frente al público, mantener actividades compartidas,
usar denominaciones iguales o semejantes que las identifiquen frente al
público como integrantes de un mismo grupo financiero, entre otras.
b) Establecer las obligaciones del Coordinador Responsable del Grupo
En línea con lo anterior, la Ley General de Bancos, Instituciones Financieras
no Bancarias y Grupos Financieros estableció la figura de Coordinador
Responsable del grupo financiero para garantizar que una institución sea la
responsable de las actuaciones de los miembros del grupo frente a la
Superintendencia,
independientemente
de
las
responsabilidades
individuales de cada integrante. El Coordinador Responsable del Grupo
Financiero, tiene, entre otras funciones, la de garantizar que todos los
miembros del grupo financiero cumplan, en todo momento, con las
disposiciones establecidas en las leyes y normas prudenciales aplicables a
cada miembro del grupo. Es responsable de dar seguimiento a los informes
que emitan los auditores internos, los auditores externos y las resoluciones
o informes de la Superintendencia de Bancos, también es responsable de
implementar mecanismos de identificación y administración de los riesgos.
c) Los requisitos mínimos, restricciones y responsabilidades de la Sociedad
Tenedora de Acciones
La sociedad tenedora de acciones tiene como objetivo principal la tenencia
de acciones de las entidades integrantes del grupo financiero y controlar
directa o indirectamente más del cincuenta por ciento del capital de dichas
entidades. De las instituciones en las cuales no se posea el control, no
podrán gozar de los beneficios establecidos para los grupos financieros. Las
25
sociedades tenedoras de acciones están sujetas, en todo lo que sea
aplicable, a las normas prudenciales dictadas por el Consejo Directivo para
bancos e instituciones financieras.
d) La consolidación de Estados Financieros
Los estados financieros son una herramienta útil para el supervisor a la hora
de llevar a cabo un régimen de supervisión consolidada. Al apoyarse en los
estados financieros consolidados se verifican los supuestos sobre los
cuales se fundan los criterios contables con el objetivo de asegurarse de
que la información que se proporcione servirá para evaluar el riesgo en la
institución o las instituciones supervisadas.
e) El Cumplimiento del Capital Consolidado del Grupo Financiero
La sociedad controladora adquiere una responsabilidad de sus subsidiarias,
para lo cual se requiere de la existencia de un capital consolidado adecuado
del grupo, destinado a cubrir todos los riesgos que enfrentan en las
operaciones y actividades que realizan la sociedad controladora y sus
subsidiarias. La Norma establece, que dicho capital consolidado, en todo
momento debe ser igual o mayor a la suma de los requisitos de solvencia
exigidos por las normas correspondientes a cada miembro del grupo
financiero.
f) Colaboradores en la supervisión consolidada
•
Auditoría interna
Sin perjuicio de la responsabilidad que les compete a las unidades de
auditoría interna de cada uno de los miembros del Grupo Financiero, la
unidad de auditoría interna perteneciente al Coordinador Responsable
del grupo, deberá incluir en su evaluación del sistema de control interno,
un análisis de los mecanismos de identificación y administración de
riesgos del grupo, teniendo en cuenta la exposición al riesgo por las
operaciones realizadas entre personas jurídicas del Grupo Financiero.
Asimismo, la unidad de auditoría interna del Coordinador Responsable
del Grupo Financiero deberá incorporar en el Plan Anual de Trabajo, la
evaluación de las prácticas contables, las transacciones importantes
entre sus miembros, la correcta consolidación de los estados
financieros, el cumplimiento de las disposiciones establecidas en las
normas sobre Control y Auditoría Interna y sobre Prevención de Lavado
de Dinero y de otros Activos, dictadas por el Consejo Directivo, el
cumplimiento de la presente norma y la evaluación de las unidades de
auditoría interna pertenecientes a cada una de las sociedades del Grupo
Financiero.
•
Auditoría externa
Las sociedades de auditoria externa deberán contemplar en los estados
financieros auditados la evaluación de los procedimientos y la
razonabilidad de los estados financieros consolidados, de las prácticas
26
contables, del cumplimiento del capital requerido del grupo, de los
mecanismos de identificación y administración de riesgos del Grupo
Financiero, de la evaluación de la unidad de auditoría interna del
Coordinador Responsable del Grupo Financiero, del cumplimiento de las
demás disposiciones establecidas en la Norma sobre Auditoría Externa
dictada por el Consejo Directivo y de lo requerido en la presente Norma.
Convenios Nacionales e Internacionales
La Superintendencia de Bancos y de otras Instituciones Financieras de
Nicaragua ha suscrito “Acuerdos de Entendimiento y de Intercambio de
Información” con las Superintendencias de los sistemas financieros de los
países centroamericanos y Panamá.
La suscripción de estos convenios es una necesidad por la conveniencia de
mejorar las condiciones del intercambio de información y la facilitación del
desempeño de las funciones de supervisión entre los países, con el fin de
promover mayor estabilidad y solidez de los sistemas bancarios de los países
de la región.
Esta acción tiene mayor imperativo en la actualidad, por la Globalización, y
hacia el futuro, por los Tratados Internacionales de Libre Comercio, por lo que
los supervisores en Nicaragua debemos disponer del apoyo de los
supervisores de los otros países que tengan operando, o puedan tener, bancos
con afinidad de intereses a los bancos locales nuestros. Estamos hablando de
bancos o grupos financieros establecidos en más de un país y que existan
entre ellos relaciones de afinidad de intereses, tales como: presencia común de
accionistas, miembros comunes en las juntas directivas, ejecutivos, que
permitan deducir o presumir la existencia de control común o propiedad entre
ellos; en estos casos, se necesitan los referidos convenios con el fin de facultar
a los supervisores de los países involucrados, a obtener información y la
colaboración mutua para determinar y calcular los riesgos asociados que
podrían afectar la solidez de la entidad o grupo financiero de un país.
Por lo anterior, hemos firmado Acuerdos de Intercambio de Información y
colaboración recíproca con la Superintendencia de Bancos de Guatemala, de
El Salvador, de Honduras, de Costa Rica y Panamá. Estamos en vías de
suscribirlo también con República Dominicana. Estos países junto con
Nicaragua son los siete países miembros que constituyen el Consejo
Centroamericano de Superintendentes de Bancos, de Seguros y de Otras
Instituciones Financieras.
Intendencia de Valores
Durante el año 2004, se realizaron labores de Supervisión tanto “ex situ” como
"in situ" en las entidades supervisadas. A su vez, se realizaron las gestiones
respectivas por parte de la dirección superior para fortalecer la Intendencia de
Valores mediante la contratación de dos analistas-inspectores.
27
Se definió un nuevo modelo de supervisión utilizado para las inspecciones, el
cual está basado en riesgos, con el objetivo de fortalecer y solidificar la labor de
supervisión del mercado de valores.
La definición de este “Modelo de Supervisión” pasa inicialmente por la
determinación de objetivos que permitan cumplir con las principales
responsabilidades de la Intendencia de Valores, las cuales son:
•
•
•
•
•
Normar: Proponer normas para reglamentar el cumplimiento de las leyes
que rigen el mercado de valores.
Difundir: Publicar la información del mercado de valores y la información
financiera de los participantes en él.
Autorizar y Registrar: Analizar y dar un dictamen de las solicitudes de los
emisores y registrar a los emisores y las emisiones de valores.
Supervisar, controlar y dar seguimiento: Establecer modelo de
supervisión, realizar supervisión in-situ y ex-situ, así como determinar un
sistema de monitoreo que permita dar seguimiento.
Fomentar la transparencia y la calidad de la información: Verificar el
cumplimiento de leyes y normativas que rigen el mercado de valores y
su transparencia, así como verificar la información suministrada a la
Intendencia.
En este modelo se deben definir también los riesgos asociados con los
participantes en el mercado de valores. A continuación se definen los
siguientes:
Riesgos Asociados a los Puestos de Bolsa:
a) Operaciones descubiertas: esto puede suceder cuando no se cumple
el traspaso de los títulos que respaldan estas operaciones.
b) Operaciones incumplidas: al vencimiento el reportado no paga, el
puesto de bolsa tiene que responder por esta operación.
c) Concentración de operaciones: el puesto de bolsa debe responder en
caso de incumplimiento del reportado, y que el Puesto de Bolsa no
cuenta con la liquidez suficiente para hacer frente a una o más
operaciones antes de la subasta del título que respalda la operación.
d) Operaciones sin soporte: documentación incompleta, contrato
firmado, perfil del cliente, copia de cédula del ordenante, endoso del
título valor, etc.
e) Operaciones de lavado de dinero: son operaciones que se realizan
con efectivo, por montos que exceden el mínimo establecido por la
ley.
f) De mercado: tiene su origen en factores que afectan el sistema como
inflación, recesiones, altas tasas de interés y desastres naturales.
Riesgos Asociados con la Bolsa de Valores y la Central de Valores
• Vulnerabilidad del sistema informático: utilización del sistema para
operaciones fraudulentas y/o anti éticas.
• Modificación de operaciones: cancelaciones anticipadas que podrían
dejar operaciones descubiertas o sin documentación soporte.
28
•
•
Falta de implantación de normas, políticas y procedimientos de
control interno y demás regulaciones.
Administración de bóveda: sistema de control interno que no sea
capaz de garantizar los recursos del público.
Riesgos Asociados a los Emisores
• Iliquidez: una empresa emisora podría dejar de hacer frente a sus
obligaciones inmediatas.
• Cambios de ejecutivos: cuando las empresas no han sido capaces de
desarrollar al personal, las estructuras, los sistemas y los procesos y
por ello la falta de sucesión gerencial es un riesgo.
• Específico del emisor: está relacionado con el funcionamiento
específico del emisor.
• De mercado: explicado anteriormente.
Definidos los riesgos asociados a las instituciones operantes, la elección del
Modelo de Supervisión se revela entonces como fundamental, tanto desde el
punto de vista de asegurar el mantenimiento de transparencia del sistema,
como para asegurar la solvencia individual de las instituciones.
Supervisión Extra – Situ
Este tipo de supervisión consiste en la verificación de las actividades realizadas
por las entidades sujetas a supervisión desde las instalaciones de la
Superintendencia, ello en cumplimiento a la Ley, las Normativas vigentes y
Leyes Conexas. Entre las acciones desarrolladas durante el año 2004 se
encuentran la verificación de las publicaciones periódicas de las operaciones
bursátiles, precios y rendimientos; la revisión de la información financiera
remitida, operaciones por cuenta de instituciones financieras supervisadas y la
composición accionaria de instituciones participantes en el mercado de valores.
El Monitoreo de las Operaciones de Bolsa se realiza de forma diaria,
comprobando la consistencia de volúmenes diarios, mensuales y anuales
negociados, lo mismo que la consistencia y correcto cálculo de los precios y
rendimientos por cada uno de los mercados.
Supervisión In – Situ
Las Inspecciones realizadas "in situ" se enfocaron en la revisión de los
expedientes de clientes, en la verificación de cifras contables, los
procedimientos y controles internos que sustentan dichas cifras, también se
han revisado los papeles de trabajo de las auditorías y cuyos resultados fueron
dados a conocer a las entidades inspeccionadas, otorgándoles plazos para
subsanar las observaciones derivadas de dicha revisión.
La Central de Valores y Bolsa de Valores, fueron objeto de evaluación en su
Seguridad Informática, revisando los siguientes aspectos: documentación de
las aplicaciones, integridad referencial de las bases de datos, controles de
accesos y pistas de auditoria, funcionamiento de fórmulas, etc.
29
i.1)
Inspecciones Realizadas
En el año 2004 se realizaron diez inspecciones integrales y tres puntuales.
Se logró realizar inspecciones integrales a todas las instituciones participantes
en el mercado de valores (ocho puestos de bolsa activos, Bolsa de Valores y
CENIVAL).
En las inspecciones integrales se revisaron los expedientes de una muestra
aleatoria de operaciones en el mercado secundario, opciones y reportos. Se
revisó también el nivel de cumplimiento de la norma de prevención de lavado
de dinero y otros activos, los libros legales de Junta Directiva, de Acciones, de
Comité de Auditoria; información pública de los emisores de valores; sistemas
de control interno y una revisión contable selectiva.
Resultados de la Supervisión
La supervisión in-situ ha permitido por un lado, medir el nivel de desarrollo que
han alcanzado las instituciones supervisadas, y por otro, verificar el
cumplimiento a las leyes y normativas que regulan el mercado de valores.
El oportuno control y seguimiento ha permitido mejorar, tanto la calidad de la
información financiera y operativa que remiten las entidades supervisadas,
como el nivel de cumplimiento de los plazos establecidos para dicha remisión.
Al mismo tiempo, se ha convertido en un importante insumo a considerar al
momento de realizar las inspecciones.
Producto de las Normativas de la Superintendencia y de la supervisión de la
Intendencia de Valores, se logró que las instituciones supervisadas cumplieran
con la elaboración de Manuales de Control Interno y su implementación.
Inscripciones Realizadas
Con el fin de hacer emisiones de valores que sean objeto de oferta pública, los
emisores deben cumplir con el requisito de inscribirse en el Registro de
Emisores y Valores adscrito a la Intendencia de Valores. Este registro tiene por
objeto evidenciar que se ha cumplido con la divulgación de la información
mínima requerida por la Ley.
De conformidad con los capítulos II y III de la Normativa Regulatoria del
Registro de Emisores, Valores, Sociedades de Bolsa y de Agentes de Bolsa;
durante el año 2004 se efectuaron 11 inscripciones en los Registros de
Emisores y Valores, los que se clasifican en nuevos registros y modificaciones
de registros. Se presentan a continuación:
30
Tabla
Registro de Emisores y Valores
No.
Registros
Clase de Registro Especial
Nuevos
1/
1
Modificaciones
de Registros Total
1//
Emisores
-
0
0
Valores
11
1
12
11
1
12
Totales
Cambio de Razón Social.
Tabla
Registro de Emisiones de Valores
N°
Emisor
2
Emisiones
Títulos
de
Deuda
En Millones de
Dólares
BANCO CENTRAL DE NICARAGUA
(BONOS)
1
US$ 15.00
BANCO CENTRAL DE NICARAGUA
(LETRAS)
6
US$ 120.00
MINISTERIO
DE
HACIENDA
CREDITO PÚBLICO (LETRAS
CAMBIO)
5
US$ 28.44
Y
DE
Se realizaron 12 registros de emisiones de valores, 11 de nuevas emisiones y
una modificación de emisión; para un monto total de US$ 163,440,000.00
(ciento sesenta y tres millones cuatrocientos cuarenta mil dólares), distribuidos
de acuerdo a la tabla No. 2.
Intendencia de Seguros
La Intendencia de Seguros durante el año 2004 estuvo coordinada y dirigida
por el Actuario José León Sánchez Provedor en el cargo de Intendente de
Seguros, nombrado por el Superintendente a partir de febrero del mismo año,
profesional en el área de Seguros con alto conocimiento y experiencia, dada a
partir de su formación académica en la Universidad Nacional Autónoma de
México, diplomados, múltiples cursos, seminarios, pasantías a nivel nacional e
internacional. Posee veinte y seis años de experiencia tanto en Seguros
Privados como Sociales, específicamente en Instituciones Estatales de
Seguros Sociales en Costa Rica y Nicaragua, Consultor de Organismos
Internacionales (PNUD y BM), así como ocupando cargos Técnicos en
Compañías de Seguros en el Extranjero (Costa Rica y U.S.A.) y cargos
Gerenciales en Compañías de Seguros Nacionales.
31
Supervisiones e Inspecciones
Históricamente, en la Intendencia de Seguros se han venido practicando
Inspecciones con enfoque de Auditorias Contables, inspeccionando el
cumplimiento de las Normas Internacionales de Contabilidad (NIC) y los
Principios Contables Generalmente Aceptados (PCGA), así como de normas
internas dentro de cada Compañía. En el transcurso del año se ha estado
trabajando bajo un nuevo criterio de Inspección, tomando como metodología la
ejecución de Supervisión con base en Riesgos, (Inversiones, Técnicos,
Reaseguro, etc.), proceso iniciado en el año 2003.
Como continuidad en la aplicación a los nuevos criterios, técnicas y
metodologías de Supervisión, emanadas por la Asociación Internacional de
Supervisores de Seguros (IAIS) e iniciadas por esta Intendencia durante el año
2003, se han venido conceptualizando estas nuevas modalidades de
supervisión con base en riesgos, modificando como fase inicial el alcance
metodológico de las Inspecciones, que de Integrales Generales se modifiquen
en Puntuales Específicas, cuyo análisis y correlación, basados en experiencias
de períodos anteriores, expresados por series históricas mensuales de
indicadores técnicos y financieros – método de “Alerta Temprana”, así como la
interpretación concreta de alguna Norma o Reglamento en particular, nos dé la
Integralidad requerida; luego, para la ejecución y consecución de este fin, se
tomaron e implementaron, las siguientes iniciativas en diferentes temas :
1.- Autoevaluaciòn - La Intendencia de Seguros, como un ejercicio de
autoevaluaciòn de sus funciones como ente supervisor, fundamentado en
Leyes, Normas, Resoluciones que la rigen, y muy particularmente con
fundamento en los 17 Principios Básicos de Seguros, emanados por la (IAIS) versión octubre/2000; inició el año 2004, la integración de un grupo de trabajo,
conformado por funcionarios de la propia Intendencia, que se encargó de
revisar sus funciones relativas a cada uno de dichos principios; dando la pauta
y la experiencia necesaria para poder ahora analizar nuestras funciones de
supervisor bajo el nuevo enfoque por modificación de la versión octubre/2000 a
la del año 2003, aprobada en Singapur por la Asamblea General de la IAIS,
constando el mismo de 28 principios.
Las razones en las que se basó tal modificación y que la Superintendencia
tomó como suya, entre otras, fueron: (a) que los procesos de integración y
convergencia financiera han introducido transformaciones importantes en la
estructura de los mercados aseguradores, favoreciendo la innovación, el
desarrollo de nuevos productos con mayores niveles de sofisticación,
esquemas novedosos de comercialización y transferencia de riesgos entre
sectores financieros; (b) se necesitó dar una mayor atención a aspectos tales
como la supervisión de grupos corporativos, la información estadística y
análisis de mercado; y (c) medidas contra el lavado de dinero y riesgo de
terrorismo.
Con ello se inició, con criterio autoevaluativo de análisis y con aplicación de los
Principios Básicos de Seguros, un proceso sistemático de mejora continua de
nuestro sistema de supervisión.
32
2.- Indicadores Financieros - Se estableció un sistema de monitoreo
preventivo o sistema de alerta temprana, a través de Indicadores Técnicos y
Financieros, calculados mensualmente, tanto por anualización de resultados
como por acumulación de período vigente. Dichos indicadores están
presentados bajo diferentes conceptos: Normativos, Liquidez, Solvencia y
Apalancamiento, Suficiencia de Primas, Rentabilidad, Rendimientos,
Reaseguros, Gestión, Eficiencia, Crecimiento y Participación; parte de ellos
están siendo publicados en las Revistas Trimestrales de la Superintendencia.
Tales Indicadores, se utilizan en la Supervisión extra-situ sistemáticamente,
visualizando posibles comportamientos futuros, por la ejecución y el monitoreo
de tendencias, que con base en tales análisis, se trata de prever
comportamientos y tomar decisiones preventivas y correctivas oportunas, todo
ello bajo un criterio específico y ágil, de realizar inspecciones puntuales; para
ello se requirió la colaboración de la Dirección de Informática con la finalidad de
automatizar todos estos cálculos, sobre la base de los datos enviados por cada
Compañía.
3.- Margen de Solvencia – Durante el año 2004 se revisó en conjunto con las
Compañías de Seguros la Norma o Reglamento Específico para el Cálculo del
Margen de Solvencia, y se llegó a resultados razonables y acordes con el
sistema asegurador. Ahora se conoce el indicador de Margen de Solvencia de
cada una de las Compañías de Seguros el cual es considerado como uno de
los más relevantes para la Supervisión de esta industria.
4.- Reforma a la Norma de Inversiones - En enero de 2004 y por Resolución
CD-SIBIOF-280-3-ENE16-2004, se aprobó bajo criterio de modificación la
Norma Sobre Límites de Inversión de Instituciones de Seguros y Reaseguros.
Dicha modificación ha sido muy favorable a la Industria de Seguros, dado que
en ella se amplía el menú de instrumentos de inversión, así como los techos
relativos de inversión para cada uno de tales instrumentos, dentro del total de
las inversiones de las Compañías, buscando con ello una mayor diversificación,
una disminución de riesgos financieros y una menor concentración de
inversiones tanto en Instrumentos de Inversión como en Inversiones en Grupos
Relacionados, así como garantizar mayores y más estables tasas de interés en
sus rentabilidades.
Esta Norma ya está en plena vigencia y aplicación y sus resultados se estarán
concretando en el corto y mediano plazo.
5.- Inspecciones – En cumplimiento del Capítulo II - Atribuciones, Arto. 3
numeral 10, de la Ley 316, Ley de la Superintendencia de Bancos y de Otras
Instituciones Financieras; se llevaron a cabo las siguientes Inspecciones InSitu:
5.1 .- Inspecciones a Compañías de Seguros – En cumplimiento de la
Ley y a partir de la información que periódicamente remiten las Compañías
de Seguros, se llevaron a cabo en el año concluido siete Inspecciones a las
mismas: Una Integral (Revisión Total de Operaciones); Seis Puntuales (en
temas como Control y Manejo de Efectivo, Gastos de Adquisición,
Inversiones, Reaseguros, Cuentas Relacionadas, Primas por Cobrar,
33
Fianzas y Contragarantías, Solvencias y Reservas de Primas por Cobrar),
cubriendo el mandato de Ley de al menos una por Compañía.
5.2 .- Inspecciones a Corredurías y/o Intermediarios – En cumplimiento
del Arto. 82 de la Ley General de Instituciones de Seguros, del Arto. 51 de
las Normas Regulatorias para la Autorización de Intermediarios de Seguros
y el Ejercicio de sus Funciones de Intermediación y de observaciones
específicas declaradas por las Compañías de Seguros, se llevaron a cabo
dos Inspecciones: Una Integral – Sociedades de Corretaje (Revisión Total
de Operaciones) y Otra Puntual – Corredor Individual (Manejo de Primas).
6.- Acciones Varias –
6.1.- Intermediarios de Seguros – De conformidad con el Arto. 82 párrafo
2do. de la Ley General de Instituciones de Seguros y al Capitulo IV de las
Normas Regulatorias para la Autorización de Intermediarios de Seguros y el
Ejercicio de sus funciones de Intermediación:
6.1.1.- Durante el año 2004, se otorgaron 77 nuevas autorizaciones a
intermediarios de seguros, desglosado de la siguiente manera: Nuevas
Autorizaciones para Operar : Subagentes 21; Agentes Provisionales y
Definitivos 51; Corredores Individuales 2; Representante de Sociedad
de Corretaje 1; Sociedades de Corretaje 2.
6.1.2.- Se Renovaron un total de 26 Autorizaciones a Intermediarios de
Seguros: Subagentes 8; Agentes 8; Sociedades de Corretaje 3; y
Corredores Individuales de Seguros 7.
6.1.3.- Suspensiones de Autorización : Corredor Individual 1.
6.1.4.- Se Cancelaron 23 Autorizaciones: Subagentes 6; Agentes 16;
Representante de Sociedad de Corretaje 1.
Es importante mencionar que con base en el Capítulo II, Arto. 7 Normas
Regulatorias para la Autorización de Intermediarios de Seguros y el
Ejercicio de sus Funciones de Intermediación, se promovió, inició, cooperó
e indujo a los gremios, que se dedican a la asesoría e intermediación de
productos de Seguros, a procesos de capacitación y actualización de
nuevos productos y técnicas de venta, todo ello conjuntamente con la
Cámara Nicaragüense de Corredurías de Seguros y la Asociación
Nicaragüense de Agentes Profesionales de Seguros.
6.2.- Ley No. 431, Ley para el Régimen de Circulación Vehicular e
Infracciones de Tránsito, en lo concerniente al Capítulo IX - De los Seguros
Obligatorios para Vehículos Automotores.
6.2.1.- Arto. 81, Afianzadoras de Transportistas – En cumplimiento de
este artículo, se procedió a elaborar un Reglamento de Empresas
Aseguradoras de los Transportistas, cuya razón de ser es ofertar
únicamente Seguros de Responsabilidad Civil para Vehículos
Automotores,. Dicho Reglamento fue aprobado por el Consejo Directivo
de la Superintendencia mediante Resolución CD-SIBOIF-284-1-FEB252004.
34
6.2.2.- Manual Único de Cuentas para Aseguradoras de
Transportistas - Con el propósito de implementar un sistema uniforme
de registros contables para las operaciones que realicen tales empresas,
se elaboró dicho Manual bajo el criterio de que la información financiera
relativa a su situación Patrimonial y a los resultados de su gestión, sea
homogénea y de mayor confiabilidad. Dicho manual, a la fecha, está
pendiente de aprobación.
6.3.- Modificación e Inclusión de Cláusulas a las Condiciones
Generales de las Pólizas de Seguros. En busca de darle a las Pólizas
de Seguro argumentos para poder negociar técnicamente controversias
o querellas relativas a cumplimiento u obligaciones entre las Compañías
de seguros y sus clientes, se trabajó en las siguientes cláusulas :
6.3.1.- Arbitraje - Fundamentándonos en controversias surgidas entre
Póliza-habientes y Compañías de Seguros y con el objeto de prevalecer
prioritariamente y/o minimizar de que tales controversias sean resueltas
por órganos judiciales, no especialistas en la materia, así como un
proceso de optimizar tiempos, costos y obtener soluciones apegadas al
tecnicismo propio de seguros; esta Superintendencia consideró oportuna
la modificación de las Cláusulas de Arbitrajes inmersas en las
Condiciones Generales de las Pólizas de Seguros.
6.3.2 .- Respaldo Nombrado – Producto de Inspecciones Puntuales en
el tema de Reaseguros se detectó, en la emisión de pólizas bajo la
modalidad de negocios de “Fronting”, la ausencia de la Cláusula de
Respaldo Nombrado, en el que se exime de responsabilidad a la
Compañía en caso de reclamos.
A pesar de que en materia de Reaseguros se hable de Condición de La
Comunidad de Suerte, la falta de la Cláusula de Respaldo Nombrado, se
considera de alto riesgo. Por lo que se instruyó, para superar tales
riesgos y por seguridad para las Compañías Aseguradoras, la necesidad
de que al momento de emitir la Póliza, debe ser incorporada la Cláusula
de Respaldo Nombrado u otro documento que cumpliere este mismo
objetivo.
6.4.- Seguros Previsionales Ley No. 340, Ley del Sistema de Ahorro para
Pensiones, Capitulo VI – Disposiciones Finales, Fecha de Operaciones del
Sistema de Ahorro para Pensiones, en su Arto. 125 – Al culminar el año
2003, la Superintendencia se abocó al Análisis e Interpretación de los
siguientes Instructivos: No.3 – SIP-CD-03-04-12-02, “Normativa para
determinar los requisitos Mínimos del Contrato de Seguro de Invalidez y
Sobrevivencia”. No.4 – SIP-CD-04-04-12-02, “Instructivo para determinar el
Procedimiento de Licitación para la Contratación del Seguro de Invalidez y
Sobrevivencia para las Instituciones Administradoras de Fondos de
Pensiones”.
Se procedió a recomendar a la Superintendencia de Pensiones (SIP)
modificar los Instructivos No. 3 y No. 4, las cuales fueron consensuadas con
funcionarios de la SIP, y aprobadas en julio de 2004 por el Consejo
Directivo de la SIP.
35
También se procedió en diciembre del año 2003, a la elaboración del
documento denominado: “Normas Regulatorias, para Instituciones
Autorizadas para ofertar Seguros Previsionales, relativas a la constitución
de las Reservas de los Seguros Previsionales derivados del Sistema de
Ahorro para Pensiones”; dicho documento se ha facilitado a las Compañías
de Seguros para que aporten criterios u opinión al respecto y que por
razones propias de la coyuntura de dicha Ley, las Compañías han
minimizado el interés en tal documento.
Con base en ello, se puede decir con toda seguridad de que la
Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones Financieras, está
preparada para la operatividad de sus responsabilidades relativas a los
Seguros Previsionales derivados y emanados de la Ley No. 340.
6.5.- Ministerio de Fomento, Industria y Comercio (MIFIC) – Se prestó
colaboración y asesoría a este Ministerio en asuntos relacionados con la
negociación del Tratado de Libre Comercio entre Nicaragua y Taiwán, en el
tema específico correspondiente y relacionado a la Industria de Seguros,
tales como Servicios Financieros y su ámbito de aplicación, Acceso al
Mercado para las Instituciones Financieras, Comercio Transfronterizo,
Nuevos Servicios Financieros, entre otros.
Intendencia de Almacenes Generales de Depósitos
Supervisión Ex - Situ
Procesamiento de Información enviada por las Almacenadoras
Conforme leyes, normas, resoluciones y reglamentos, las almacenadoras
deben enviar a la Intendencia de Almacenes la siguiente información :
1.
Por periodos mensuales :
• Balance General
• Estado de Resultados
• Cuentas de Orden
• Balanza Analítica
• Informe de antigüedad de saldos
• Informe de títulos vigentes
• Plan mensual de supervisión de bodegas
• Informe de prestamos en mora de directores, empelados y partes
relacionadas
2.
•
•
•
Por periodos trimestrales :
Informe de auditoria interna
Informe de composición de Juntas Directivas
Informe de participación accionaria
36
3.
•
•
•
4.
Por periodos anuales
Plan anual de trabajo de Auditoria Interna
Contratos y anexos de Auditoria Externa
Dictamen de Estados Financieros Auditados
En forma ocasional
Contratos de arriendo y subarriendo de bodegas
Generación de informes y reportes
Del análisis de la información recibida se producen las siguientes acciones :
a.
Comparación financiera de cuentas para identificar cambios significativos
en sus movimientos que puedan poner en riesgo sus operaciones. Las
observaciones o incumplimientos detectados son informados por escrito a
la Institución para pedir explicaciones y soluciones.
b.
La información de los estados financieros se registra, consolida y concilia
para editar el informe mensual y la pagina Web, del Sistema Financiero
Nacional que contiene las estadísticas financieras de las instituciones
supervisadas. (12 informes mensuales)
c.
Se actualizan y publican trimestralmente los registros de participaciones
accionarias y la formación de las Juntas Directivas de las Instituciones
supervisadas, las cuales son también publicadas en los informes
mensuales y en la pagina Web.
d.
Se evalúan los informes trimestrales de Auditoria Interna para conciliarlo
con el Plan de trabajo y seguimiento presentado para el periodo.
e.
Se evalúan los informes de Auditoria Externa para compaginar su contenido
con los observaciones de los informes de inspección integral, y para darle el
seguimiento de los ajustes y recomendaciones presentadas.
f.
Toda la información anterior sirve de base para establecer el alcance y
contenido de las inspecciones integrales in-Situ, el programa de
inspecciones de campo para levantamiento de inventarios y las
inspecciones para autorización y renovación de bodegas del siguiente
periodo.
g.
Con la incorporación del Analista Legal, Licenciado Jorge Luis Sánchez, al
equipo de analistas de esta Intendencia, se ha incluido como una actividad
especifica dentro de la misma, la revisión y análisis de todos los
documentos legales, especialmente los libros de la sociedad, de actas, de
subastas, de accionistas, las escrituras de constitución, estatutos, poderes,
y firmas autorizadas tanto de las almacenadoras como de los expedientes
de sus clientes, así como también los contratos de arriendo y subarriendo
de bodegas.
37
2.2.
Supervisión In-Situ
2.2.1. Inspecciones Integrales
Durante el periodo 2004 se efectuaron las siguientes Inspecciones Integrales :
Almacenadora
Fecha Inicio
Fecha Conclusión
ALFIBAC
ALMEXSA
ALFINSA
ALMAGRO
30mar04
25jun04
07sep04
25Nov04
06mayo04
30sep04
03dic04
Avance 80%
Los hallazgos de especial importancia encontrados durante el proceso de
inspección integral son informados por escrito a las Instituciones para que den
las explicaciones de los casos y se corrijan sobre la marcha las deficiencias y
riesgos detectados.
Como resultado se aplicó una amonestación al primero y multas a los dos
siguientes por incumplimientos recurrentes y nuevos en las áreas de control
interno, administración de títulos, y registros contables.
El contenido del informe de inspección integral y sus observaciones fue
debidamente conciliado con los gerentes generales, ejecutivos y auditores
internos de cada almacenadora y sus resultados junto con la Resolución
fueron presentados a los miembros de las Juntas Directivas de cada una de
las almacenadoras involucradas.
La formulación y ejecución del programa de trabajo para las inspecciones
integrales se llevo a cabo en coordinación con las otras Intendencias,
especialmente con la de Bancos en forma consolidada.
Durante el periodo se implementó un programa de trabajo en coordinación
con la Dirección de Informática para la auditoria informática de cada una de
las almacenadoras.
Se participó en reuniones con los directivos de UPANIC para aclarar la
aplicación de la ley de prenda agraria versus la ley de almacenes en el
manejo y aceptación de mercaderías en deposito por parte de las
almacenadoras.
2.2.2. Inspecciones de Campo
a.
Para levantamiento de inventarios
Como complemento de la inspección integral se practicaron 15 visitas a
empresas y bodegas para levantar inventarios de existencias y
compaginarlos con los registros, controles, reportes de seguros y saldos
que reflejan los bonos de prenda. De esta manera se logra comprobar
que las mercaderías almacenadas en dichas bodegas respaldan con su
valor las garantías que representan en los títulos emitidos. Durante esta
38
operación no se certifica el contenido, ni calidad, de la mercadería
inventariada, ya que es responsabilidad directa de cada almacenadora.
b.
Para autorización o renovación de bodegas
Durante el periodo 2004 se ejecutaron 91 salidas para atender 129
solicitudes de autorización o renovación de bodegas, de las cuales 120
fueron aceptadas.
Estas inspecciones corresponden a :
Almacenadoras
ALFINSA
ALMAGRO
ALMEXSA
ALFIBAC
Total
Inspecciones
51
46
29
7
129
Todas las inspecciones integrales, de levantamiento de inventarios y de autorización
de bodegas son ejecutadas indistintamente por los tres analistas y el Intendente de
Almacenes.
2.2.3. Subastas
Se participo en la ejecución de tres subastas de mercaderías en ALMAGR0.
Inspecciones de riesgo tecnológico
El riesgo tecnológico o de tecnología de la información es un tipo de riesgo
operacional que tiene que ver con la cada vez mayor dependencia en
tecnología de la información en los procesos de generación, flujo y
almacenamiento de la información por parte de las instituciones financieras.
Riesgo Tecnológico, se define como el potencial de que una amenaza
determinada debilite los recursos de tecnología y ocasione pérdidas o daños a
los mismos. Los recursos de tecnología que pueden ser debilitados por dicha
amenaza incluyen base de datos y archivos, hardware, software, servicios
tecnológicos, documentos y personal humano.
Para que las instituciones financieras puedan mitigar este riesgo, deberán tener
políticas y procedimientos de control diseñados para proveer, con un grado
razonable de seguridad, la eficiencia, eficacia, confidencialidad, integridad,
disponibilidad, cumplimiento y confiabilidad de los objetivos en las áreas de
gestión informática, operaciones, desarrollo de sistemas, integridad de datos,
seguridad, telecomunicaciones y continuidad operacional.
En la Superintendencia de Bancos y de otras Instituciones Financieras existe el
área de Riesgo Tecnológico, que depende funcionalmente de la Dirección de
Tecnología de la Información, y es la encargada de realizar las inspecciones de
riesgo tecnológico en las instituciones financieras. Esta área fue reforzada
durante este año, con la contratación de un nuevo inspector, lo que permitió
realizar inspecciones no solo a los bancos, sino también a almacenes
generales de depósito, puestos de bolsa, Bolsa de Valores y Central
39
Nicaragüense de Valores. Se espera que se siga reforzando para el próximo
año, e incorporar a las compañías de seguros como parte del plan anual de
inspección.
Inspecciones Realizadas
A continuación se listan algunos de los nuevos aspectos revisados en las
instituciones supervisadas durante este año, como parte de las visitas de
inspección de riesgo tecnológico:
1) Comprobación de una adecuada planeación, organización y gestión del
área de Tecnología de la Información.
2) Revisión de los procesos de desarrollo y mantenimiento de los sistemas
aplicativos de las instituciones.
3) Revisión de los procesos y herramientas de monitoreo y seguimiento de
las áreas de Tecnología de la Información
4) Verificación de la seguridad lógica de los sistemas operativos, sistemas
aplicativos y bases de datos.
5) Revisión de las matrices de seguridad, de perfiles y roles de usuarios.
6) Verificación de la seguridad física de las instalaciones y equipos
informáticos.
7) Revisión de los contratos de servicios de tecnología con terceros
(“Outsourcing”).
8) Verificación y revisión de los planes de continuidad del negocio, por
medio de planes de contingencia y procesos de respaldo de datos.
9) Seguimiento a los informes de auditoria, tanto interna como externa, de
debilidades encontradas en las áreas de Tecnología de la Información.
10) En los puestos de bolsa y almacenes generales de depósito se realizó
un levantamiento de información para conocer la arquitectura de la
plataforma tecnológica.
Inspección a nuevas instituciones y seguimiento a migraciones de
sistemas
Durante el 2004, dos instituciones financieras migraron sus sistemas
aplicativos, y una institución fue autorizada a operar. A estas instituciones, se
les dio seguimiento en la implementación de dichos sistemas, con el propósito
de verificar si los controles de los procesos de migración de datos e
implementación de sistemas, garantizaban una adecuada seguridad y
confiabilidad en la información, minimizando riesgos.
Elaboración de normativa para el riesgo tecnológico
Durante el año 2004 se empezó a elaborar normativa para el control y
mitigación del Riesgo Tecnológico, con el objetivo de tener una base de apoyo
a las inspecciones de riesgo tecnológico, y de esta manera ir preparando el
camino para la incorporación del sistema financiero al Nuevo Acuerdo de
Capital, donde existirá capital requerido por riesgo operacional. Algunas de
40
estas normas que se encuentran todavía en borrador y se espera que terminen
y aprueben durante el 2005, incluyen:
1) Norma de Planes de Contingencia de Tecnología de la Información.
2) Norma sobre la prestación de servicios de Tecnología por parte de terceros
(“Outsourcing”).
3) Norma sobre controles en los sistemas aplicativos de Bancos.
Sanciones y Multas
El Superintendente, en uso de las atribuciones que le otorga la ley bancaria,
impuso sanciones pecuniarias (multas) a las distintas entidades supervisadas,
conforme al desglose siguiente:
Tipo de Entidad
Bancos
Financieras
Intermediaros Bursátiles
Compañías de Seguros
Institución no financiera
Persona natural
Total
No. de
Multas
Total en Córdobas
43
6
6
1
1
1
58
C$ 3,007,000.00
C$ 166,000.00
C$ 141,000.00
C$
40,000.00
C$
13,000.00
C$
17,960.00
C$ 3,384,960.00
Conforme al Arto. 147, de la Ley 314, el monto de las multas pasa a favor del
Fisco de la República.
III. CAMBIOS ESTRUCTURALES Y EVOLUCION
FINANCIERA
Nuevas Autorizaciones y Registros
Nuevas Autorizaciones
1. Sucursales de Bancos Extranjeros en Nicaragua
a. Banistmo Nicaragua, Sociedad Anónima (BANISTMO)
Se le otorgó autorización para constituirse como Banco Comercial
Privado mediante Resolución CD-SIBOIF-301-1-JUN18-2004 del
7 de julio de 2004.
Por autorización emitida por el
Superintendente de Bancos, en Resolución SIB-OIF- XII-139A2004 del 14 de diciembre de 2004, dicha entidad bancaria fue
autorizada para iniciar operaciones en el territorio nacional. El 03
de enero de 2005 comenzó a funcionar.
41
Banistmo Nicaragua es una subsidiaria de Banistmo Panamá, el
cual fue fundado en 1984 y a Diciembre del 2003 tenía
operaciones en todos los países centroamericanos, excepto
Guatemala, y poseía activos totales de US$4,525.3 millones,
prácticamente el doble del tamaño del sistema bancario
nicaragüense a esa fecha.
2. Sociedades Financieras
a. Financiera Fama, Sociedad Anónima (FAMA)
El 1° de octubre de 2004 presentó su solicitud para que se le otorgue
autorización para constituirse en sociedad financiera, la cual está en trámite. Su
representante legal es el Doctor Juan Álvaro Munguía Álvarez.
Registros
Registro de Peritos Valuadores (REPEV)
Durante el año 2004 se inscribieron a 24 peritos valuadores, todos ellos en
calidad de personas naturales. Esta cantidad adicional de peritos inscritos
acumula al cierre de año la suma de 86 peritos registrados en el REPEV.
Todos los peritos inscritos en esta Superintendencia poseen una experiencia
mínima de dos años en la actividad valuadora en la cual se han especializado.
Registro de Auditorias Externas
El Registro de Auditores Externos cerró el año 2004 con las siguientes cinco (5)
firmas auditoras inscritas:
•
•
•
•
•
PriceWaterHouse Coopers,
KPMG Peat Marwick Nicaragua, S.A.
Narciso Salas Asociados
Deloitte Touche Donking & Arguello, S.A.
Grant Thornton Compañía
De estas cinco sociedades inscritas sólo la Grant Thornton Compañía es nueva
inscripción y en lo concerniente a la Deloitte, ésta adoptó esta nueva
denominación social habiéndosele autorizado el cambio de razón el 17 de
mayo de 2004.
Análisis Financiero por Sector
Bancos
La principal fuente de recursos que obtuvieron los Bancos y Financieras para
sostener su crecimiento durante el 2004, provino de los depósitos del público,
como señal de confianza en el sector bancario y señal positiva para el
crecimiento económico. Durante el año, los depósitos del público crecieron en
C$ 4,375.0 millones y al cerrar el año, el saldo total de depósitos ascendió a C$
31,185.8 millones, equivalentes a US$ 1,910.9 millones.
42
depósitos
32,000
31,186
19% 19%
31,000
17%
16%
16% 15%
16% 16%
30,000
14%
14%
14%
13% 13%
29,000
28,000 26,811
27,000
26,000
25,000
24,000
25.0%
Dic-04
Oct-04
Nov-04
Sep-04
Ago-04
Jul-04
Jun-04
Abr-04
May-04
Mar-04
Feb-04
Dic-03
Ene-04
Saldos en C$ millones
En adición a lo anterior, la
20.0%
participación de los depósitos
15.0%
en dólares dentro del total
cayó de 69.8 por ciento en
10.0%
diciembre del 2003 a 68.9 por
5.0%
ciento en diciembre del 2004,
0.0%
comportamiento que refleja
en cierta medida una mayor
confianza en los instrumentos
de
ahorro
de
moneda
nacional. En cuanto a la estructura de los depósitos por modalidad, se observó
que la participación de las cuentas corrientes a la vista permaneció
prácticamente inalterada, mientras que los depósitos de ahorro lograron una
mayor participación dentro del total a costa de una menor participación de los
depósitos a plazo. En este sentido, los depósitos a plazo conformaron 39 por
ciento del total de depósitos, los de ahorro 39 por ciento, y el resto fueron
depósitos a la vista.
tasa de crecimiento interanual
Dicho crecimiento implicó una tasa de 16.3 por ciento con respecto a diciembre
del 2003, y la tendencia durante el 2004 apunta a que dicha tasa oscilará entre
13 y 16 por ciento para el
2005.
Bancos y Financieras: Saldos y crecimiento interanual de
Cabe destacar que el crecimiento antes mencionado se dio a pesar de la caída
generalizada en las tasas pasivas que ofrecen los bancos y financieras. El
costo promedio ponderado por depósitos cayó de 4.8 por ciento en diciembre
del 2003 a 3.7 por ciento al cierre del 2004. Consecuentemente, el crecimiento
sostenido en los depósitos es señal de una mayor actividad económica en el
país, la cual también se puede observar a través del crecimiento en la cartera
crediticia.
saldos en millones de C$
Por segundo año consecutivo, la cartera de créditos ganó mayor participación
dentro de los activos totales, cuyo saldo a diciembre de 2004 fue de C$
39,230.5 millones. En relación a diciembre de 2003, los activos totales
crecieron en 17.3 por ciento, tasa superior a la observada hace un año cuando
fue de 14.4 por ciento. Los cambios de participación observados dentro de los
activos totales donde la cartera
Bancos y Financieras: Saldos de Cartera de Créditos e índice de
cartera vencida
de créditos adquirió una mayor
3.5%
19,000
18,000 2.7% 2.8% 2.7%
participación en detrimento de
2.7%
2.6%
3.0%
2.6%
2.6% 2.6% 2.5%
2.5% 2.4%
17,000
2.4%
la participación de la cartera de
2.2% 2.5%
16,000
inversiones, se reflejó también
2.0%
15,000
en índices de rentabilidad
14,000
1.5%
superiores a las observadas el
13,000
1.0%
12,000
año anterior.
0.5%
11,000
Al cierre de diciembre, el
crecimiento interanual de la
10,000
0.0%
Dic- Ene- Feb- Mar- Abr- May- Jun- Jul- Ago- Sep- Oct- Nov- Dic03 04 04 04 04 04
04 04 04
04 04 04 04
43
cta.vencida / cartera bruta
Cartera de Créditos
cartera de créditos bruta fue de 28.0 por ciento, 2 puntos porcentuales inferior a
la observada en diciembre de 2003, pero desde el mes de Septiembre cuando
alcanzó su tasa más baja de crecimiento (21.0 por ciento), su tendencia ha sido
creciente. En términos de flujos, el saldo de crédito se expandió en C$ 4,036.4
millones, concentrándose dichos montos en préstamos comerciales, préstamos
hipotecario para vivienda y préstamos de tarjetas de crédito. Sin embargo, son
los préstamos hipotecarios para vivienda y los préstamos ganaderos los que
reflejaron mayor tasa de crecimiento respecto al año anterior. La reactivación
del crédito al sector privado, cuyo crecimiento interanual fue de 28.4 por ciento,
así como una mejor gestión por parte de la banca en el manejo de la misma,
propiciaron que el índice de cartera vencida sobre cartera bruta se redujera año
con año al reducirse de 2.7 a 2.2 por ciento. Paralelamente, la banca también
aumentó el saldo de provisiones para cartera en C$ 99.7 millones durante el
año, de modo tal que al cierre de diciembre la relación de provisiones sobre
cartera bruta fue de 4.1 por ciento, 1.9 puntos porcentuales superiores a la
relación de cartera vencida sobre cartera bruta.
Con los crecimientos por rubros
de cartera de créditos antes
mencionados, se desprende que
al finalizar el año 2004 la banca
aún continúa destinando la
mayor parte de sus recursos
hacia préstamos comerciales,
personales, de tarjetas de crédito
e hipotecarios tal y como se
aprecia en el gráfico de
distribución del crédito.
Distribución del crédito
Tarjeta
15%
Otros Personal
7%
12%
Comercial
28%
Vivienda
12%
Industrial Agrícola
11%
13%
Ganadero
2%
En consonancia con lo mencionado anteriormente sobre la mejor calidad de
cartera con la que cuenta la Banca, cabe señalar que en términos de
calificación de cartera, también se observó una mejoría por medio de una
mayor participación de la cartera “A”, es decir la menos riesgosa, al pasar ésta
de 81.2 por ciento hace un año a 85.4 por ciento en diciembre 2004. Asimismo,
también se observó durante este año que la Banca logró disminuir el saldo de
bienes adjudicados por cartera de créditos de C$ 300.2 millones hace un año a
C$ 298.7 millones con una cobertura de provisiones para dichos bienes de 69.3
por ciento. Lo anterior también es un reflejo del esfuerzo de la banca por
deshacerse de activos improductivos.
Inversiones
A pesar de que la participación de las inversiones dentro del total de activos
cayó de 29.0 por ciento a 26.1 por ciento este año, el saldo aumentó en 5.1 por
ciento y cerró el año con un monto de C$ 11,301.4 millones. Dicho crecimiento
equivale a la tasa de devaluación registrada durante el año, por lo que puede
aseverarse que el saldo permaneció constante en términos reales.
Dentro del rubro de inversiones, se observó una mayor participación de bonos
del Gobierno Central y de depósitos en el exterior en detrimento de las
44
inversiones en valores del Banco Central. El cierre de 2004, 59.9 por ciento del
saldo bruto de inversiones eran en títulos del Banco Central, 34.9 por ciento en
títulos del Gobierno Central y el resto en acciones y depósitos en el exterior.
Esta sustitución de bonos del Banco Central por bonos del Gobierno Central
pudo haber estado motivado por la política de reducción de deuda interna del
Banco Central y por el mayor rendimiento que ofrecen los títulos del Gobierno
Central.
En cuanto a la tasa de rendimiento ponderada de las inversiones, se observó
un aumento de 13.4 por ciento en diciembre pasado a 14.8 por ciento al cierre
de año, principalmente debido a que el precio de los Bonos por Pago de
Indemnización (BPIs) lograron precios relativamente altos durante los meses
de abril, mayo y junio, y muchos bancos aprovecharon para vender parte de
sus títulos, registrando ganancias de capital que elevaron el rendimiento bruto
de las inversiones.
Tasas de Interés
Comportamiento de Tasas
Con el crecimiento observado en 19.0%
8.0%
los depósitos y dentro de un 17.0%
7.0%
contexto de reducción de tasas
6.0%
de interés a nivel internacional 15.0%
5.0%
durante el primer semestre del 13.0%
4.0%
2004, la Banca optó también por 11.0% 3.3% 3.2%
3.0% 3.0% 2.9% 2.9% 2.9% 2.8%
2.8% 2.7% 2.7% 2.7% 2.7% 3.0%
continuar reduciendo sus tasas 9.0%
2.0%
de interés. El alza gradual en las
7.0%
1.0%
tasas de interés a nivel
5.0%
0.0%
internacional durante el segundo
semestre del 2004 tuvieron poco
impacto en el comportamiento de
inversiones
cartera
plazo
spread
ahorro
las tasas locales, posiblemente
debido a que las condiciones de liquidez en Nicaragua aún eran favorables y
no hubo necesidad de elevar las tasas de interés.
17.1% 17.2% 17.1% 16.9% 17.1% 17.1% 16.9% 16.9% 16.9%
16.7%
16.2%
15.8%
15.2%
15.4% 15.6% 15.4%
14.5%
16.4%
15.0% 14.8%
13.7%
12.7% 12.7%
11.9%
10.0% 9.9%
10.3% 10.2%
10.6% 10.8%
11.6% 11.4%
11.3% 11.4% 11.3%
11.2% 11.1%
8.2%
7.3%
7.6%
7.0%
6.9%
tasa de Dep. de Ahorro
17.3% 17.4%
7.3%
6.5%
6.4%
6.4% 6.3%
6.3%
6.3%
6.3%
Lo que se observó en las tasas pasivas fue que éstas continuaron su tendencia
decreciente hasta junio, fecha en la cual las tasas se estabilizaron en 2.7 por
ciento para los depósitos en cuentas de ahorro y 6.4 por ciento para los
certificados de depósitos a plazo. El alza que se observa en los rendimientos
de las inversiones obedece a las ventas de inversiones que produjeron
ganancias de capital. Por su parte, el rendimiento de la cartera de créditos
continuó su tendencia decreciente pasando de 17.3 por ciento hace un año a
16.4 al cierre del 2004. Excluyendo el rendimiento de tarjetas de crédito, el
rendimiento de la cartera pasó de 14.4 por ciento a 13.6 por ciento en igual
período, lo que favorece a los costos financieros en la cadena productiva del
país.
45
Rentabilidad y Eficiencia
2.4%
0.8%
7.4%
4.4%
2.99%
2.7%
1.0%
9.0%
5.13%
3.89%
Dic-04
Oct-04
Nov-04
Sep-04
Jul-04
Ago-04
Jun-04
Abr-04
May-04
Mar-04
Feb-04
Dic-03
Ingresos operativos diversos
Gastos operativos diversos
Resultado operativo bruto
Gastos de administración
Resultado operativo antes de IR y Leyes
Ene-04
ROE
ROA
Tendencia de ROA y ROE
El ambiente financiero interno de
3.5%
40%
reducción de tasas pasivas, así
35%
3.0%
30%
como las ganancias de capital por
25%
2.5%
venta de inversiones y el crecimiento
20%
mismo de la cartera de créditos
2.0%
15%
permitieron a la banca a registrar
10%
1.5%
mayores tasas de rentabilidad que
5%
1.0%
0%
las observadas el año anterior. La
rentabilidad sobre activos promedio
alcanzó su nivel histórico más alto
Sistema ROA
Sistema ROE
en el mes de octubre cuando fue 2.9
por ciento y posteriormente se
observa una leve reducción, de modo tal que al cerrar el año este indicador fue
de 2.8 por ciento. A nivel centroamericano, el sistema bancario nicaragüense
es el más pequeño en términos de
ESTADO DE RESULTADOS/ACTIVOS PROMEDIO DEL SISTEMA
activos, pero por otro lado fue el
Dic.2003 Dic.2004
Diferencia
más rentable de la región.
Ingresos Financieros
11.0%
11.6%
0.6%
por inversiones
4.1%
4.0%
-0.1%
Adicionalmente, de acuerdo a
por créditos
6.7%
7.4%
0.7%
Gastos Financieros
4.6%
3.6%
-1.0%
parámetros internacionales una
por obligaciones con el público
3.9%
3.0%
-0.9%
por oblig. con instituciones financieras
0.6%
0.5%
-0.1%
rentabilidad sobre activos promedio
por obligaciones con el BCN
0.0%
0.0%
0.0%
Result. finan. a/de ajustes monetarios
6.4%
8.1%
1.6%
de 2 por ciento es considerada
Ingresos por ajustes monetarios
5.38%
4.56%
-0.8%
Gastos por ajustes monetarios
5.14%
4.28%
-0.9%
excelente, y en este sentido hubo
Resultado financiero bruto
6.7%
8.3%
1.7%
Ingreso por recup. de activos financieros
0.2%
0.3%
0.1%
ocho de nueve instituciones que
Gastos por incobrabilidad y devalorización
1.1%
1.3%
0.2%
superaron dicho nivel.
Resultado financiero neto
5.8%
7.4%
1.6%
0.3%
0.3%
1.6%
0.7%
0.9%
La mayor rentabilidad observada
se explicó por el fuerte crecimiento
Contribuciones por Leyes 316 y 371
0.7%
0.7%
0.0%
en la cartera de créditos, que
Gastos de I.R.
0.3%
0.6%
0.2%
Result. operativo después de I.R. Y Leyes
1.93%
2.66%
0.7%
aunado al ambiente de reducción
Ingresos extraordinarios
0.2%
0.2%
0.0%
Egresos extraordinarios
0.0%
0.0%
0.0%
de tasas pasivas que prevaleció
RESULTADOS DEL PERIODO (ROA)
2.10%
2.85%
0.74%
RESULTADOS DEL PERIODO (ROE)
29.67% 35.02%
5.35%
durante el primer semestre y las
ganancias por ventas de inversiones que se dieron durante el mismo período
provocaron una ampliación en el margen financiero. Sin embargo, dicho
aumento fue parcialmente neutralizado por los mayores gastos de
administración que en su mayoría se derivan del mismo crecimiento en cartera
de créditos y otros gastos relacionados a litigios legales de algunas
instituciones. Adicionalmente, se observaron mayores gastos de impuesto
sobre la renta por cuanto la Ley de Equidad Fiscal aprobada en el 2003 tuvo
efectos a partir de mayo de ese año y por lo tanto no abarcó todo el año
calendario.
Solvencia
Los resultados antes mencionados, que en términos absolutos fueron de
C$1,047.2 millones, implicaron una rentabilidad sobre patrimonio promedio de
35.0 por ciento, siendo por tanto las utilidades un factor fundamental detrás del
crecimiento patrimonial de la Banca. Durante el 2004, el Patrimonio de la
Banca creció 37.1 por ciento, aún y cuando hubo distribución de utilidades por
46
algunas entidades por un monto aproximado de C$ 380.0 millones. Con este
crecimiento, la adecuación de capital al cierre de año fue de 14.3 por ciento ,
incluyendo desde diciembre del 2004 el 75 por ciento del capital requerido por
los activos nocionales de riesgo cambiario. El aumento de 50 por ciento a 75
por ciento de dichos activos tuvo un impacto de un punto porcentual a nivel de
los bancos y financieras de forma consolidada.
A pesar del mayor requerimiento de
Activos de Riesgo y Adecuación de Capital
capital por riesgo cambiario y por los
16.00%
25,000.0
15.74%
montos de utilidades distribuidos
15.50%
durante el año, se observó que el 20,000.0
15.22%
15.00%
nivel de adecuación de capital se
15,000.0
14.50%
mantuvo siempre por encima del
14.22%
14.00%
mínimo exigido (10 por ciento) y en 10,000.0
13.50%
promedio osciló entre 14 y 15 por 5,000.0
13.00%
ciento durante el año. También cabe
0.0
12.50%
señalar que la banca redujo sus
Dic-03 Ene-04 Feb-04 Mar-04 Abr-04 May-04 Jun-04 Jul-04 Ago-04 Sep-04 Oct-04 Nov-04
activos nocionales por riesgo
crediticios nocionales adecuación
cambiario lo que se traduce a que la
banca está tratando de equilibrar el balance entre sus activos y pasivos por
monedas, mientras que se observó un crecimiento relativamente fuerte en los
activos de riesgo crediticios, principalmente por fuerte crecimiento en la cartera
de créditos. Estos pasaron de C$ 14,651 millones en diciembre del 2003 a C$
18,381.5 millones a diciembre del 2004.
De continuar el mismo ritmo de rentabilidad y de crecimiento de activos de
riesgo, principalmente cartera de créditos, las perspectivas apuntan a que el
nivel de adecuación de capital se mantenga estable ó tímidamente comience a
disminuir.
Riesgos de Mercado
En diciembre del 2004, el requerimiento de capital por riesgos de mercado
aumentó en el sentido de incorporar el 75 por ciento de los activos nocionales
de riesgo cambiario en vez del 50 por ciento original. Se contempla que para
diciembre de 2005 se requiera capital sobre el 100 por ciento de los activos
nocionales de riesgo cambiario. Este requerimiento nace desde que el Consejo
Directivo aprobó, en diciembre 2003, una reforma a la Norma de Adecuación
de Capital requiriendo capital por los riesgos de mercado, según lo define
BASILEA en la Enmienda que se hizo en 1996 del Acuerdo de Capital de 1988.
Los riesgos de mercado incluyen riesgos por tasa de interés en los libros de
negociación, riesgo accionario, riesgo de bienes genéricos y riesgo cambiario.
Dado el desarrollo limitado de instrumentos financieros, el único riesgo al que
está expuesto nuestro sector bancario es el riesgo cambiario resultante de
movimientos inesperados en el tipo de cambio. Al cierre del año, la Banca
tenía mucho más activos en Córdobas con mantenimiento de valor que
pasivos; todo lo contrario que en dólares donde los pasivos en dólares
superaron a los activos. Ante un evento inesperado en la política cambiaria que
resulte en una ampliación en la brecha cambiaria del mercado paralelo de
divisas, la Banca tendrá que incurrir en costos transaccionales para convertir
47
sus córdobas a dólares y poder hacer frente a sus obligaciones en dólares.
Estos costos indiscutiblemente afectarán el capital de la Banca y lo que se
pretende con la reforma a la Norma de Adecuación de Capital es que la Banca
ya cuente con dicho capital por riesgo cambiario.
Riesgo de Liquidez
Durante el transcurso del 2004, la Banca mantuvo en promedio un nivel de
activos líquidos, es decir disponibilidades, de C$7,920 millones que equivalen a
20.3 por ciento del los activos totales promedio. Dicha liquidez, a su vez,
representó 25.4% del total de depósitos, un punto porcentual menos que lo
observado hace un año. La evidencia empírica en Nicaragua mostró que en el
peor de los escenarios los depósitos totales de una institución en particular
cayeron en 28.9 por ciento en el transcurso de un mes, por lo que se puede
concluir que el sistema mantuvo una posición muy prudente de liquidez durante
el año, aún y cuando también son fuentes de liquidez adicional las inversiones
que se le vencen ó que pueden vender las instituciones y las recuperaciones
de cartera de créditos. Estimaciones sobre los calce de vencimiento de activos
y pasivos revelan que la Banca mantiene un descale equivalente a menos de
una vez su Patrimonio en la banda de 0-30 días y de menos de una vez el
Patrimonio en la banda de 0-90 días, es decir que se cumplen con los límites
establecido para ambas bandas según lo establece la Norma de Calce de
Plazos.
Mercado de Valores
Volumen negociado por mercado
10,000.00
Evolución del Volumen
Negociado
490.0
210.5
C$ millones
8,000.00
reportos
6,000.00
El volumen negociado durante
4,490.4
opcional
5,327.7
el 2004 ascendió a C$ 7,750.1
4,000.00
secundario
millones, inferior al observado
1,776.7
primario
2,000.00
en el 2003 cuando fue de C$
1,881.5
1,678.4
8,435.6 millones, lo que implicó
330.5
0.00
un decrecimiento de 8.1% este
2003
2004
año respecto al año anterior,
principalmente explicado por la caída en el volumen observado del mercado
primario. En términos absolutos, el volumen cayó en C$ 1,348.0 millones que
se explican fundamentalmente por menor volumen de títulos del estado
transados en este mercado. Lo anterior se atribuye a que el principal emisor
estatal del mercado primario es el Banco Central y éste aplicó una política de
reducción de deuda interna, es decir emitió menos títulos, y los que emitió
fueron principalmente. Asimismo, también hubo menores emisiones de títulos
privados, lo que afectó adversamente a este mercado también. Cabe señalar
que es muy posible que las empresas del sector privado, ante el ambiente de
tasas activas decrecientes, optaron por financiar sus actividades mediante
créditos bancarios y no mediante instrumentos bursátiles.
Un mercado que creció fuertemente fue el mercado de opciones, cuyo volumen
pasó de C$ 4,490.4 millones en el 2003 a C$ 5,327.7 millones en el 2004, es
48
decir que creció 18.6%. Este mercado se categoriza por operaciones de corto
plazo y es utilizado principalmente por la banca como un mercado interbancario
por la seguridad que este brinda en términos de garantías y eficiencia. Las
condiciones favorables de liquidez que prevalecieron durante la mayor parte del
año posiblemente obligó a la banca a maximizar su rentabilidad en este
mercado.
Por su parte el, el comportamiento del mercado secundario fue mucho más
estable creciendo 5.9 por ciento con respecto al año anterior y cerrando el año
con un volumen total de C$ 1,881.5 millones. Finalmente, el mercado de
reportos también sufrió una caída de volumen respecto al año anterior al pasar
de C$ 490.0 millones a C$ 210.5 millones, es decir una caída de 57.0% que
podría atribuirse a una sustitución de mercado. Antes de que existiera el
mercado de opciones, el mercado de reportos era el más utilizado por la banca
para realizar sus operaciones interbancarias.
En cuanto al volumen por sector, los títulos del Sector Público continuaron
dominando la participación con 98.2%, nivel superior al observado el año
anterior (96.1%), y el sector privado ocupó el restante 1.8%. Asimismo, no se
observaron cambios significativos en el volumen negociado por monedas, en el
sentido de que lo transado en moneda nacional fue de 61.4%, levemente
superior a lo observado el año anterior cuando fue de 60.0%. El restante fue
transado en moneda extranjera.
Evolución de las tasas de rendimientos
Curva de rendimiento en Córdobas por plazo
25.0
20.0
20.0
15.0
%
9.8
7.1
11.9 11.0
4.4 5.3 3.7 5.2
1080
900
6.7
2003
>1080
2004
días
5.1
720
6.4
540
5.1
360
4.9
270
90
3.2
180
8.5
60
5.0 4.4
30
15
3.1 3.4
7
-
12.5
11.7 12.3
8.6
10.0
5.0
16.6
15.9
Curva de rendimiento en Dólares por plazo
14.0
12.0
12.0
10.5
9.5
7.0
8.0
7.7
6.5
10.6
7.0
5.9
5.6
6.2
6.0
270
4.2
4.0
2.0
7.8
180
6.0
7.5
8.5
8.7
6.6
8.3
7.4
4.3
3.2
días
2004
2003
49
1080
720
540
360
90
60
30
15
7
%
10.0
En
consonancia
con
los
mayores volumen negociados
en el mercado de opciones y
con los niveles de liquidez que
permanecieron fuertes durante
el año debido a la política
monetaria expansiva del Banco
Central, los primeros pagos de
principal de los Bonos por Pago
de
Indemnización
y
el
crecimiento
sostenido
de
depósitos del público, los
rendimientos
en
moneda
nacional en la bolsa fueron
inferiores durante este año en
comparación con el año anterior
en todo el espectro de la curva
de rendimientos, salvo por los
rendimientos a 30 días que
fueron levemente superiores
durante este año. No obstante
lo ocurrido en los rendimientos
en
moneda
nacional,
en
moneda extranjera la reducción
en las tasas de rendimiento no fue tan fuerte; de hecho en muchos plazo el
rendimiento quedó intacto y se observó cierta convergencia entre los
rendimientos en córdobas y los rendimientos en dólares, especialmente en los
plazos más cortos.
Finalmente, cabe destacar que los precios de los BPIs de los distintos años de
emisión tuvieron un comportamiento ascendente durante los primeros meses
del año, luego se observó una leve reducción de precios pero después
repuntaron durante el último trimestre del año. El precio de los BPIs emitidos
durante 2004 al finalizar el año fue de 51.6 mientras que el precio de BPIs
emitidos en 1993, es decir los más antiguos, fue de 91.8.
Seguros
MILLONES DE
CORDOBAS
Durante el año 2004, el sistema
CRECIMIENTO DEL INGRESO NETO DE
asegurador registró un importante
PRIMAS AL 31 DE DICIEMBRE DE 2004
crecimiento. Así, las primas netas
se incrementaron en un 28.32%
1,200
con respecto al año anterior,
1,000
800
alcanzando
una
participación
600
cercana al 1.62% del producto
400
Interno Bruto (estimado). Unos de
200
los factores más determinantes en
0
1999 2000 2001 2002 2003 2004
el significativo crecimiento de las
P ER I OD OS
primas netas observado al 31 de
diciembre de 2004 con respecto al
2003, obedece principalmente a la demanda por nuevos seguros, entre los que
podemos nombrar a los de carácter obligatorio y por la expansión en la venta
de los ramos de Seguros de Vida, Accidentes y Enfermedades, Incendio y
Líneas Aliadas y Automóvil.
En la siguiente tabla y cuadro se expone el comportamiento de la producción
por modalidad de grandes ramos la cual explicaremos su participación
porcentual de manera individual en el mercado asegurador, observándose el
siguiente
VARIACION ANUAL DE LAS PRIMAS NETAS EMITIDAS
comportamiento:
A continuación
destacamos los
incrementos
a
nivel de grandes
rubros de la
siguiente
manera: Seguro
de Vida destaca
un
incremento
con relación al
año 2003 del
11.75%.
En
MILLONES DE CORDOBAS
RAMOS
Dic-04
Dic-03
SEGUROS DE PERSONAS
227
194
Seguros de Vida
121
109
Accidentes y Enfermedades
106
85
SEGUROS DE DAÑOS
884
675
Incendio y Líneas Aliadas
223
201
Automóvil
240
193
Seguros Obligatorios de
Automóvil
179
40
Otros
242
240
FIANZAS
32
22
Fianzas
32
22
TOTAL
1,143
891
50
VARIACION
33
13
21
209
22
47
139
2
10
10
252
Accidentes y Enfermedades se incrementó en un 24.05%; en Incendio y Líneas
Aliadas el 11.02%; Automóvil en un 24.13%; Seguros Obligatorios de Automóvil
es el rubro que más se destaca y representa un 344.40% con relación al año
2003; Otros presentó un incremento con relación al año 2003 del 0.67% y las
Fianzas un 44.96%.
DISTRIBUCION DE LAS PRIMAS NETAS
EMITIDAS AL 31 DE DICIEMBRE DE 2004
Otros
21%
Fianzas
3%
Seguros
Obligatorios
de Automovil
16%
Seguros de
Vida
11%
Acc. y
Enfermedade
s
9%
Incendio y
Lineas
Aliadas
19%
Automovil
21%
PRIMAS CEDIDAS Y RETENIDAS
PROPORCION DE LA RETENCION Y
CESION DE PRIMAS
PARTICIPACION
100%
80%
60%
40%
20%
0%
1999
2000
2001
2002
2003
PERIODOS
Primas Retenidas
Primas x Reas. y Reaf. Cedido
En cuadro adjunto puede observarse
la estructura porcentual de la
participación de los ramos con relación
a las primas totales del sector
asegurador al 31 de diciembre de
2004.
2004
Por su parte el grado de cesión y
retención de primas presentan al 31 de
diciembre de 2004, una proporción
(Cesión / Retención) del 40.83%
/59.17%.
El importe entregado al
reasegurador en cesión durante el año
2004 fue de C$ 466 millones de
córdobas, reflejando un incremento de
C$ 82 millones de córdobas
en
términos absolutos y un decrecimiento
en términos relativos del 2.32% en
comparación con las primas cedidas al
31 de diciembre del 2003.
El
comportamiento mostrado en las cifras
son razonables puesto que las
retenciones se vieron incrementada
debido a los seguros obligatorios.
SINIESTROS
El comportamiento de la siniestralidad
durante estos últimos 6 años ha tenido
una tendencia variable de altas y bajas,
pero al 31 de diciembre de 2004
presentó un decrecimiento en cifras
relativa en relación al 31 de diciembre
de 2003 en la siniestralidad del 14.17%
que podría ser originado principalmente
a una mejor suscripción de riesgos de
las compañías hacia sus clientes.
COMPORTAMIENTO DE LA
SINIESTRALIDAD NETA
350
300
250
200
150
100
50
0
1999
2000
2001
2002
2003
2004
P ER I OD OS
El total de los siniestros acumulados al 31 de diciembre de 2004 por C$ 295
millones de córdobas comparados con los del 2003 por C$ 344 millones de
córdobas, tuvieron un decremento absoluto de C$ 49 millones de córdobas.
51
Los Seguros de Vida al 31 de diciembre de 2004 respecto al 2003 se
incrementaron en un 1.41% así como los Accidentes y Enfermedades se
incrementó en un 27.83%, en cuanto a los seguros de daños los ramos de
Incendio y Líneas Aliadas tuvieron un decremento del 66.10% respecto al 2003
y Automóvil con un incremento del 65.17% , en cuanto a la participación de los
Seguros Obligatorios de Automóvil su incremento fue del 495.56%, los otros
ramos presentaron un decremento del 94.83%, las fianzas se incrementaron en
un 5118.79%.
VARIACION ANUAL DE SINIESTROS NETOS
MILLONES DE CORDOBAS
RAMOS
Dic-04
Dic-03 VARIACION
SEGUROS DE PERSONAS
105
93
12
Seguros de Vida
54
53
1
Accidentes y Enfermedades
51
40
11
SEGUROS DE DAÑOS
182
251
(68)
Incendio y Líneas Aliadas
12
37
(24)
Automóvil
124
75
49
Seguros Obligatorios de Automóvil
39
6
32
Otros
7
132
(125)
FIANZAS
8
0
8
Fianzas
8
0
8
TOTAL
295
344
(49)
DISTRIBUCION DE LOS SINIESTROS NETOS AL
31 DE DICIEMBRE DE 2004
Otros
2%
Seguros
Obligatorios
de Automovil
13%
Fianzas
3%
Seguros de
Vida
18%
Accidentes y
Enfermedade
s
17%
Incendio y
Lineas
Aliadas
4%
Automovil
43%
INVERSIONES
Crecimiento de las Inversiones
Otras Inversiones
1,000
800
Bienes Inmuebles
Netos
600
Depositos a Plazo
400
200
Prestamos y
Descuentos
2004
2003
2002
2001
2000
1999
Millones de cordobas
Por otro lado la distribución de
los siniestros en el sector
asegurador a nivel de grandes
ramos tuvo una participación
como se demuestra en el
siguiente gráfico:
Inversiones en
Valores netos
52
Las
inversiones
que
respaldan los recursos de
inversión requeridos que
deben
constituir
las
Compañías
de
Seguros
durante el periodo de 1999 al
2004 reflejan un incremento
ascendente de C$ 435
millones de córdobas en
1999 a C$ 802 millones de córdobas en el 2004, y al comparar el 2004 en
relación al 2003 presenta un incremento en términos relativos del 28.44% y en
términos absolutos C$ 177 millones de córdobas. Los rubros que han tenido
mayor incidencia son las Inversiones en Valores y los Certificados de Depósitos
a plazo.
La participación estructural de las inversiones en el sector asegurador durante
el año 2004 es la que se refleja en el cuadro adjunto.
Distribucion de las Inversiones
al 31 de Diciembre de 2004
Bienes
Inmuebles
Netos
7%
Otras
Inversiones
3%
Inversiones
en Valores
netos
30%
Prestamos y
Descuentos
6%
Depositos a
Plazo
54%
RESERVAS Y PATRIMONIO
RESERVAS
Las Reservas de Riesgo
Crecim iento de las Reservas Tecnicas y Matem aticas
en Curso, Reservas de
Siniestros Pendientes de
R eser vas d e
4 50
R i esg o s en
Liquidación, Reservas de
cur so
400
Previsión,
Reservas
R eser vas d e
3 50
Catastróficas casi se han
Si ni est r o s
Pend i ent es
300
duplicado al pasar de
R eser vas d e
2 50
1999 C$ 485 millones de
Pr evi si o n d e
Pr i mas d e
200
córdobas al 31 de
R et .
R eser vas
150
diciembre de 2004 por
p ar a R iesg o s
C$ 850 millones de
C at ast r o f i co
10 0
córdobas con excepción
O b l i g aci o nes
50
C o nt r act ual es
de las Reservas de
19 9 9
2000
2001
2002
2003
2004
Siniestros Pendientes de
Per i o d o s
Liquidación
y
las
Obligaciones
Contractuales que han tenido un decremento producto de los pagos realizados
y a los asegurados por reclamaciones de siniestros.
53
La distribución estructural de las Reservas constituidas reflejan la siguiente
participación:
Distribucion de las Reservas Tecnicas y Matematicas;
Siniestros Pendientes; Prevision; Catastrofico y
Obligaciones Contractuales al 31 de Diciembre de 2004
O bliga c io ne s
C o nt ra c t ua le s
1%
R e s e rv a s pa ra
R ie s go s
C a t a s t ro f ic o
20%
R e s e rv a s de
R ie s go s e n
C urs o
( P e rs o na s ,
D a ño s y F ia nza s )
48%
R e s e rv a s de
P re v is io n de
P rim a s de R e t .
8%
R e s e rv a s de
S inie s t ro s
P e ndie nt e s
23%
PATRIMONIO
Crecimiento del Patrimonio
MILLONES DE
CORDOBAS
El patrimonio de las Compañías
Aseguradoras se ha fortalecido
en estos últimos años al pasar de
C$ 182 millones en 1999 a C$
257 millones al 31 de diciembre
de 2004. Este incremento de
patrimonio
obedece
fundamentalmente al aumento
del Capital Social, aumento en
las Reservas de Capital así como
en las utilidades retenidas y en
las del presente ejercicio.
300
200
100
1,999
2,000
2,001
2,002
2,003
2,004
Periodos
Almacenes Generales de Depósitos
Durante el 2004 la industria almacenadora genero fuentes de trabajo permanentes
para 125 cabezas de familia con salarios anuales de C$ 9.3 millones. Esto representa
una reducción de 4.6% equivalentes a seis cabezas de familia, mientras los salarios
anuales representan un aumento de 20%, ambos comparados con el año 2003.
Los activos totales ascendieron en el 2004 a C$ 117.1millones, con pasivos totales por
C$ 17 millones y patrimonios de C$ 100.1millones. Las cuentas de orden mostraron
inventarios de mercadería almacenadas en bodegas de los almacenes por valor de C$
562.0 millones.
54
El análisis comparativo de los estados financieros suministrados por las
almacenadoras para los períodos 2003 y 2004 refleja globalmente los efectos
financieros siguientes:
Balances generales
Los activos totales pasaron de C$ 99.6 millones en 2003 a C$ 117.1millones en 2004,
representando un incremento del 18 %, producto de sensibles incrementos en las
carteras de inversiones en valores y en préstamos por cobrar.
Los pasivos totales crecieron en 63% al pasar de C$ 10.4 millones en 2003 a C$ 17.0
millones en 2004, debido a incrementos en las cartera de préstamos por pagar.
El patrimonio creció en 12% al pasar de C$ 89.0 millones en 2003 a C$ 100.0 millones
en el 2004, producto de: a) Ajustes de ley requeridos por la SIBOIF a los capitales
mínimos (pasó de C$ 17.0 millones a C$ 20.0 millones) y b) Utilidades generadas
durante el período.
Los índices de solvencia continúan siendo excelentes. La solvencia de corto plazo o
relación activos circulantes/pasivos circulantes indica que existe cobertura de 5.31
veces por cada córdoba que se debe a corto plazo. A largo plazo esta solvencia o
relación de activos totales/pasivos totales es de 6.89.
En la revisión de los niveles de apalancamiento se observa que los activos totales
existentes al cierre de 2004 fueron financiados en un 14.50% por los pasivos y en un
85.5% por el patrimonio, los que nos muestra poca dependencia de financiamiento
externo y una buena capacidad de autofinanciamiento de sus propias operaciones.
En síntesis, la estructura financiera de los balances de las cuatro
almacenadoras continua siendo muy sólida, sus disponibilidades, solvencia, y
liquidez los faculta para ampliar y desarrollar considerables volúmenes de
nuevos negocios, especialmente en el área financiera, colocando mas
prestamos, atrayendo el mercado comercial e industrial, y mejorando sus
ingresos financieros.
Estados de Resultados
Los ingresos totales pasaron de C$ 41.0 millones en el 2003 a C$ 48.7 millones en el
2004 lo que muestra un crecimiento del 19%. Los gastos totales en los mismos
períodos pasaron de C$ 39.4 millones de córdobas a C$ 40.3 millones con crecimiento
del 2%. En consecuencia las utilidades de operación crecieron sustancialmente al
pasar de C$ 1.6 millones a C$ 8.7 millones y el índice de rentabilidad de operación
pasó del 4% en el 2003 al 17% en el 2004.
Se observa sin embargo, que los egresos administrativos continúan representado un
rubro de importancia y atención en tres de las almacenadoras.
Mercaderías en depósito
En el rubro de mercadería en depósito, que representa la parte operativa del
giro del negocio, al concluir el 2004, se observa que en general la actividad
creció en 54% al pasar de C$ 367 millones al final del 2003, a C$ 562 millones
al final de 2004, en valores de mercadería almacenada.
55
En el cuadro siguiente se aprecia las variaciones en cada categoría de depósito:
(millones de córdobas)
Tipo de depósito
2003
2004
Variación
%
Depósito financiero
Depósito corriente
Total mercadería en depósito
146.3
220.2
366.5
269.4
292.3
561.7
123.1
72.7
195.8
84.2
32.1
53.4
Siendo esta actividad de comportamiento cíclico por depender en su mayoría del
deposito de mercaderías de origen agrícola, se observa que alcanzo su mayor nivel en
el año 2004, en el mes de marzo, con valores de C$ 818 millones almacenados,
comparado con C$ 741 millones de febrero del 2003.
IV. EVENTOS EXTRAORDINARIOS
Reunión de Superintendentes
El Consejo de Superintendentes de Bancos, de Seguros y de Otras
Instituciones Financieras de Centroamérica, que incluye a Panamá y República
Dominicana, se mantuvo muy activo durante el año 2004 al realizar cuatro (4)
reuniones o asambleas, necesarias para la coordinación y armonización de los
diferentes aspectos que atañen a la evolución y desarrollo de la actividad
supervisora en los diferentes países. Las reuniones fueron :
a) Asamblea Ordinaria, celebrada en la ciudad de Managua, República de
Nicaragua, los días 11 y 12 de marzo de 2004.
b) Asamblea Extraordinaria, realizada en Ciudad Antigua, República de
Guatemala, del 13 al 15 de mayo de 2004.
c) Asamblea Extraordinaria, celebrada en la ciudad de Tegucigalpa,
República de Honduras, los días 12 y 13 de agosto de 2004.
d) Asamblea Ordinaria, realizada en la ciudad de San Salvador, República
de El Salvador, los días 18 y 19 de noviembre de 2004.
Entre los temas más importantes que este Consejo Centroamericano de
Superintendentes de Región ha analizado y ha tomado algunos acuerdos,
destacan:
Supervisión Consolidada: El objetivo general es apoyar la armonización de la
supervisión consolidada de los grupos financieros con énfasis en los grupos
financieros transfronterizos con la finalidad de lograr que en el mediano plazo
exista uniformidad en los modelos de reglamentación así como supervisón
consolidada local y transfronteriza efectiva y eficiente entre los países
miembros del Consejo.
Catálogo Único de Cuentas para la Región: Se persigue el establecimiento
de una base contable uniforme en la región, estandarizar las disposiciones
56
legales que permitan una mejor aplicación y mejorar nuestros esquemas de
supervisión así como contar con sistemas financieros solventes y con
supervisión adecuada. Para esto se ha contado con apoyo del Banco
Centroamericano de Integración Económica (BCIE).
Plan Estratégico 2004-2008 del Consejo Centroamericano: El objetivo es
que el Consejo cuente con una planificación de actividades de corto, mediano y
largo plazo, congruentes con la Misión y Visión que surgen de los estatutos y
objetivos del organismo; todo, de acuerdo con los Principios Básicos para una
Supervisión Bancaria Efectiva del Comité de Basilea, lograr estructurar un
sistema de supervisión enfocada en riesgos y la aplicación de estándares
internacionales que efectivamente promuevan la modernización y estabilidad
de las instituciones supervisadas, su eficiencia y competitividad y proteja al
público usuario de los servicios financieros.
Homogeneización de Estados Financieros y Página Web del Consejo:- Los
miembros del Consejo de la región han sentido la necesidad de adoptar
políticas contables y normativas uniformes que den consistencia y
transparencia a la información revelada por las instituciones financieras de sus
respectivos países, que sean consistentes con los estándares internacionales.
Para este fin, el Consejo ha decidido recomendar para su aplicación en los
países miembros algunos criterios sobre homogeneización de los Estados
Financieros y el mecanismo de concentración de la información en un portal o
página web para el Consejo como estructura de comunicación tecnológica que
cumpla objetivos de concentrar y publicar en forma oportuna información
financiera detallada que sirva para necesidades de evaluación de la situación
del sistema financiero de la región, así como disponer de un canal de
comunicación efectivo y dinámico entre los países miembros.
Los Riesgos de Lavado de Dinero y Financiamiento al Terrorismo:.- El
Consejo ha sido informado de seminarios y talleres que se han efectuado para
capacitar a funcionarios de entidades financieras y de las superintendencias
cuyo propósito es el fortalecimiento de la integridad del mercado a través de la
supervisión eficaz de los riesgos de lavado de dinero y financiamiento del
terrorismo. El más reciente Taller se desarrolló los días 27, 28 y 29 de enero de
2004 en la ciudad de Panamá con el apoyo financiero de instructores de First
Initiative, el Fondo Monetario Internacional y el Banco Mundial.
BASILEA II: En su reunión de Guatemala, el Consejo autorizó la creación de
un Comité Técnico de Basilea II el cual se encargará de medir los impactos y
recomendar las estrategias a tomar para la implementación del Nuevo Acuerdo
de Capital aprobado en junio del 2004. Este Comité Técnico es presidido por la
Superintendencia de Bancos de Panamá y la primera reunión de dicho comité
se dio en ese país del 28 al 30 de julio de 2004.
Elección de Superintendente
El 14 de diciembre de 2004, la Asamblea Nacional eligió de una lista de cinco
candidatos, enviada por el Presidente de la República, al nuevo
Superintendente de Bancos y de Otras Instituciones Financieras, Dr. Víctor
57
Manuel Urcuyo. El Dr. Urcuyo será Superintendente por un período de seis
años.
El Dr. Urcuyo es un profesional con más de 20 años de experiencia en el
ámbito financiero, es doctor en derecho de la Universidad Centroamericana,
posee una maestría en derecho comparado de la Universidad de Nueva York,
realizó un programa ejecutivo en Finanzas Corporativas en el London Business
Graduate School y finalmente obtuvo una maestría en administración de
negocios internacionales en Thunderbird, the American Graduate School of
Internacional Management. Previo a su nombramiento como Superintendente,
el Dr. Urcuyo era Presidente del Fondo de Garantía de Depósitos (FOGADE),
cargo para el que fue nombrado por el Presidente de la República.
V. GESTION ADMINISTRATIVA Y OPERATIVA DE LA
SIBOIF
Ejecución Presupuestaria y Estados Financieros
El presupuesto de gastos de la Superintendencia de Bancos y de Otras
Instituciones Financieras, aprobado por el Consejo Directivo para el año 2004,
fue de C$ 57,770,551.23, los cuales fueron aportados de conformidad con lo
establecido en el artículo 29 de la Ley N° 316, Ley de la Superintendencia, y el
cual se ejecutó en un 100 por ciento.
58
SUPERINTENDENCIA DE BANCOS
Y DE OTRAS INSTITUCIONES FINANCIERAS
BALANCE GENERAL AL 31 DE DICIEMBRE DE 2004
A
C T I V O
C$
DISPONIBILIDADES
CAJA MONEDA NACIONAL
5,164,177.31
12,000.00
DEPOSITOS EN BANCOS DEL PAIS MONEDA NACIONAL
2,534,069.51
DEPOSITOS EN MONEDA EXTRANJERA
2,618,107.80
CUENTAS POR COBRAR
777,791.58
APORTES POR COBRAR ( ENTIDADES SUPERVISADAS)
95,400.00
MUEBLES E INMUEBLES NETO
11,022,341.46
OTROS ACTIVOS
256,116.26
C$
TOTAL ACTIVO
17,315,826.61
P A S I V O
RETENCIONES
1,087,959.01
OTROS PASIVOS
2,003,997.13
PRESTACIONES SOCIALES ACUMULADAS
8,934,923.70
12,026,879.84
TOTAL PASIVO
PATRIMONIO
CAPITAL O PATRIMONIO
609,890.03
EXCEDENTE O DEFICIT ACUMULADO
4,679,056.74
TOTAL PATRIMONIO
5,288,946.77
C$
TOTAL PASIVO + PATRIMONIO
59
17,315,826.61
SUPERINTENDENCIA DE BANCOS
Y DE OTRAS INSTITUCIONES FINANCIERAS
ESTADO DE RESULTADOS
AL 31 DE DICIEMBRE DE 2004
INGRESOS DEL PERIODO
BANCOS PRIVADOS
36,908,291.00
BANCO CENTRAL DE NICARAGUA
15,052,277.00
COMPAÑIAS DE SEGUROS
C$
58,527,697.09
C$
58,527,697.09
C$
58,527,697.09
1,154,301.00
ALMACENES GENERALES DE DEPOSITOS
FINANCIERAS
833,215.00
2,811,335.00
BOLSA DE VALORES DE NICARAGUA
449,689.00
OTROS INGRESOS
561,443.23
APORTE SIBOIF
757,145.86
TOTAL INGRESOS DEL PERIODO
EGRESOS DE OPERACIÓN
SERVICIOS PERSONALES
47,178,328.64
SERVICIOS NO PERSONALES
9,340,400.13
MATERIALES Y SUMINISTROS
804,887.24
DEPRECIACIONES
1,204,081.08
TOTAL EGRESOS DE OPERACIÓN
Auditoría Externa
La firma de Auditoría Grant Thornton & Co., practicó auditoría financiera y de
cumplimiento a los Estados Financieros de la Superintendencia (Balance
General, Estado de Resultados y Estado de Flujo de Efectivo) correspondientes
al 31 de diciembre de 2003.
A continuación se muestra alguna documentación pertinente:
1. Carta del Informe de los Auditores Independientes (Grant Thornton &
Co.) dirigida al Consejo Directivo de la Superintendencia de Bancos y de
Otras Instituciones Financieras.
2. Balance General auditado al 31 de diciembre del 2002 y 2001.
3. Estado de Resultados auditados por los años terminados al 31 de
diciembre de 2002 y de 2003.
60
Informe de los Auditores Independientes
Al Consejo Directivo de la Superintendencia
de Bancos y de Otras Instituciones Financieras
Hemos efectuado las auditorías de los balances generales de la Superintendencia de Bancos y de
Otras Instituciones Financieras, al 31 de diciembre del 2003 y del 2002 y los correspondientes
estados de resultados y excedentes acumulados, y flujos de efectivo adjuntos, por los años
terminados a esas fechas. Dichos estados financieros son responsabilidad de la administración
de la Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones Financieras. Nuestra responsabilidad
es expresar una opinión sobre estos estados financieros, basados en nuestras auditorías.
Efectuamos nuestras auditorías de acuerdo con Normas de Auditoría Gubernamental (NAGUN),
promulgadas por el Consejo Superior de la Contraloría General de la República de Nicaragua y
las Normas Internacionales de Auditoría (NIAs) emitidas por la Federación Internacional de
Contadores (IFAC). Esas normas requieren que planifiquemos y ejecutemos la auditoría para
obtener una seguridad razonable acerca de si los estados financieros están libres de errores
significativos. Una auditoría incluye el examen, sobre una base selectiva, de la evidencia que
respalda los montos y las revelaciones en los estados financieros. Una auditoría incluye además
la evaluación de los principios de contabilidad utilizados y las estimaciones significativas
hechas por la administración de la Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones
Financieras, así como la evaluación de la presentación de los estados financieros en general.
Consideramos que nuestras auditorías proveen una base razonable para nuestra opinión
En nuestra opinión, los estados financieros mencionados en el primer párrafo presentan
razonablemente en todos su aspectos importantes, la situación financiera de la Superintendencia
de Bancos y de Otras Instituciones Financieras al 31 de diciembre del 2003 y 2002, y los
resultados de sus operaciones y flujos de efectivo por los años terminados en esas fechas, de
conformidad con Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados en Nicaragua.
Es entendido que este informe es para información de la Administración de la Superintendencia
y de la Contraloría General de la República; sin embargo, una vez que el Consejo Superior de la
Contraloría General de la República, lo apruebe, este informe es un asunto de carácter público y
su información no esta restringida.
Grant Thornton & Co.
Agustín G. Amaya S.
Contador Público Autorizado
25 de agosto del 2004
61
Superintendencia de Bancos y de Otras Instituciones Financieras (SIB)
(Constituida en Nicaragua)
Balances Generales
Al 31 de diciembre del 2003 y 2002
2003
ActivosEfectivo en caja y bancos (nota 4)
Fondos restringidos proyecto BID ATN-MT 7975 (nota 4)
Cuentas por cobrar neto de provisión por
cuenta de cobro dudoso (nota 5)
Gastos anticipados
Inmuebles, mobiliario y equipos, netos de,
depreciación acumulada (nota 6)
Otros activos
Pasivo y patrimonioPasivoObligaciones diversas (nota 7)
Obligaciones inmediatas
Cuentas y gastos acumulados por pagar
Provisión para indemnizaciones laborales (nota 8)
PatrimonioDonaciones
Excedentes acumulados
C$ 2,801,440
440,140
5,191,231
-
903,316
214,610
467,152
274,576
10,062,033
323,334
14,744,873
10,033,119
323,334
16,289,412
1,353,255
36,663
881,532
6,405,149
8,676,599
886,093
306,921
709,574
5,299,442
7,202,030
609,890
5,458,384
6,068,274
C$ 14,744,873
609,890
8,477,492
9,087,382
16,289,412
Contingencias (nota 16)
Las notas adjuntas de la Nº 1 a la Nº 18, son parte integrante de los estados financieros.
62
2002
63
Auditoría Interna
La Auditoría Interna de la Superintendencia de Bancos, de acuerdo al Plan
Anual del periodo 2004, ha dado cumplimiento dictaminando los resultados
sobre la auditoría de Estados Financieros de la SIBOIF, al 30 de noviembre
2004.
Se examinó el Balance General y los correspondientes Estados de Resultados
y de Cambios en el Patrimonio y de Cambios en la Situación Financiera, por el
período del 1ro. de enero al 30 de noviembre del 2004. Dichos estados
financieros son responsabilidad de la administración de la Superintendencia de
Bancos y su revisión interna se ha realizado de conformidad con el Plan Anual
de Auditorías, autorizado por la Contraloría General de la República.
64
Los resultados de las Auditorías Financieras y Operacionales practicadas
internamente en la Superintendencia, con informes estadísticos fueron
enviados a la Contraloría General de la República mensualmente. Esta labor
estuvo orientada solamente a la revisión del área administrativa y financiera,
consideradas como críticas y conllevó a realizar las evaluaciones al control
interno y los respectivos análisis y verificaciones en cuanto al cumplimiento de
los procedimientos contables y el fiel cumplimiento de las normas, políticas y
procedimientos establecidos tanto para la Superintendencia de Bancos como
por la Contraloría General de la República de Nicaragua.
En cumplimiento a los objetivos del Plan Anual 2004, realizamos una revisión
exhaustiva con un alcance de revisión de todos los rubros de los Estados
Financieros y Conexos (Balance General, Estado de Resultados, Balanza de
Comprobación, Presupuesto de Gastos) con la finalidad de determinar:
Una adecuada presentación en los Estados Financieros mensuales de
las transacciones incurridas por la SIBOIF.
Constatar que los Estados Financieros mensuales muestren todos los
registros contables en forma cronológica, en cuanto a fechas y número
de transacciones que se efectuaron en cada periodo.
Verificar el cumplimiento de las Normas, Políticas y Procedimientos
aplicados tanto de control interno como de índole contable que se
ajusten a las dictadas por la Administración Superior, a las disposiciones
emanadas por la Contraloría General de la República y otras
regulaciones de Ley emitidas en la República de Nicaragua.
El alcance de nuestra revisión y análisis de forma mensual en cada una de las
Cuentas de Balance General y Estado de Resultados, Balanza de movimientos
e integraciones de saldos, Informe de ejecución presupuestaria y Revisión a las
nóminas, fue el necesario para lograr verificar:
1. Razonabilidad y propiedad de los rubros de activos de la Institución.
2. Razonabilidad y existencia de las obligaciones.
3. Registro adecuado de las aportaciones bajo el Método Devengo de las
entidades supervisadas.
4. Oportuno reconocimiento de los ingresos percibidos y realización de los
mismos.
5. Registro oportuno de los Gastos generados mensualmente.
6. Adecuada documentación soporte contable y legal que respaldan las
transacciones financieras.
65
7. Adecuada política en la elaboración y registro de la Nómina del personal
activo.
8. Verificación de Expedientes del Personal y confirmación de cada uno de
los cargos.
9. Se efectuó evaluación e implementación adecuada a las Normas y
Procedimientos en el control de información recibida de las Juntas
Liquidadoras por los Bancos Extintos.
De acuerdo a nuestra revisión y análisis a los Estados Financieros mensuales
al mes de Noviembre del año 2004 actualmente, en nuestra opinión hemos
determinado que las operaciones registradas financieramente por la
Superintendencia de Bancos y Otras Instituciones Financieras fueron
presentadas razonablemente, en todos sus aspectos mas significativos de
conformidad con los Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados en la
República de Nicaragua y Normas de Auditoría Gubernamental, aplicados de
manera consistente en comparación con los de años anteriores.
Capacitación
Durante el transcurso
del
año,
los
SUPERINTENDENCIA DE BANCOS Y OTRAS INSTITUCIONES FINANCIERAS
DISTRIBUCION DEL PERSONAL
funcionarios
de
la
AÑO 2004
Superintendencia
DIRECTIVOS
SERVICIOS
asistieron a diferentes
12%
19%
cursos, seminarios y
pasantías,
a
nivel
ADMINISTRATIVO
14%
nacional
e
PROFESIONALES
internacional, con la
43%
TECNICOS
finalidad de capacitar,
11%
así como actualizar los
criterios
y
metodologías
de
supervisión que se han estado implementando con base en técnicas de
aplicación general internacional; buscando con ello, mejores técnicas y
procedimientos para una supervisión mas efectiva y con criterio preventivo y
proactivo. En este sentido, funcionarios de la SIBOIF asistieron a 61 eventos de
capacitación en el exterior, de los cuales 28 eventos fueron financiados con
recursos del presupuesto de la SIBOIF y el resto con programas de apoyo del
Banco Mundial y el BID/FOMIN.
Cabe señalar que el Convenio con el BID/FOMIN, así como los programas con
el Banco Mundial, han jugado un rol fundamental en el fortalecimiento
institucional mediante el apoyo financiero para capacitaciones en el exterior,
contratación de consultorías para desarrollar y modernizar herramientas, así
como para fortalecer el marco regulatorio. En adición a lo anterior, los
principales cambios en la plataforma tecnológica durante este año, lo cual
constituye un avance significativo para fortalecer los procesos de supervisión,
han sido posible gracias a los organismos antes referidos.
66
A continuación se presentan los distintos eventos de capacitación que se
dieron en el exterior durante el año 2004.
SUPERINTENDENCIA DE BANCOS Y DE OTRAS INSTITUCIONES FINANCIERAS
SEMINARIOS, CURSOS, COMITES TECNICOS, ASAMBLEAS
Año 2004
Evento
Curso Compraventa Internacional, Comercio eletrónico
y Otros problemas actuales del Dercho Privado
Seminario "Market and Liquidity Risk"
Seminario " Combatir el Lavado de Capitales y Financiamiento
al Terrorismo"
Segundo Encuentro del Sector Publico
sobre el nuevo acuerdo de Capital
Comité Tecnico " Plan Operativo del Plan Estrategico"
Seminario IV Jornada Iberoamericana sobre Tecnologia
y Mercado de Capitales
Seminario "Examinadores de Evaluacion Mutua sobre
la metodologia FMI/BM"
Curso " Nuevo acuerdo de Capital-Riesgo Crediticio y
Operativo: Aplicaciones Practicas para las Americas.
Curso " Administracion de Riesgos y Controles
Internos"
Conferencia " Impacto de Basilea II en los Sistemas Financ.
Latinoamericanos"
Reunion de Comité Tecnico " Estabelcer una metdologia de
los Estandares en todos los paises"
Conferencia Internacional y Programa de Capacitacion 2004
"Promoviendo el Desarrollo: Erradicar la Corrupcion, Mejorar
la Seguridad, Aumentar la transparencia y reforzar Resp."
XIII Congreso Latinoamericano de Derecho Bancario
Visita de Representantes de la Comision de Analisis Finac.
(CAF) y el Ministerio Publico de Nicaragua
Asamblea Extraordinaria del Consejo C.A. de Superintendentes
de Bancos, Seguros y Otras Instituciones Financieras
Seminario "Custodia y Sistemas de compensacion y Liquidacion de Mercados de Valores"
Curso " Analisis de Riesgo Crediticio"
XV Asamblea Anual ASSAL, V Conferencia s/ Regulacion
y Supervision de Seguros en America Latina
Comité Tecnico "Analisis sobre propuesta Tecnica del
BCIE
VII Asamblea Anual de Asociacion Bancaria de Americas
Seminario "IV Curso sobre Tecnicas y Operaciones de
Seguros"
Curso "Analisis y Examen de Bancos"
Curso" Anti lavado de Dinero"
Seminario " Semana de pagos 2004"
Curso "Evaluacion de la Gerencia"
Segunda Conferencia Centroamericana de Microfinanzas
"Estrategias y Herramientas para la expansion y el Desempeño de las Microfinanzas"
Jornada de Trabajo conjunta con representantes de los
reguladores de mercados de Valores de CA, Rep. Dom.,
Panama y España.
Seminario " Fortalecimiento de la Actividad Aseguradora
a traves de la Aplicación de las Normas Int. (IAIS-ASSAL) y
El Margen de Solvencia de las Entidades Aseguradoras
67
Lugar
Madrid,
España
Basel,
Suiza
Cdad. Panama,
Panama
Washinton,
E.U.A
Cda. Guatemala
Quito,
Ecuador
Cda. Guatemala
Guatemala
Sao Paulo,
Brasil
Buenosa Aires,
Argentina
Cdad. Panama,
Panama
San Salvador,
El Salvador
Miami, Florida
E.U.A
San Salvador,
El Salvador
Panama
Cdad. Guatemala,
Guatemala
Cartagena,
Colombia
Panama
Rep. De Panama
San Juan,
Puerto Rico
San Salvador,
El Salvador
Atlanta, Georgia
E.U.A
Madrid,
España
San Salvador,
El Salvador
Santiagode Chile,
Chile
San Jose,
Costa Rica
Montevideo,
Uruguay
San Salvador,
El Salvador
Fecha
19 Enero al
06 Febrero/04
20 al 22 Ene/04
26 y 30 Enero/04
30-Ene-04
09 al 11 Feb/04
01 al 03 Mar/04
08 al 11 Marzo/04
09 al 11 Mar/04
22 al 26 Mar/04
13 abril/04
15 al 16 abr/04
18 al 23 abr/04
05 al 07 may/04
12 al 14 may/04
13 al 15 mayo/04
17 al 21 may/04
17 al 22 may/04
24 al 27 may/04
26 al 28 may/04
02 al 05 jun/04
05 al 27 de jun/04
07 al 12 jun/04
14 al 18 jun/04
14 al 18 jun/04
28 jun. Al 02 jul/04
30 jun. Al 02 jul/04
Panama
01 al 02 jul/04
Miami, Florida
E.U.A
05 al 06 jul/04
SUPERINTENDENCIA DE BANCOS Y DE OTRAS INSTITUCIONES FINANCIERAS
SEMINARIOS, CURSOS, COMITES TECNICOS, ASAMBLEAS
Año 2004
Evento
Comité Tecnico " Elaboracion de Plan general de Capacitacion
sobre el tema de Supervision de Grupos Financieros"
Tercera Conferencia Anual sobre Centroamerica
Seminario " El nuevo acuerdo de Capítal de Basilea: Desafios y
Oportunidades para las Americas"
Curso " Fundamentos de Administracion de Riesgo de Tasa de
Interes"
Comité Tecnico " Basilea II en la Region conformado por el
personal de las Superintedencias con la debida capacidad"
Asamblea Ordinaria del Consejo C.A. de Superintendentes de
Bancos, Seguros y Otras Instituciones Financieras"
"Octavo Congreso Hemisferico para la Prevencion de Lavado
de Dinero"
Curso " Administracion de Riesgos en Instituciones Financieras"
Seminario "XII BOLCEN, Retos y Oportunidades en un entorno
Financiero globalizado"
Pasantia "Superintendencia de Valores"
Taller " Regulación y Supervisión de Microfinanzas: Temas de
segunda Generación"
VII Foro Interamericano de la Microempresa: Clima cambiante,
Responsabilidades Compartidas"
Reunion BCIE "CCAA Foro de Inversion y Comercio"
Seminario " Gestión Corporativa de Riesgo"
Decimo Tercer Conferencia Internacional de Supervisiores
Bancarios"
XI Conferencia sobre Supervisión Financiera
XX Reunión Plenaria y XI Reunión del Consejo del Grupo de
Acción Financiera del Caribe (GAFIC)
Seminario "Supervision basada en Riesgos"
Pasantia Superintendencia de Bancos
Reunion del Consejo C.A. De Superintendentes de Bancos,
Seguros y Otras Instituciones Financieras"
Seminario " Tecnicas de Implementacion bajo el marco de
de Basilea II"
Pasantia Superintendencia del Sistema Financiero
Conferencia " Auditoria, Control y Seguridad de Teconolgia de
Informacion"
VI Reunion del Comité Tecnico de Estandares Regionales
Seminario " Supervision enfocada en Riesgo y Evaluacio
de Riesgos"
Pasantia Superintendencia de Banca y Seguros
II Reunion del Grupo de Expertos Contables
Comité Tecnico "Norma de Modelo de Homogenizacion de
Estados Financieros"
Segunda Ronda de Negociacion del TLC Nicaragua-Taiwan
Seminario " Gobiernos Corporativos y Estandares
Internacionales de Contabilidad"
Reunion de Alto nivel sobre implementacion de Basilea II en
America Latina y el Caribe
Seminario Taller " Supervision de Bancos Consolidada y
Transfronteriza, la Experiencia Panameña"
68
Lugar
Cdad. Guatemala
Guatemala
San Pedro Sula,
Honduras
D.F,
Mexico
D.F,
Mexico
Panama,
Panama
Tegucigalpa,
Honduras
Panama,
Panama
Santiago de Chile,
Chile
San Salvador,
El Salvador
San Salvador,
El Salvador
Cartagena Indias,
Colombia
Cartagena Indias,
Colombia
Tegucigalpa,
Honduras
Tegucigalpa,
Honduras
Madrid,
España
Cdad. Guatemala
Guatemala
Panama,
Panama
Panama
Cdad. Guatemala
Guatemala
San Salvador,
El Salvador
Mexico, D.F
Fecha
07 al 09 jul/04
San Salvador,
El Salvador
Merida,
Mexico
Santo Domingo,
Rep. Dominicana
Buenosa Aires,
Argentina
Lima, Peru
Cartagena Indias,
Colombia
Santo Domingo,
Rep. Dominicana
San Fco, Calif.
USA
Santa Cruz,
Bolivia
Cdad. Mexico,
Mexico
Panama
20 al 22 Oct/04
8 y 9 julio/04
12 y 13 julio/04
12 al 16 julio/04
28 al 30 de julio/04
11 al 13 agosto/04
25 al 27 agosto/04
31 ago. Al 02 Sep/04
1 al 3 Sep/04
6 al 10 Sept/04
07-Sep-04
8 al 10 sep/04
08 y 09 Sep/04
08 al 10 Sept/04
22 al 23 Sept/04
30 sept al 01 oct/04
04 al 08 Oct/04
04-08 Oct/04
04 al 15 oct/04
18 y 19 Oct/04
18 al 20 Oct/04
24 al 27 Oct/04
28 y 29 Oct/04
08 al 12 Nov/04
14 al 19 Nov/04
16 al 19 Nov/04
24 al 26 Nov/04
29 Nov al 03 Dic/04
30 Nov. Al 02 Dic/04
01 al 03 Dic/04
16 y 17 Dic/04
Cambios Tecnológicos
Con el propósito de continuar mejorando la plataforma tecnológica de la
Superintendencia, durante este año se realizaron varias actividades y
proyectos apoyados por organismos internacionales, encaminados a fortalecer
las herramientas tecnológicas existentes y fundar las bases para los cambios
que se tienen contemplados realizar.
Con respecto al hardware, se mejoró muchísimo la capacidad de
almacenamiento de datos, al adquirir dos servidores con Windows 2000 Server,
con suficiente capacidad para permitir el crecimiento futuro, los cuales están
funcionando como servidor de archivos y servidor de base de datos,
respectivamente. Además, se mejoró la red de transmisión de información, al
adquirir equipo de comunicaciones que permite que el “backbone” de fibra
óptica de la institución corra a 1.0 Gigabit/s, es decir, diez veces más rápido de
lo que se tenia con anterioridad, permitiendo una mayor eficiencia en los
procesos de intercambio y consulta de la información.
En cuanto al software, se adquirió el administrador de base de datos Microsoft
SQL Server 2000, con sus respectivas licencias de uso, que es donde se
almacenará toda la información tanto contable como crediticia de las
instituciones supervisadas, una vez los proyectos de mejoramiento de los
sistemas estén concluidos.
Sitio Web
A finales de este año, se contrató a una persona para que funcione como “web
master”, y se está trabajando en un nuevo diseño del sitio Web de la
Superintendencia, de manera que sea más amigable y agradable, así como
que contenga información más completa e ilustrativa al público en general, y
que promueva la transparencia en el accionar de la institución. Se espera que
este sitio Web esté listo para su uso para el público en los primeros meses del
2005.
Sistemas Informáticos
Durante todo este año se avanzó en el análisis y diseño del sistema
denominado SISBANF (Sistema Integrado para la Supervisión Bancaria y
Financiera), que implica el mejoramiento de los sistemas sustantivos con que
cuenta actualmente la institución. Durante el año 2005, se desarrollaron los
documentos de requerimientos y especificaciones funcionales, el diseño
conceptual, lógico y físico, y se sentaron las bases para iniciar la programación
de dichos sistemas a partir del próximo año. Dicha programación se hará
utilizando las herramientas y tecnologías más modernas y compatibles que hay
en el mercado, de manera que se tenga una solución informática con
tecnología de punta, que permita realizar las modificaciones necesarias de
acuerdo a como vayan cambiando las necesidades institucionales.
69
Publicaciones
Informes Financieros
Los Informes Financieros son editados desde el año 1992, a fin de que los
estudiosos e interesados puedan efectuar sus propios análisis y conclusiones.
Esta información se presenta a los usuarios, tanto física como electrónicamente
El público puede adquirir los mismos en la Dirección de Relaciones Públicas o
accesando a nuestra página web: www.siboif.gob.ni.
Existen tres tipos de publicaciones físicas: el Informe Anual de Gestión, los
Boletines Trimestrales y las Publicaciones Mensuales. El primero recoge todo
lo acontecido durante el año en términos de supervisión y regulación, así como
análisis financieros de las cuatro industrias supervisadas. El Boletín Trimestral
durante este año tuvo modificaciones de conformidad con la política de mayor
transparencia en la información financiera y así crear una cultura de disciplina
de mercado. En este sentido, al Boletín Trimestral se le incorporaron
indicadores financieros por cada institución bancaria y financiera, un análisis de
la industria bancaria, indicadores de préstamos a partes relacionadas,
indicadores financieros enfocados a riesgo, un glosario explicativo de todos los
indicadores para mayor comprensión por parte del usuario, entre otros
indicadores. Asimismo, la Publicación Mensual también se modificó a fin de
incorporar indicadores financieros que den pautas a los usuarios del sistema
financiero sobre la salud del mismo. La SIBOIF está comprometida en seguir
mejorando sus publicaciones a fin de fortalecer su política de transparencia y
así contribuir hacia una mayor disciplina de mercado que es considerado un
pilar fundamental en el proceso de supervisión.
Manual Único de Cuentas
El Manual Único de Cuentas de la banca, seguros y almacenes , se encuentra
disponible y accesible al público, tanto física, como electrónicamente. Del área
de valores, únicamente existe en forma impresa.
Normas Prudenciales
La Superintendencia de Bancos a partir de diciembre de 2003, ofrece las
Normas Prudenciales en disco compacto.
Según lo manda la Ley, para que entren en vigencia todas las Normas
Prudenciales y las Resoluciones del Consejo Directivo, estas deben ser
publicadas en La Gaceta, Diario Oficial de la República.
Informe de sanciones a entidades financieras y a los directores y
funcionarios de las mismas.
Según lo establece el Arto. 50, de la Ley No. 371, Ley de Garantía de los
Depósitos en Instituciones del Sistema Financiero, (FOGADE), la
70
Superintendencia publica de forma mensual esta información en los diarios de
mayor circulación nacional.
Informe de saldos de préstamos en mora a cargo de directivos y
funcionarios de las entidades financieras y de sus partes relacionadas.
En cumplimiento a lo establecido en el Arto. 50, de la Ley No. 371, Ley de
Garantía de los Depósitos en Instituciones del Sistema Financiero, (FOGADE),
la Superintendencia publica mensualmente esta información en los diarios de
mayor circulación del país.
Consultas electrónicas de organismos, instituciones financieras y
particulares.
Como parte de los servicios que brinda la Institución, en la Dirección de
Relaciones Públicas se atienden numerosas consultas electrónicas, telefónicas
y de persona a persona, que están relacionadas dentro del giro de la
supervisión y la fiscalización.
71
72
Anexo 1
El Nuevo Acuerdo de Capital (BASILEA II)
Después de dieciséis años de estar en vigor el Primer Acuerdo de Capital
aprobado en julio de 1988, el Comité de Basilea de Supervisión Bancaria1
aprobó el Nuevo Acuerdo de Capital en julio del 2004, después de haber
realizado un proceso de consulta riguroso y de cuantificación de impactos en
los países miembros de dicho Comité y de otros países emergentes. El Comité
de Basilea consideró que era necesario cambiar el antiguo Acuerdo para
hacerlo más sensible a los distintos riesgos que afectan a las instituciones
financieras e incorporar sistemas o metodologías de medición de riesgos más
sofisticados para los bancos internacionalmente activos.
El Acuerdo de 1988
El Acuerdo original de capital se concibió como una medida para fortalecer la
solidez y estabilidad del sistema bancario internacional. Asimismo, este
acuerdo tendría una aplicación consistente con el fin de disminuir
desigualdades competitivas entre bancos internacionales. El Acuerdo consistía
de un solo pilar, el cual requería a los bancos internacionalmente activos una
adecuación de capital mínima de 8 por ciento, es decir, que los bancos podrían
tener activos de riesgo hasta un máximo equivalente de 12.5 veces el capital
elegible. Dependiendo de los tipos de activo, éstos son ponderados según
cinco categorías de riesgo: 0, 10, 20, 50 y 100 por ciento. Actualmente, en
Nicaragua la adecuación de capital mínima es de 10 por ciento según lo
establece la Ley General de Bancos, con lo cual los bancos sólo pueden tener
activos ponderados por riesgo por un monto equivalente máximo de 10 veces
su capital elegible. La razón por la cual la adecuación de capital en Nicaragua
es mayor que la establecida por el Comité de Basilea es que la economía
Nicaragüense es mucho más volátil que las economías de los países
miembros de dicho Comité y por lo tanto es mucho más prudente establecer
mayores niveles de solvencia.
En enero de 1996, el Comité de Basilea efectuó una enmienda al primer
Acuerdo para incorporar requisitos de capital por riesgos de mercado, como el
riesgo accionario y el riesgo de tasa de interés, en sus portafolios de
inversiones disponibles para la venta; así como el riesgo de bienes genéricos y
el riesgo cambiario para todo el balance. En Nicaragua, a partir de diciembre
de 2003, se exige capital a los bancos y financieras por riesgo cambiario de
acuerdo a la metodología establecida por el Comité de Basilea, aunque se
estableció una gradualidad. En la actualidad, el riesgo cambiario es el único
riesgo de mercado al que están expuestos los bancos y financieras en
Nicaragua.
1
El Comité de Basilea de Supervisión Bancaria fue establecido por en 1975 por los países del G-10.
Consiste de representantes de Bancos Centrales y Agencias de Supervisión de Bélgica, Canadá, Francia,
Alemania, Italia, Japón, Luxemburgo, Holanda, España, Suecia, Suiza, el Reino Unido y los Estados
Unidos de Norteamérica. Se le llama Comité de Basilea por cuanto éste se reúne en el Banco
Internacional de Pagos, donde se encuentra la Secretaría, ubicado en Basilea, Suiza.
73
El Nuevo Acuerdo del 2004
El Nuevo Acuerdo se espera que esté totalmente implementado a finales del
2006 en los países miembros del Comité, pero consideran que si los bancos
adoptan los métodos más avanzados para cuantificar los activos de riesgo
crediticios y operacionales es necesario esperar un año adicional, de modo
que a finales del 2007 se espera una implementación total. A diferencia del
Acuerdo original, el Nuevo Acuerdo consiste en tres pilares fundamentales
para fortalecer aún más la estabilidad y solvencia de la banca internacional.
Una de las novedades de este Acuerdo es la incorporación de requisitos de
capital por riesgo operacional bajo el pilar uno, y los pilares dos y tres que
consisten en el examen del supervisor y la disciplina de mercado,
respectivamente. El nivel mínimo de adecuación de capital permanece en 8 por
ciento, pero sí se cambia sustancialmente el método para calcular los activos
de riesgo crediticios.
Pilar 1
El primer pilar consiste en los requerimientos mínimos de capital por riesgo
crediticio y riesgo operacional. En realidad, este Acuerdo ofrece un menú de
opciones metodológicas para calcular los dos tipos de activos de riesgo y se
espera que los bancos internacionalmente activos y por ende los más
sofisticados adopten los métodos más avanzados para calcular los activos de
riesgo crediticios y de riesgos operacionales, toda vez que hayan llenado los
requisitos mínimos para adoptar dichos métodos. El Acuerdo está diseñado de
forma tal que entre más sofisticado el método, menor carga de capital podría
tener un banco, es decir, se estimula a que los bancos adopten métodos más
sensibles a riesgos para premiarlos con menor carga de capital. Para el riesgo
crediticio, existen dos metodologías para calcular los activos ponderados por
riesgo, las cuales son: el método estándar y el método IRB (Internal RatingsBased por sus siglas en Inglés) para el cual existen dos enfoques, el enfoque
básico y el avanzado.
Pilar 2
El proceso de revisión del supervisor tiene como objetivos asegurar que los
bancos tengan suficiente capital para soportar todos sus riesgos y promover
que los bancos desarrollen técnicas de administración de riesgos para
monitorear y manejar sus riesgos. Este pilar consiste en cuatro principios:
• Los bancos deben tener un proceso para evaluar toda su adecuación de
capital en relación al perfil de riesgos y una estrategia para mantener
sus niveles de capital
• El Supervisor debe revisar la evaluación que realiza el banco de su
adecuación de capital y estrategias, así como su habilidad para
monitorear y asegurar su cumplimiento con los niveles mínimos de
adecuación de capital. Los supervisores deben tomar acciones
correctivas si no están satisfechos con los resultados de este proceso.
• El Supervisor debe esperar que los bancos operen con niveles de
capital por encima del mínimo exigido y deben tener la facultad de
requerir a los bancos capital por encima del mínimo.
• El Supervisor debe procurar intervenir en una etapa temprana antes de
que el nivel de adecuación de capital caiga por debajo del requerido
para soportar las características de riesgo en un banco en particular y
74
deberán requerir acciones de remedio rápidas si el capital no se
mantiene en su nivel requerido.
Pilar 3
La disciplina de mercado pretende ser un complemento a los otros dos pilares
y consiste en divulgar al público cierta información para que los agentes
económicos se enteren del nivel de riesgos que cada institución tiene y cómo
los maneja, y de esta forma evaluar mejor la adecuación de capital de la
institución y su decisión de inversión. La publicación debe incorporar
elementos cualitativos y cuantitativos de cada riesgo.
Grado de Avances en Nicaragua y Actividades Coordinadas
El Consejo Centroamericano de Superintendentes de Bancos, de Seguros y de
Otras Instituciones Financieras acordó en mayo de 2004, en Guatemala,
incorporar dentro de la estrategia del Consejo la creación de un Comité
Técnico a nivel regional para abordar el tema de Basilea II y que éste diseñe
una posible estrategia de implementación del Nuevo Acuerdo. Dicho Comité
estaría presidido por la Superintendencia de Bancos de Panamá y en este
sentido la primer reunión se realizó en la ciudad de Panamá, en el mes de julio
de ese año. En ella, los representantes de cada país elaboraron un
cronograma indicativo de las principales tareas a desarrollar por los miembros
del Comité Técnico de BASILEA II. En dicho cronograma de actividades, se
encuentra la conformación de comités internos en cada superintendencia para
tratar el tema de BASILEA II, cuantificación de impactos en la adecuación de
capital de adoptar los criterios del acuerdo original ó BASILEA I, los impactos
de aplicar BASILEA II utilizando los métodos estandarizados para riesgo
crediticio y riesgo operacional, revisión del marco legal y normativo, coordinar
los
requerimientos
tecnológicos
y
de
BASILEA II
fortalecimiento de la
capacitación
del
personal y mantener
Pilar 2
Pilar 1
Pilar 3
Proceso de Revisión
enlaces con la banca
Capital Mínimo
Disciplina de Mercado
De
Supervisión
Requerido
para coordinar el grado
de avance en la
Evaluación del Banco de su
Riesgo Crediticio
AC y gestión de riesgos
implementación. Este
cronograma de trabajo
Evaluación del Supervisor de la
Método Estándar
Adecuación de Capital
indicativo apunta a que
Básico
Capacidad
para exigir capital
Centroamérica podría
Método IRB
por encima del Pilar 1
estar implementando
Avanzado
Intervención del Supervisor
BASILEA II en el año
“acciones correctivas”
Riesgo Operativo
2009, aunque mucho
dependerá
de
la
Publicaciones
Indicador Básico
Cualitativas y Cuantitativas
cuantificación
de
Estándar
Exposición al riesgo y
impactos
que
se
evaluación de riesgos
Avanzado
realice en cada país.
A continuación se presenta de forma gráfica la estructura del Nuevo Acuerdo
de Capital, donde AC equivale a Adecuación de Capital. El Nuevo Acuerdo de
75
Capital completo en español se encuentra en la siguiente dirección electrónica:
www.bis.org/publ/bcbs107esp.pdf
La SIBOIF ha comenzado a dar los primeros pasos para cumplir con el
cronograma acordado entre los países de la región, estableciendo enlaces en
cada institución bancaria y financiera supervisada, calculando los impactos de
aplicar los conceptos puros de capital según BASILEA I, evaluando los
cambios necesarios en las leyes y normas para poder implementar aspectos
de BASILEA II y organizando internamente la estructura organizativa de la
SIBOIF para una mejor coordinación de esfuerzo orientado a lograr un enfoque
de supervisión basado en riesgos. Sin embargo, este proceso requiere
también de una política agresiva de capacitación del personal técnico de la
SIBOIF en áreas tales como supervisión basada en riesgos, cursos
relacionados a temas específicos de BASILEA II, estadísticas y otras ramas de
supervisión bancaria, en donde lo que se busca es crear técnicos
especialistas. Asimismo, la SIBOIF reconoce que otra herramienta básica para
poder realizar impactos cuantitativos con las metodologías más avanzadas
propuesta por BASILEA II es la Central de Riesgo de deudores, ya que es
necesario contar con información histórica crediticia de los deudores. En este
sentido, la modernización de la plataforma tecnológica de la Central de Riesgo
sigue siendo una prioridad fundamental de la SIBOIF.
En cuanto al Pilar 3, la estrategia de la SIBOIF de mayor transparencia y de
estímulo a la disciplina de mercado comenzó con la publicación del Informe de
Gestión del 2003 dando a conocer por primera vez al público todas las
actividades relacionadas a la supervisión de entidades financieras, análisis de
cada sector, estadísticas varias, y la gestión operativa de la SIBOIF. Por otro
lado, en las publicaciones trimestrales se agregaron análisis financieros
trimestrales del sistema bancario en su conjunto, indicadores financieros por
institución, dentro de los cuales se encuentran indicadores de riesgo de
liquidez, riesgo crediticio, niveles y tendencia de solvencia, rentabilidad y
eficiencia, así como indicadores de cumplimiento de normas, tales como los
límites de créditos a partes relacionadas. Igualmente, se realizaron cambios a
la publicación mensual en donde se agregaron algunos indicadores financieros
del sistema, y cada uno de los indicadores en cada publicación cuenta con su
glosario para mayor comprensión por parte del lector.
76
Anexo 2
Resultados del FSAP y principales tareas
El Fondo Monetario Internacional (FMI) y el Banco Mundial (BM) realizaron una
evaluación integral al sistema financiero durante los días del 24 de noviembre
del 2003 al 5 de diciembre de ese mismo año, y una segunda visita se realizó
del 2 al 10 de febrero del 2004. Durante estos días, una misión compuesta por
un total de 13 expertos de ambos organismos evaluaron el cumplimiento de
Nicaragua con los 25 Principios Básicos para una Supervisión Bancaria
Efectiva recomendados por el Comité de Basilea, así como también evaluaron
las principales vulnerabilidades del sector financiero, las políticas monetarias y
financieras y el marco legal financiero.
De los 25 Principios2, Nicaragua incumple tres de ellos. El primer
incumplimiento se debe a la falta de protección legal del Superintendente, el
segundo a la falta de autoridad de la Superintendencia para autorizar
traspasos accionarios entre las instituciones bajo su vigilancia y el tercero se
debe a la falta de supervisión consolidada global.
Otros 12 Principios, se evaluaron bajo la figura de “materialmente no
cumplidos” o semi cumplidos. Entre éstos, se encuentran algunos que son
materia de regulación bancaria. Al respecto, informo que ya existen proyectos
de normas para superar esta situación, tales como la norma de riesgo de tasa
de interés, la de riesgo país y la norma prudencial de acciones correctivas.
Estas normas se implementarán en el 2005. Otro Principio en esta categoría
que se cumplió posteriormente a la visita del FSAP fue el de implementar una
supervisión bancaria con enfoque en riesgos. Hubo dos Principios que
quedaron bajo esta categoría por tener un sigilo bancario demasiado estricto a
tal punto que se dificulta compartir información con otros entes reguladores
regionales y que por tanto dificulta la supervisión consolidada global. Por falta
de supervisión consolidada, también quedó en esta categoría el Principio
relacionado a la adecuación de capital. Asimismo, la misión dejó
recomendación para que la Superintendencia regule las inversiones que los
bancos hagan en otros bancos ó instituciones financieras, así como también
evaluar el Manual Único de Cuentas para que éste se apegue más a las
Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF). Finalmente, en el
Principio de riesgo crediticio, la misión dejó recomendación que la banca
evalúe la capacidad de los deudores que reciban préstamos en moneda
extranjera y que su negocio o actividad no genere ingresos en moneda
extranjera. Al Principio número tres (3), que se refiera al proceso de
otorgamiento de licencias para nuevos participantes en el mercado, la misión
del FMI/BM lo evaluó como “materialmente no cumplido” por el hecho de que la
Norma Prudencial de Idoneidad sigue en suspenso.
2
El ANEXO del Informe de Gestión 2003 contiene una descripción de los 25 Principios Básicos para una
Supervisión Bancaria Efectiva.
77
Principales Tareas
El grupo de trabajo de la SIBOIF que atendió a las misiones de la multilaterales
está comprometido a implementar las recomendaciones que éstas hicieron
para efectos de seguir consolidando la supervisión financiera en Nicaragua y
lograr el mayor cumplimiento posible de los 25 Principios Básicos para una
Supervisión Bancaria Efectiva. Asimismo, el equipo de la SIBOIF continuará
reforzando sus modelos de supervisión enfocados a riesgos in situ y extra situ
para enmarcarse más en los nuevos requerimientos del Nuevo Acuerdo de
Capital. Sobre este último punto, la SIBOIF también continuará con su
compromiso de implementar el Nuevo Acuerdo de Capital en coordinación con
el resto de Superintendencias de la región.
En el siguiente recuadro se enumeran las principales tareas y acciones a tomar
que se derivaron de los hallazgos del FSAP a fin de continuar fortaleciendo la
Superintendencia de Bancos y los procesos de supervisión y regulación
financiera. Las referidas recomendaciones, involucran reformas legales, nuevas
normativas o reformas a las ya existentes, así como ciertas acciones
administrativas tales como el fortalecimiento de la central de riesgos, tienden a
consolidar más la supervisión financiera y por ende a las mismas instituciones
bajo la supervisión de la SIBOIF. Asimismo, preparan el camino para transitar
hacia el Nuevo Acuerdo de Capital aprobado en Junio del 2004.
78
Principales proyectos y acciones a ejecutar durante el año 2005
En materia normativa
1. Aprobar norma sobre acciones correctivas.
2. Aprobar norma sobre riesgo de tasa de interés.
3. Aprobar norma sobre riesgo país.
4. Desarrollar norma sobre riesgo operacional.
5. Aprobar norma sobre calificadoras de riesgo.
6. Reformar norma sobre evaluación y clasificación de activos para
incorporar el requisito de evaluar el riesgo cambiario de aquellos
deudores en dólares sin fuente de pago en dólares.
7. Reformar norma de depósitos e inversiones en el país y en el
exterior para establecer límites prudenciales sobre inversiones en
títulos del gobierno.
8. Desarrollar norma sobre requisitos de honorabilidad, idoneidad y
código de conducta para directores, auditores y funcionarios.
9. Reformar el Manual Único de Cuentas (MUC) conforme a NIIF’s.
10. Desarrollar normativa que demanda la Ley de Tarjetas de Crédito.
11. Desarrollar normativa que demandará la supervisión de ONGs
dedicadas a las microfinanzas.
En materia de reformas legales
1. Adecuar el marco legal financiero para la transición hacia BASILEA
II.
2. Incorporar protección legal para el Superintendente y ViceSuperintendente.
3. Modificar Ley General de Bancos para alinear conceptos y límites a
las mejores prácticas internacionales emitidas por BASILEA.
4. Incorporar las recomendaciones en materia de reformas legales
dejadas por la Misión del FSAP.
En materia de fortalecimiento institucional
1. Desarrollar durante el primer trimestre del 2005 un Plan Estratégico
Institucional de la SIBOIF.
2. Ejecutar el proyecto de fortalecimiento de la central de riesgos con
el apoyo del BID-FOMIN.
3. Fortalecer los procesos de supervisión in-situ y extra-situ enfocados
a riesgos con apoyo del BID-FOMIN y Banco Mundial.
4. Promover una política de capacitación en temas de BASILEA II,
supervisión enfocada a riesgos, prevención de lavado de dinero,
entre otros de gran interés para la supervisión financiera.
5. Consolidar la Dirección de Riesgos para desarrollar las tareas
principales de cara a la implementación de BASILEA II,
coordinación de normativas y fortalecimiento de la supervisión
consolidada.
79
Anexo 3
Proyecto de Reformas al Marco Legal
Aspectos principales
1. LEY 314, LEY GENERAL DE BANCOS, INSTITUCIONES
FINANCIERAS NO BANCARIAS Y GRUPOS FINANCIEROS (LEY
GENERAL DE BANCOS)
a. Solvencia e idoneidad.
Es necesario incluir en la Ley General de Bancos requisitos de
idoneidad y solvencia, que las personas interesadas en constituir
y adquirir acciones de instituciones financieras deberán cumplir.
El objetivo principal de incluir este tipo de requisitos, es que la
Superintendencia cuente con las capacidades legales necesarias
para asegurarse que tanto los interesados en constituir nuevas
instituciones financieras, como los interesados en adquirir
acciones de las ya existentes, cumplan con ciertos requisitos que
permitan determinar su solvencia e idoneidad, ya que, como es
de todos conocido, la solvencia e idoneidad de los accionistas
principales es una de las condiciones básicas para la solidez de
una institución financiera y la seguridad de sus depositantes, y
porque, la falta de solvencia financiera e idoneidad representa
uno de los principales factores de riesgo para las instituciones
supervisadas.
b. Porcentaje de adecuación.
Conforme a lo establecido en el proyecto de reforma a esta Ley,
la adecuación de capital no solo proporcionará cobertura contra la
materialización del riesgo crediticio, sino que además debe cubrir
los activos de riesgo nocionales, los que se calcularan en función
de los riesgos operacionales y de mercado.
Adicionalmente, el Superintendente podrá aumentar el capital
cuando las instituciones financieras presenten en particular altas
exposiciones a riesgos de tasa de interés, reputacionales o de
cualquier otra índole hasta un máximo de dos (2) puntos
porcentuales. Se prevé también, la posibilidad de otras
subdivisiones del capital (primario, secundario, terciario, etc.).
En lo que respecta a la ponderación de los títulos del gobierno o
del Banco Central para efectos del cálculo del porcentaje de
adecuación, esta será determinada mediante norma, con
excepción de aquellos títulos emitidos en moneda nacional los
que tendrán una ponderación del 0%.
80
c. Transacciones con partes relacionadas.
Las reformas en esta área tienen por objeto establecer un
balance saludable entre el permitirles a las instituciones
financieras hacer negocios con sus partes relacionadas y a la vez
limitar exposiciones excesivas al riesgo como resultado de
relaciones crediticias y de negocios.
El proyecto de reforma hace énfasis en la necesidad de que todas
las operaciones, entre partes relacionadas, se realicen en las
mismas condiciones que las imperantes entre partes no
vinculadas a la institución financiera.
Para lograr lo dicho anteriormente, además de reducir los limites
de la base de cálculo del capital, con base en los cuales las
instituciones financieras podrán otorgar créditos a sus partes
relacionadas, se incluye dentro de estos limites, las operaciones
de compras de activos y los depósitos e inversiones en títulos
emitidos por empresas relacionadas.
d. Procesos de intervención y liquidación.
Actualmente la ley obliga a la Superintendencia a concentrar sus
limitados recursos en la supervisión de las juntas interventoras y
liquidadoras, diluyendo de esta manera su capacidad supervisora
sobre las entidades sanas. Por lo tanto, se propone que sea el
Fondo de Garantía de los Depósitos (FOGADE) el que se haga
cargo del proceso de liquidación en sustitución de la
Superintendencia de Bancos, de aquellas entidades que formen
parte del Sistema de Garantía de Depósitos.
Como se expresó con anterioridad, cuando la entidad sea
miembro del sistema de garantía de depósitos (bancos y
financieras), el Superintendente dictará resolución de intervención
nombrando como interventor al FOGADE. Si la entidad no es
miembro del sistema (puestos de bolsa, aseguradoras,
almacenes de depósito), el Superintendente seguirá haciéndose
cargo del proceso de intervención de estas entidades en la forma
actualmente estipulada en la Ley General de Bancos.
e. Sigilo bancario.
El proyecto de reforma, en lo que se refiere al sigilo bancario,
prevé lo siguiente:
Los depósitos y captaciones de cualquier naturaleza que reciban
los bancos seguirán estando sujetos al sigilo bancario y no
podrán proporcionarse antecedentes o datos relativos a dichas
operaciones sino que sólo en los casos actualmente establecidos
en la Ley.
81
Las operaciones activas y de prestación de servicios que los
bancos celebren con sus clientes están sujetas a reserva y sólo
podrán darse a conocer ciertas autoridades y entidades, y a quien
demuestre
interés
legítimo,
previa
autorización
del
Superintendente de Bancos.
Lo indicado en los dos párrafos anteriores, tiene por objeto
permitir el intercambio de información con fines de supervisión, en
el marco de acuerdos de intercambio de información con entes
supervisores extranjeros e internacionales.
f. Grupos financieros.
Las reformas propuestas en esta área, pretenden que la
Superintendencia de Bancos cuente con los mecanismos legales
adecuados para hacer frente a los principales focos de interés
para este Ente Regulador en la supervisión de los grupos
financieros, tales como: riesgo de contagio, operaciones con
partes vinculadas, estructura corporativa, entre otros.
Se pretende que la Superintendencia de Bancos pueda hacer
frente a estas preocupaciones mediante la inclusión en la
legislación bancaria de los siguientes aspectos:
1. Requerimiento de organización corporativa que permita la
supervisión consolidada de los grupos financieros.
En consecuencia, se pretende promover la constitución de
sociedades controladoras o tenedoras de acciones en
aquellos grupos conformados por instituciones financieras
entre las cuales exista control común por relaciones de
propiedad o administración, de tal forma que se puedan
identificar claramente a los miembros del grupo, tal y como ya
se exige en algunas legislaciones centroamericanas.
2. La prevención del riesgo sistémico o de contagio dentro
de un conglomerado financiero.
Se pretende lograr este objetivo mediante la inclusión en la
definición de grupo financiero, y su sometimiento a normas
prudenciales, tales como cualidades de accionistas y
directores, accesos a información, etc., de aquellas entidades
que además de tener un giro eminentemente financiero, tales
como las operadoras de tarjetas de crédito, por ejemplo,
tengan también, relaciones de propiedad o administración con
instituciones financieras bancarias, y que por razones de esas
relaciones, podrían ser fuentes potenciales de riesgo para
estas últimas.
82
2. PROYECTO DE LEY DEL FONDO DE GARANTÍA DE DEPÓSITOS
(LEY DEL FOGADE)
Dentro de los principales aspectos del proyecto de reformas a la Ley
del FOGADE, se encuentran los destinados a reflejar los cambios
relacionados con la declaración, supervisión y ejecución de los
procesos de intervención y liquidación de las entidades miembros del
Sistema de Garantía de Depósitos, previamente enunciados en el
literal d. del numeral 1 anterior, de tal forma que el FOGADE cuente
con las capacidades legales e información necesaria para cumplir
con las nuevas facultades, que a través de este proyecto de
reformas, se le encomendarían.
3. LEY 316, LEY DE LA SUPERINTENDENCIA DE BANCOS Y DE
OTRAS
INSTITUCIONES
FINANCIERAS
(LEY
DE
LA
SUPERINTENDENCIA)
El proyecto de reformas a la Ley de la Superintendencia consiste
principalmente en aspectos puntuales que tienen por objeto el
fortalecimiento institucional de este Ente Supervisor, principalmente
en lo que se refiere al presupuesto de la Superintendencia y la
interposición de los recursos administrativos.
83